 |
Отчет о финансовых результатах
|
|
|
|
Контрольная работа по дисциплине «Оценка и управление стоимостью предприятия»
Контрольная работа по дисциплине «Оценка стоимости бизнеса» состоит из теоретической и практической части. В теоретической части освещается один вопрос, номер которого соответствует последнему номеру зачетной книжки. Практическая часть выполняется без дифференциации по вариантам.
Теоретические вопросы
| № варианта | Теоретический вопрос |
| Нормативно-правовое регулирование оценочной деятельности в РФ; понятие стоимости бизнеса | |
| Этапы процесса оценки стоимости бизнеса | |
| Документальное оформление стоимости бизнеса | |
| Доходный подход в оценке бизнеса | |
| Сравнительный подход в оценке бизнеса | |
| Затратный подход в оценке бизнеса | |
| Понятие деловой репутации и необходимость ее учета при оценке стоимости компании | |
| Методы расчета гудвилла | |
| Оценка факторов, влияющих на процесс управления стоимостью бизнеса предприятия | |
| Управление стоимостью бизнеса |
Практическая часть контрольной работы
Задача 1
Задание 1. Предприятие «Темп» подлежит продаже в середине 2015 года. Этому процессу должен предшествовать анализ финансового положения организации, который выполняет специалист предприятия и доводится до сведения покупателя.
Выполните анализ финансового положения предприятии по данным бухгалтерского баланса и отчета о финансовых результатах (Приложения 1,2,3): ликвидность баланса (Приложение 4), финансовые коэффициенты (Приложение 5,6,7).
Задание 2.Выполните анализ отчета о финансовых результатах (Приложение 8)
Задание 3. Сделайте выводы о финансовом положении предприятия.
|
|
|
Задание4 Оцените стоимость предприятия методом капитализации по данным бухгалтерского баланса (Приложение 1) и отчета о финансовых результатах (Приложения 2,3).
Задача 2
Задание 1. Определите -какой проект необходимо выбрать компании с точки зрения увеличения стоимости компании.
В текущем периоде завод рассматривает два проекта: по производству молока и сока. Оба проекта могут быть реализованы на имеющихся у завода линиях. При этом сумма вложений в «молочный» проект составит 1300 тысяч рублей, а отдача в течение года планируется дополнительно к существующей прибыли в размере 230 тысяч руб. Для реализации «сокового» проекта потребуются дополнительные инвестиции в упаковку, а сумма вложений в целом составит 1600 тысяч рублей. Но и отдача будет выше и составит дополнительно к существующей прибыли 330 тыс. руб. Вложения планируется осуществить за счет долгосрочных кредитов банка. До этого момента стоимость собственного капитала составляла 5800 тысяч руб.; сумма долгосрочных и краткосрочных обязательств- 5100 тыс. руб. Чистая прибыль до реализации проектов – 670 тыс. руб.
Для оценки примените метод капитализации.
Задача 3
1. Предприниматель планирует купить новое оборудование за 35 тыс. руб. Сможет ли он накопить достаточную сумму, если положит на депозит сумму 5 тыс. руб. под 8 % годовых на 5 лет? Стоимость оборудования не изменится.
Задача 4
Владелец планирует приобрести новое оборудование для гостиницы через 5 лет. В настоящее время оно стоит 100 тыс. руб. и будет дорожать на 5 % в год от суммы предыдущего года. Достаточно ли будет средств на запланированное переоборудование, если владелец будет ежегодно вносить 17 тыс. руб. на счет, приносящий 10 % годовых?
Задача 5
Стоимость земельного участка, купленного за 200 000 тыс. руб. ежегодно увеличивается на 13 % по отношению к предыдущему году. Сколько будет стоить участок через 4 года после приобретения?
|
|
|
Задача 6
Чистая прибыль предприятия равна 1500 тыс. руб. Каким должен быть коэффициент капитализации, чтобы оценочная стоимость предприятия была равна: 800 тыс. руб.; 900 тыс. руб., 1000руб.
Приложение 1
Утвержден приказом Минфина РФ
от 2 июля 2012 г. № 66н
с изменениями от 05.10.2013г. №124н
Бухгалтерский баланс
| на | год | г. | Коды | ||||||||||||||||||||
| Форма по ОКУД | |||||||||||||||||||||||
| Дата (год, месяц, число) | |||||||||||||||||||||||
| Организация | ООО «Темп» | по ОКПО | |||||||||||||||||||||
| Идентификационный номер налогоплательщика ИНН | |||||||||||||||||||||||
| Вид деятельности | производственная | по ОКВЭД | 15.32 | ||||||||||||||||||||
| Организационно-правовая форма/форма собственности | ООО | ||||||||||||||||||||||
| по ОКОПФ/ОКФС | |||||||||||||||||||||||
| Единица измерения: тыс. руб./млн. руб. (ненужное зачеркнуть) по ОКЕИ | 384/385 | ||||||||||||||||||||||
| Местонахождение (адрес) | г. Воронеж | ||||||||||||||||||||||
| Дата утверждения | |||||||||||||||||||||||
| Дата отправки (принятия) | |||||||||||||||||||||||
| Пояснения | Актив | Код по- казателя | На декабря 2015г. | На 31 декабря 2014г. | На 31 декабря 2013г. | ||||||||||||||||||
| I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ Нематериальные активы | - | - | - | ||||||||||||||||||||
| Результаты исследований и разработок | - | - | - | ||||||||||||||||||||
| Нематериальные поисковые активы | - | - | - | ||||||||||||||||||||
| Материальные поисковые активы | - | - | - | ||||||||||||||||||||
| Основные средства | |||||||||||||||||||||||
| Доходные вложения в материальные ценности | - | - | - | ||||||||||||||||||||
| Финансовые вложения | - | - | - | ||||||||||||||||||||
| Отложенные налоговые активы | - | - | - | ||||||||||||||||||||
| Прочие внеоборотные активы | - | - | - | ||||||||||||||||||||
| Итого по разделу I | |||||||||||||||||||||||
| II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ Запасы | |||||||||||||||||||||||
| Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям | |||||||||||||||||||||||
| Дебиторская задолженность | |||||||||||||||||||||||
| Финансовые вложения (за исключением денежных эквивалентов) | - | - | - | ||||||||||||||||||||
| Денежные средства и денежные эквиваленты | |||||||||||||||||||||||
| Прочие оборотные активы | - | - | - | ||||||||||||||||||||
| Итого по разделу II | |||||||||||||||||||||||
| БАЛАНС | |||||||||||||||||||||||
|
|
|
Форма 0710001 с. 2
| Пояснения | Пассив | Код по- казателя | На декабря 2015г. | На 31 декабря 2014г. | На 31 декабря 2013г. |
| III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ Уставный капитал (складочный капитал, уставный фонд, вклады товарищей) | |||||
| Собственные акции, выкупленные у акционеров | () | () | () | ||
| Переоценка внеоборотных активов | |||||
| Добавочный капитал (без переоценки) | |||||
| Резервный капитал | |||||
| Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток) | |||||
| Итого по разделу III | |||||
| IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА Заемные средства | - | - | - | ||
| Отложенные налоговые обязательства | - | - | - | ||
| Оценочные обязательства | - | - | - | ||
| Прочие обязательства | - | - | - | ||
| Итого по разделу IV | |||||
| V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА Заемные средства | |||||
| Кредиторская задолженность | |||||
| Доходы будущих периодов | |||||
| Оценочные обязательства | |||||
| Прочие обязательства | |||||
| Итого по разделу V | |||||
| БАЛАНС |
| Руководитель | Главный | |||||||||||||
| (подпись) | (расшифровка подписи) | бухгалтер | (подпись) | (расшифровка подписи) | ||||||||||
| « | » | марта | г. | |||||||||||
Приложение 2
Утвержден приказом Минфина РФ
от 2 июля 2012 г. № 66н
Отчет о финансовых результатах
| за | год | г. | Коды | ||||||||||||
| Форма по ОКУД | |||||||||||||||
| Дата (год, месяц, число) | |||||||||||||||
| Организация | ООО «Темп» | по ОКПО | |||||||||||||
| Идентификационный номер налогоплательщика ИНН | |||||||||||||||
| Вид деятельности | производственная | по ОКВЭД | 15.32 | ||||||||||||
| Организационно-правовая форма/форма собственности | |||||||||||||||
| ООО | по ОКОПФ/ОКФС | ||||||||||||||
| Единица измерения: тыс. руб./млн. руб. (ненужное зачеркнуть) по ОКЕИ | 384/385 | ||||||||||||||
|
|
|
| Пояснения | Наименование показателя | код | За год 2014г. | За год 2013г. |
| Выручка | ||||
| Себестоимость продаж | (25892) | (17621) | ||
| Валовая прибыль (убыток) | ||||
| Коммерческие расходы | - | - | ||
| Управленческие расходы | - | - | ||
| Прибыль (убыток) от продаж | ||||
| Доходы от участия в других организациях | - | - | ||
| Проценты к получению | - | - | ||
| Проценты к уплате | - | - | ||
| Прочие доходы | ||||
| Прочие расходы | (223) | (243) | ||
| Прибыль (убыток) до налогообложения | ||||
| Текущий налог на прибыль | ||||
| в т.ч. постоянные налоговые обязательства (активы) | ||||
| Изменение отложенных налоговых обязательств | ||||
| Изменение отложенных налоговых активов | ||||
| Прочее | ||||
| Чистая прибыль (убыток) |
Приложение 3
Утвержден приказом Минфина РФ
от 2 июля 2012 г. № 66н
Отчет о финансовых результатах
| за | год | г. | Коды | |||||||||||
| Форма по ОКУД | ||||||||||||||
| Дата (год, месяц, число) | ||||||||||||||
| Организация | ООО «Темп» | по ОКПО | ||||||||||||
| Идентификационный номер налогоплательщика ИНН | ||||||||||||||
| Вид деятельности | производственная | по ОКВЭД | 15.32 | |||||||||||
| Организационно-правовая форма/форма собственности | ООО | |||||||||||||
| по ОКОПФ/ОКФС | ||||||||||||||
| Единица измерения: тыс. руб./млн. руб. (ненужное зачеркнуть) по ОКЕИ | 384/385 | |||||||||||||
| Пояснения | Наименование показателя | код | За год 2015г. | За год 2014г. |
| Выручка | ||||
| Себестоимость продаж | (30403) | (25892) | ||
| Валовая прибыль (убыток) | ||||
| Коммерческие расходы | - | - | ||
| Управленческие расходы | - | - | ||
| Прибыль (убыток) от продаж | ||||
| Доходы от участия в других организациях | - | - | ||
| Проценты к получению | - | - | ||
| Проценты к уплате | - | - | ||
| Прочие доходы | ||||
| Прочие расходы | (206) | (223) | ||
| Прибыль (убыток) до налогообложения | ||||
| Текущий налог на прибыль | (139) | (104) | ||
| в т.ч. постоянные налоговые обязательства (активы) | ||||
| Изменение отложенных налоговых обязательств | ||||
| Изменение отложенных налоговых активов | ||||
| Прочее | ||||
| Чистая прибыль (убыток) |
Приложение 4
Таблица 1 - Анализ структуры имущества и источников его формирования за 20_ - 20_ гг.
