 |
Экономический анализ медицинского центра
|
|
|
|
Экономический анализ как функция управления - это оценка результатов действия как других функций управления, способствующая переводу деятельности организации на более высокий уровень развития [9, с 56].
Значимость экономического анализа деятельности в управлении обусловили формирование самостоятельной отрасли экономической науки - анализа хозяйственной деятельности. Он представляет собой систему знаний о содержании работы организаций методах, задачах в формах организации, процедурах рассмотрения конкретных ситуаций в целях оценки результатов деятельности, выявления факторов их изменения, изыскания резервов дальнейшего повышения результативности проводимых мероприятий [9, с 58].
Основой для проведения финансового анализа ООО «Онли клиник» стали такие документы медицинского центра как: бухгалтерский баланс; отчет о финансовых результатах.
Анализ актива баланса показал, что общая величина активов ООО «Онли клиник» увеличилась за отчетный период. По сравнению с концом 2012 г. активы и валюта баланса выросли на 32,1%, что составило в абсолютном выражении 505593,0 тыс. руб. В конечном счете, в отчетном периоде актив баланса и валюта баланса находятся на уровне 2081506,0 тыс. руб.
В существенной степени это произошло в результате увеличения статьи «Денежные средства и денежные эквиваленты», та как за предыдущий период рост данной статьи составил 268810,0 тыс. руб. (в процентном соотношении - 334,6%) и в конце 2013 г. значение статьи «Денежные средства и денежные эквиваленты» достигло 349155,0 тыс. руб.
Анализ актива баланса ООО «Онли клиник» тыс. руб.
| АКТИВ | 2012 | 2013 | Абсолютное отклонение (руб.) | Относительное отклонение (%) | ||
| I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
| ||||||
| Нематериальные активы | 139 | 91 | -48 | -34,5 | ||
| Основные средства | 895 138,0 | 1 013 171,00 | 118033 | 13,11 | ||
| Доходные вложения в материальные ценности | 35 011,0 | 85 819,0 | 50808 | 145,11 | ||
| Финансовые вложения | 3 249,0 | 1 570,0 | -1679 | -51,6 | ||
| Отложенные налоговые активы | 889 | 2 116,0 | 1227 | 138,0 | ||
| Прочие внеоборотные активы | 336 | 300 | -36 | -10,7 | ||
| Итого по разделу I | 934 762,0 | 1 103 067,0 | 168305 | 18 | ||
| II ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ | ||||||
| Запасы | 205 834,0 | 267 958,0 | 62124 | 30,1 | ||
| Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям | 2 345,0 | 3 435,0 | 1090 | 46,4 | ||
| Дебиторская задолженность | 326 754,0 | 257 488,0 | -69266 | -21,2 | ||
| Финансовые вложения (за исключением денежных эквивалентов) | 23 450,0 | 100 000,0 | 76550 | 326,4 | ||
| Денежные средства и денежные эквиваленты | 80 345,0 | 349 155,0 | 268810 | 334,56 | ||
| Прочие оборотные активы | 2 423,0 | 403 | -2020 | -83,36 | ||
| Итого по разделу II | 641 151,0 | 978 439,0 | 337288 | 52,6 | ||
| БАЛАНС | 1 575 913,0 | 2 081 506,0 | 505593 | 32,1 | ||
Внеоборотные активы, величина которых на 2012 г. составляла 934762,0 тыс. руб., в общей структуре активов увеличились на 168305,0 тыс. руб. (темп увеличения составил 18,0%) и на 2013 г. их величина составила 1103067,0 тыс. руб. (53,0% от структуры имущества). Также увеличилась на 337288,0 тыс. руб. величина оборотных активов, составлявшая на 2012 г. 641151,0 тыс. руб. (темп увеличения составил 52,6%) и на 2013 г. их величина составила 978439,0 тыс. руб. (47,0% от структуры имущества). В целом динамика изменения актива баланса является положительной.
Изменения пассива баланса ООО «Онли клиник» за период с 2012 г. по 2013 г. времени представлены в таблице.
