Концепции происхождения денег.

Финансовые институты. Банковская система.

Деньги — это особый товар, выполняющий роль всеобщего эквивалента при обмене товаров.

Концепции происхождения денег.

· Рационалистическая концепция — происхождение денег как итог соглашения между людьми, что подтверждается современной практикой.

· Эволюционна концепция – в ходе истории выделились некоторые то­вары, занявшие особое место в товарообороте и ставшие играть роль всеобщего эквивалента, что подтверждается историческими фактами.

Золото как всеобщий эквивалент.

Свойства золота как денег

· узнаваемость – легко узнаваемо, тяже­ло в подделке;

· делимость – способность делиться на части;

· портативность – монеты из золота малы, легки, удобны;

· износостойкость – золото имеет длительный жизненный цикл, не подвержено коррозии;

· стабильность – более или менее одинаковая стоимость де­нег сегодня и завтра;

· однородность – равные количества денег имеют равную стоимость

Основные функции денег:

· мера стои­мости – выражают цену – денежную форму стоимости товара;

· средство обращения – выступают мимолетным посредником в актах купли-продажи товара по формуле Т — Д — Т’ (товар-деньги-другой товар), которая распадается на два акта: продажу Т — Д и куплю Д – Т’;

· средство накопления – изъятые из обращения деньги ис­пользуются как средство сохранения стоимости (золото, ценные бумаги, недвижимость, валюта и т. д.)

Другие функции денег:

· средство платежа – используются для погашения различных обязательств (оплата труда, уплата налогов и др.);

· мировые деньги – используются для расчетов на мировом рынке (золото, доллар, евро, фунт стерлингов, иена, рубль) как всеобщее платежное и покупательное средство, а также как всеобщая материализация богатства.

Закон де­нежного обращения – количество денег в обращении зависит от суммы цен товаров, проданных за наличные и в кредит, от взаимополагающихся платежей и от скорости обращения денег. Формула денежно обращения: M=PQ/V, где М — находящаяся в обращении денежная масса (ко­личество денег), Р — средний уровень цен, Q — реальный объем валового национального продукта (ВНП), V — средняя скорость обращения одной денежной единицы.

 

Денежная масса – совокупность наличных и безналичных покупательных и платежных средств, обеспечивающих обращение товаров и услуг, которыми располагают частные лица, институцио­нальные собственники и государство. Она делится на:

1. Наличные денежные средства (бумажные деньги и разменная монета) – форма осуществления де­нежных платежей и рас­четов, при которой де­нежные знаки физически переходят от покупателя к продавцу

· бумажные деньги — это денежные знаки, не имею­щие стоимости и заменяющие полноценные золотые деньги в функции средства обращения;

· монета — это слиток металла особой формы и пробы.

2. Безналичные денежные средства (кредитные деньги, чек, вексель, банкноты, электронные деньги) – форма осуществления денеж­ных платежей и расчетов, при которой физической пе­редачи денежных знаков не происходит, а осуществляют­ся записи в специальных документах

· кредитные деньги — это долговые обязательства, появление которых связано с развитием кредитных отношений;

· чек — письменное распоряжение лица, имеющего текущий счет, о выплате банком денежной суммы или ее перечислении на другой счет;

· вексель — письменное долговое обязательство, в котором указана величина денежной суммы и сроки ее уплаты должником; Он находится в обороте в качестве денег.

· банкноты — банковские билеты — денежные зна­ки, выпускаемые в обращение центральными эмиссион­ными банками. От бумажных денег отличаются тем, что: имеют двойное обеспечение — кредитное (коммерческим векселем) и металлическое (золотым запасом банка); вы­пускаются не государством, а центральным эмиссион­ным банком; выполняют функцию средства платежа.

Электронные деньги — это система безналичных расчетов, производимых посредством использования электронной техники, охватывающая банки, пред­приятия розничной торговли, бытовых услуг и т. д. Появились смарт-карточки, которые представляют со­бой электронную чековую книжку

Денежное обращение — это непрерывное движение денег, выполняющих функции средства обращения и средства платежа. Формы движения денег в экономике

· Обращение денег в качестве платежных и расчетных средств. Это денежные потоки, обслуживающие различные сделки

· Движение в качестве заемных средств или кредита осуществляется благодаря специально организованной структуре, получившей название «банковская система»

· Движение денег и ценных бумаг на финансовом рынке.

Финансовый рынок — это обычный рынок, на ко­тором закон спроса и предложения определяет цену финансовым активам.

· Спрос на финансовом рынке – спрос на деньги.

· Предложение на финансовом рынке – деньги и ценные бумаги.

1. Особенность финансового рынка заключается в том, что ценой денег является ставка процента. Она зависит от спроса на деньги и предложения на финансовом рын­ке. Если предложения денег не хватает для покрытия спроса, за деньги продают ценные бумаги. На ставку процен­та также влияют сроки инвестиций, размер ссужаемых денег, налогообложение, политика государства.

2. Финансовый рынок – это

· рынок банковских ссудных ресурсов в сложившейся в стране банковской системе;

· рынок ценных бумаг (фондовый рынок) – рынок, где осу­ществляется эмиссия (выпуск) и купля-про­дажа ценных бумаг акций, облигаций и производных от них ценных бумаг.

3. Фондовая биржа — это организованный рынок, на котором осуществляются сделки с ценными бумагами и иными финансовыми инструментами и деятель­ность которого контролируется государством.

4. Функции фондовой биржи

· Мобилизация средств для долгосрочных инвести­ций в экономику и финансирования государственных программ.