|
|
|
| Наименование показателя | 2013 г. | 2014 г. | 2015 г. | Изменения | ||||||||||||||||||
| 2015 г. к 2013 г. | 2015 г. к 2014 г. | |||||||||||||||||||||
| тыс. руб. | % к валюте баланса | тыс. руб. | % к валюте баланса | тыс. руб. | % к валюте баланса | тыс. руб. | темп роста, % | тыс. руб. | темп роста, % | |||||||||||||
| ИМУЩЕСТВО ОРГАНИЗАЦИИ | ||||||||||||||||||||||
| 1.Внеоборотные активы | ||||||||||||||||||||||
| Нематериальные активы | ||||||||||||||||||||||
| Результаты исследований и разработок | ||||||||||||||||||||||
| Нематериальные поисковые активы | ||||||||||||||||||||||
| Материальные поисковые активы | ||||||||||||||||||||||
| Основные средства | ||||||||||||||||||||||
| Доходные вложения в материальные ценности | ||||||||||||||||||||||
| Финансовые вложения | ||||||||||||||||||||||
| Отложенные налоговые активы | ||||||||||||||||||||||
| Прочие внеоборотные активы | ||||||||||||||||||||||
| Итого по разделу 1 | ||||||||||||||||||||||
| 2. Оборотные активы | ||||||||||||||||||||||
| Запасы | ||||||||||||||||||||||
| Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям | ||||||||||||||||||||||
| Дебиторская задолженность | ||||||||||||||||||||||
| Финансовые вложения (за исключением денежных эквивалентов) | ||||||||||||||||||||||
| Денежные средства и денежные эквиваленты | ||||||||||||||||||||||
| Прочие оборотные активы | ||||||||||||||||||||||
| Итого по разделу 2 | ||||||||||||||||||||||
| БАЛАНС | ||||||||||||||||||||||
| ИСТОЧНИКИ ОБРАЗОВАНИЯ ИМУЩЕСТВА | ||||||||||||||||||||||
| 3.Капитал и резервы | ||||||||||||||||||||||
| Уставный капитал (складочный капитал, уставный фонд, вклады товарищей) | ||||||||||||||||||||||
| Собственные акции, выкупленные у акционеров | ||||||||||||||||||||||
| Переоценка внеоборотных активов | ||||||||||||||||||||||
| Добавочный капитал (без переоценки) | ||||||||||||||||||||||
| Резервный капитал | ||||||||||||||||||||||
| Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток) | ||||||||||||||||||||||
| Итого по разделу 3 | ||||||||||||||||||||||
| 4. Долгосрочные обязательства | ||||||||||||||||||||||
| Заемные средства | ||||||||||||||||||||||
| Отложенные налоговые обязательства | ||||||||||||||||||||||
| Оценочные обязательства | ||||||||||||||||||||||
| Прочие обязательства | ||||||||||||||||||||||
| Итого по разделу 4 | ||||||||||||||||||||||
| 5.Краткосрочные обязательства | ||||||||||||||||||||||
| Заемные средства | ||||||||||||||||||||||
| Кредиторская задолженность | ||||||||||||||||||||||
| Доходы будущих периодов | ||||||||||||||||||||||
| Оценочные обязательства | ||||||||||||||||||||||
| Прочие обязательства | ||||||||||||||||||||||
| Итого по разделу 5 | ||||||||||||||||||||||
| БАЛАНС | ||||||||||||||||||||||
Приложение 5
Таблица 2 - Абсолютные показатели, характеризующие ликвидность
|
|
|