Анализ пассива баланса ООО «Онли клиник», тыс. руб.
| 2012 г. | 2013 г. | Абсолютное отклон-е (руб.) | Относит. отклон-е (%) | ||||
| III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ | |||||||
| Уставный капитал | 30 842,0 | 30 842,0 | 0,00 | 0 | |||
| Добавочный капитал | 1 044 751,0 | 925 148,0 | -119 603,0 | -11,44 | |||
| Резервный капитал | 15 421,0 | 15 421,0 | 0,00 | 0 | |||
| Нераспределенная прибыль | 379 640,0 | 1 029 102,0 | 649 462,0 | 171,07 | |||
| Итого по разделу III | 1 470 654,0 | 2 000 513,0 | 529 859,0 | 36,02 | |||
| IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
| |||||||
| Отложенные налоговые обязательства | 16 522,0 | 4 488,0 | -12 034,0 | -72,83 | |||
| Итого по разделу IV | 16 522,0 | 4 488,0 | -12 034,0 | -72,83 | |||
| V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА | |||||||
| Кредиторская задолженность | 82 845,00 | 65 704,0 | -17 141,0 | -20,69 | |||
| Доходы будущих периодов | 483 | 30 | -453,0 | -93,78 | |||
| Оценочные обязательства | 0 | 0 | 0,00 | 0 | |||
| Прочие обязательства | 6 409,0 | 10 771,0 | 4 362,0 | 68,06 | |||
| Итого по разделу V | 89 737,0 | 76 505,0 | -13 232,0 | -14,74 | |||
| БАЛАНС | 1 576 913,0 | 2 081 506,0 | 504 593,0 | 32 | |||
В наибольшей степени увеличение валюты баланса в части пассивов, произошло в результате увеличения статьи «Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)». Рост данной статьи составил 649462,0 тыс. руб. (в процентном соотношении ее рост составил 171,1%) и в 2013 г. значение статьи «Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)» установилось на уровне 1029102,0 тыс. руб.
Величина собственного капитала в общей структуре пассивов, которая на 2012 г. составляла 1470654,0 тыс. руб., увеличилась на 529859,0 тыс. руб. (темп увеличения составил 36,0%), и на 2013 г. его величина составила 2000513,0 тыс. руб. (96,1% от структуры имущества). В наибольшей степени это изменение произошло в результате увеличения статьи «Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)» - на 649462 тыс. руб.
Краткосрочные пассивы в общей структуре задолженности на 2013 г. превышают долгосрочные на 71987,0 тыс. руб. что может и не повлиять на финансовую устойчивость ООО «Онли клиник» при существующем размере собственного капитала и резервов, однако для улучшения структуры пассивов предпочтительно превышение долгосрочной задолженности над краткосрочной.
В структуре краткосрочной кредиторской задолженности на 2013 г. наибольший удельный вес составляет статья «Кредиторская задолженность». Величина задолженности по данной статье составляла 65704 тыс. руб. (доля в общей величине краткосрочной дебиторской задолженности 85,9%) За период с 2012 г. по 2013 г. снижение по данной статье задолженности составило -20,7%, что в абсолютном выражении составило -17141,0 тыс. руб.
Изменение структуры пассивов за период с 2012 г. по 2013 г. в конечном счете, следует признать в подавляющей части позитивным, но все же организация вынуждена привлекать и использовать заемные финансовые ресурсы.
Анализ ликвидности ООО «Онли клиник» представлен в таблице 5. Под ликвидностью подразумевается способность активов к быстрой и легкой мобилизации, это способность активов превращаться в деньги быстро и легко, сохраняя фиксированной свою номинальную стоимость. Другими словами, это легкость реализации, продажи, превращения материальных или других ценностей в денежные средства для покрытия текущих финансовых обязательств.
|
|
|
Анализ ликвидности баланса ООО «Онли клиник»
| Наименование коэффициента | 2012 г. | 2013 г. | Абсолютное отклонение (руб.) | Относит. отклонение (%) |
| Коэффициент абсолютной ликвидности | 1,16 | 5,87 | 4,71 | 0,5 |
| Коэффициент промежуточной (быстрой) ликвидности | 4,82 | 9,24 | 4,42 | 0,9 |
| Коэффициент текущей ликвидности | 7,18 | 12,79 | 5,61 | 0,7 |
| Коэффициент покрытия оборотных средств собственными источниками формирования | 0,86 | 0,92 | 0,06 | 0,6 |
| Коэффициент восстановления (утраты) платежеспособности | 4,58 | 7,1 | 2,52 | 0,5 |
Коэффициент абсолютной ликвидности и в 2012 г. и в 2013 г. находился выше нормативного значения (0,2), что говорит нам о том, что ООО «Онли клиник» был в полной мере обеспечен средствами для своевременного погашения наиболее срочных обязательств за счет наиболее ликвидных активов. Следует заметить, что в конце 2013 г. значение показателя находится выше нормативного уровня (0,5). Это не угрожает финансовой устойчивости ООО «Онли клиник», однако может говорить об избытке собственных средств и необходимости их направления на развитие.
Коэффициент промежуточной (быстрой) ликвидности показывает, какая часть краткосрочной задолженности может быть погашена за счет наиболее ликвидных и быстро реализуемых активов. Нормативное значение показателя - 0,6-0,8, означающее, что текущие обязательства должны покрываться на 60-80% за счет быстрореализуемых активов. На конец 2012 г. значение показателя быстрой (промежуточной) ликвидности составило 4,82. на конец 2013 г. значение показателя возросло и составило 9,24, что можно рассматривать как положительную тенденцию.
Коэффициент текущей ликвидности и в 2012 г. и в 2013 г. находится выше нормативного значения (2,0), что говорит нам о том, что ООО «Онли клиник» в полной мере обеспечена собственными средствами для ведения хозяйственно-экономической деятельности и своевременного погашения срочных обязательств. В 2012 г. значение показателя текущей ликвидности составило 7,18. В 2013 г. значение показателя возросло, и составило 12,79.
|
|
|
Изменение отчета о финансовых результатах за отчетный период представлено в табл.
финансовый экономический баланс ликвидность
Изменение отчета о финансовых результатах ООО «Онли клиник»
| Наименование показателя | 2012 г. | 2013 г. | Абсолютное отклонение (руб.) | Относит. отклонение (%) |
| Валовая прибыль (убыток) | 578 527,00 | 803 295,00 | 224 768,00 | 38,8 |
| Коммерческие расходы | 15 890,00 | 22 794,00 | 6 904,00 | 43,44 |
| Управленческие расходы | 293 973,00 | 447 764,00 | 153 791,00 | 52,31 |
| Прибыль (убыток) от продаж | 268 664,00 | 332 737,00 | 64 073,00 | 23,84 |
| Проценты к получению | 1 423,00 | 8 972,00 | 7 549,00 | 530,49 |
| Проценты к уплате | 9 256,00 | 3 320,00 | 5 936,00 | -64,13 |
| Прочие доходы | 355 451,00 | 70 952,00 | 284 499,00 | -80,03 |
| Прочие расходы | 286 961,00 | 100 667,00 | 186 294,00 | -64,91 |
Из данных, представленных в таблице 6 видно, что выручка от реализации организации на 2013 г. по сравнению с 2012 г. существенно увеличилась (с 1969047,0 тыс. руб. до 2853648,0 тыс. руб.) Изменение объема продаж составило 884601,0 тыс. руб. Темп увеличения составил 44,9% Валовая прибыль на 2012 г. составляла 578527,0 тыс. руб. и увеличилась на 224768,0 тыс. руб. и на конец 2013 г. составила 803295,0 тыс. руб., что является положительным моментом. Прибыль от продаж на 2012 г. составляла 268664,0 тыс. руб. Она, также как и валовая прибыль, увеличилась на 64073,0 тыс. руб., и на конец 2013 г. составила 332737,0 тыс. руб. Можно сделать вывод о повышении уровня коммерческих и управленческих расходов в структуре отчета о финансовых результатах организации. В начале 2013 г. их доля составляла 22,3%, от себестоимости реализованной продукции, а на конец периода - 23,0% от себестоимости проданных товаров, продукции, работ, услуг.
Анализ изменения показателей финансовой устойчивости ООО «Онли клиник» в абсолютном выражении за период с 2012 г. по 2013 г. представлен в таблице.
Показатели финансовой устойчивости ООО «Онли клиник»
| Показатели | 2012 г. | 2013 г. | Откл. (руб.) | Откл. (%) |
| 1. Источники собственных средств | 1471137 | 2000543 | 529406 | 35,9 |
| 2. Внеоборотные активы | 934762 | 1103067 | 168305 | 18 |
| 3. Источники собственных оборотных средств для формирования запасов | 536375 | 897476 | 361101 | 67,3 |
| 4. Долгосрочные кредиты и займы | 16522 | 4488 | -12034 | -72,8 |
| 5. Источники собственных средств, | 552897 | 901964 | 349067 | 63,1 |
| 6. Краткосрочные кредитные и заемные средства | 0 | 0 | 0 | 0 |
| 7. Общая величина источников средств с учетом заемных ресурсов | 552897 | 901964 | 349067 | 63,1 |
| 8. Величина запасов и затрат, обращающихся в активе баланса | 208179 | 271393 | 63214 | 30,3 |
| 9. Излишек источников собственных оборотных средств | 328196 | 626083 | 297887 | 90,7 |
| 10. Излишек источников собственных средств и долгосрочных заемных источников | 344718 | 630571 | 285853 | 82,9 |
| Финансовая устойчивость организации | Абсолютн. | Абсолютн. |
|
|
|
По результатам анализа данных, приведенных в таблице 7, и на конец 2012 г., и на конец 2013 г. постольку, поскольку у ООО «Онли клиник» достаточно собственных средств для формирования запасов и затрат финансовую устойчивость ООО «Онли клиник» можно охарактеризовать как «Абсолютная финансовая устойчивость».
Анализ финансовой устойчивости по относительным показателям, представлен в таблице 8.
Изучение показателей, финансовой устойчивости говорит о том, что, по сравнению с 2012 г. ситуация на ООО «Онли клиник» в конечном итоге улучшилась. Такой показатель как «Коэффициент автономии» увеличился на 0,03 и на конец 2013 г. составил 0,96. Это выше нормативного значения (0,5) при котором заемные финансовые ресурсы могут быть компенсированы собственностью ООО «Онли клиник».
Показатели финансовой устойчивости ООО «Онли клиник»
| Наименование финансового коэффициента | 2012 г. | 2013 г. | Откл-е |
| Коэффициент автономии | 0,93 | 0,96 | 0,03 |
| Коэффициент отношения заемных и собственных средств (финансовый рычаг) | 0,07 | 0,04 | -0,03 |
| Коэффициент соотношения мобильных и иммобилизованных средств | 0,69 | 0,89 | 0,2 |
| Коэффициент отношения собственных и заемных | 13,91 | 24,71 | 10,8 |
| Коэффициент маневренности | 0,36 | 0,45 | 0,09 |
| Коэффициент обеспеченности запасов и затрат собственными средствами | 2,66 | 3,32 | 0,66 |
| Коэффициент имущества производственного назначения | 0,73 | 0,66 | -0,07 |
| Коэффициент долгосрочно привлеченных заемных | 0,01 | 0 | -0,01 |
| Коэффициент краткосрочной задолженности | 0,00% | 0,30% | 0,003 |
| Коэффициент кредиторской задолженности | 84,40% | 94,50% | 0,101 |
Такой показатель как «Коэффициент соотношения мобильных и иммобилизованных средств», за период с 2012 г. по 2013 г. увеличился на 0,20 и на конец 2013 г. составил 0,89. Коэффициент определяется как отношение мобильных средств и долгосрочной дебиторской задолженности к иммобилизованным средствам. Нормативное значение специфично для каждой отдельной отрасли, но при прочих равных условиях увеличение коэффициента является положительной тенденцией.
Значения показателей рентабельности ООО «Онли клиник» за рассматриваемый период представлены в таблице 9.
В условиях рыночной экономики целью любой организации является получение максимально возможной прибыли. При постоянно возрастающей конкуренции могут осуществлять свою хозяйственную деятельность только организации, которые получают от нее наивысший экономический результат. Основным показателем оценки эффективности предприятия является показатель рентабельности собственного капитала.
Значения показателей рентабельности ООО «Онли клиник»
| Наименование показателя | 2012 г. | 2013 г. | Откл-е |
| Общая рентабельность, | 16,72 | 10,82 | -5,9 |
| Рентабельность продаж, | 13,64 | 11,66 | -1,98 |
| Рентабельность собственного капитала, | 22,39 | 12,8 | -9,59 |
| Рентабельность акционерного капитала, | 1067,7 | 790,77 | -276,93 |
| Рентабельность оборотных активов, | 51,36 | 24,93 | -26,43 |
| Общая рентабельность производственных фондов, | 29,84 | 24,03 | -5,81 |
| Рентабельность всех активов, | 20,9 | 11,72 | -9,18 |
| Рентабельность финансовых вложений, | 2,31 | 4,79 | 2,48 |
| Рентабельность основной деятельности | 29,38 | 28,15 | -1,23 |
| Рентабельность производства, | 41,61 | 39,18 | -2,43 |
В конце 2013 г. рентабельность собственного капитала равна 12,80%, что больше показателя средневзвешенной стоимости капитала. Это говорит о том, что ООО «Онли клиник» способен выплатить проценты по кредитам. Кроме того способ
ен реинвестировать часть чистой прибыли в хозяйственную деятельность.
Анализируя показатели рентабельности, первоначально можно сделать вывод, что и в 2012 г. и в 2013 г. частное от деления прибыли до налогообложения и выручки от реализации находится у ООО «Онли клиник» выше среднеотраслевого значения, установившегося на уровне 10,0%. В 2012 г. показатель общей рентабельности в организации составлял 16,7%, а в 2013 г. 10,8%. Это следует рассматривать как положительный момент.
Выводы
Выявлено, что на основании проведенного анализа в конечном итоге динамику изменения актива баланса можно назвать положительной. Анализируя динамику доходов и расходов ООО «Онли клиник» можно сказать, что в конечном итоге за исследуемый период ее можно назвать негативной. За исследуемый период значения большинства показателей рентабельности либо снизились, либо остались на прежнем уровне, что следует скорее рассматривать как негативную тенденцию. Анализ типа финансовой устойчивости организации в динамике, показывает улучшение финансовой устойчивости. В целом центр имеет все необходимые материально-технические и финансовые ресурсы, необходимое для его дальнейшего существования и развития.
|
|
|