· Осуществление купли-продажи акций, облигаций акционерных компаний, облигаций государственных займов и других ценных бумаг.

· Установление в ходе торгов курса ценных бумаг, обращающихся на бирже.

· Распространение информации о котировках цен­ных бумаг и о состоянии на финансовом рынке в целом.

Банковская система

1. Основными субъектами экономических отношений на денежном рынке являются банки.

Банк — это финансовая ор­ганизация, сосредоточившая временно свободные де­нежные средства предприятий и граждан с целью по­следующего их предоставления в долг или в кредит за определенную плату.

а. Функции банка

прием и хранение депозитов (денег или ценных бу­маг, вносимых в банк) вкладчиков;

выдача средств со счетов и выполнение расчетов между клиентами;

размещение собранных денежных средств путем выдачи ссуд или предоставления кредитов;

покупка и продажа ценных бумаг, валюты;

регулирование денежного обращения в стране, включая выпуск (эмиссию) новых денег (функция толь­ко Центрального банка).

б. Банковская система

- Центральный госу­дарственный банк – проводит государствен­ную политику в области эмиссии, кредита, де­нежного обращения.

- Коммерческие банки – выполняют финансово-кредитные операции на коммерческих началах.

По форме собственности делятся на государственные, муниципальные, частные, акционерные, смешанные.

По территориальному признаку делятся на местные, региональные, национальные и международные.

- Инвестиционные банки – специализируются на финансировании и дол­госрочном кредитова­нии, вкладывая капитал в промышленность, строительство и другие отрасли, а также в цен­ные бумаги.

- Сберегательные банки – привлекают и хранят свободные денежные средства, денежные сбе­режения населения, вы­плачивая вкладчикам фиксированный процент, возрастающий с увеличе­нием срока хранения.

- Ипотечные банки – предоставляют ссуды под имущественный за­лог, чаще всего под недвижимое имущество.

- Инновационные банки – кредитуют инновации, т. е. обеспечивают освое­ние нововведений, внед­рение научно-техниче­ских достижений.

 

в. Доход банка – разница между процен­том займа и процентом вклада. К этому доходу может прибавляться прибыль от инвестиций, биржевых опера­ций, а также комиссионные вознаграждения.

Банковские операции делятся на активные, пассив­ные и банковские услуги.

активные операции – прежде всего предоставле­ние кредитов;

пассивные операции – связаны с моби­лизацией денеж­ных доходов и сбережений и их аккумуляцией;

банковские услуги – осуществление на­личных и безна­личных плате­жей, выпуск и хра­нение ценных бумаг, трастовые (доверительные) операции и др.

2. Кредит — это ссуда в де­нежной или товарной форме, предоставляемая креди­тором заемщику на условиях возвратности, чаще всего с выплатой заемщиком процента за пользование кре­дитом.

а. Функции кредита:

При помощи кредита проис­ходит перерас­пределение де­нежных средств между фирма­ми, районами и отраслями – происходит продуктивное использование временно сво­бодных денеж­ных средств;

Кредит дает возмож­ность заменить в об­ращении действи­тельные деньги кре­дитными деньгами (банкнотами) и кре­дитными операция­ми (безналичными расчетами) и этим со­кратить издержки обращения

б. Принципы кредитования:

срочность – банк предоставляет заемщику деньги на определенный срок;

платность – банк предоставляет деньги во временное пользование только за плату (процент по кре­диту);

возвратность – банк проводит работу по оценке кредитоспособности заемщика, т.е. возможности вовремя вернуть долг;

гарантированность – банк, оценивая кредитоспособность заемщика, требует у него залог.

в. Формы кредита:

По способу кредитования

натуральный кредит – объектами кредита мо­гут быть инвестицион­ные товары, потреби­тельские товары, сырье, ресурсы, предме­ты производственного потребления;

денежный кредит – объектами кредита вы­ступают денежные по­купательные средства, денежный капитал, ак­ции, векселя, облига­ции и другие долговые обязательства.

По сроку кредитования

краткосрочный кредит – ссуда выдается на срок до 1 года;

среднесрочный кредит – ссуда выдается на срок от 2 до 5 лет;

долгосрочный кредит – ссуда выдается на срок от 6 до 10 лет;

долгосрочный спе­циальный кредит – ссуда выдается на срок от 20 до 40 лет.

По характеру кредитования

ипотечный кредит – предоставляется в фор­ме ипотеки, т. е. де­нежной ссуды, выда­ваемой банками част­ным лицам под залог недвижимости (земли, построек, сооружений);

потребительский кредит – предоставляется част­ным лицам на опреде­ленный срок (от 1 года до 3 лет) под определен­ный, чаще всего высо­кий, процент (до 30%);

коммерческий кредит – предоставляется одни­ми хозяйственными субъектами (фирмами, организациями и т. д.) другим в виде продажи товаров с отсрочкой платежа. Это — кредит товарами

банковский кредит – предоставляется кре­дитно-финансовыми уч­реждениями (банками, фондами и т. д.) любым хозяйствующим субъ­ектам (фирмам, част­ным предпринимателям и т. д.) в виде денежных ссуд;

государственный кредит – предоставляется госу­дарством населению и частному бизнесу в виде ссуды;

межгосударствен­ный (международ­ный) кредит – предоставляется про­дающей стороной поку­пающей стороне в форме аванса для за­купки товаров у продающей стороны.

 

Поделиться:

Воспользуйтесь поиском по сайту: