 |
Вопрос 3) Сущность, функции, принципы и формы кредита.
|
|
|
|
Кредит – это ссуда в денежной и/или товарной форме, на условиях возвратности и обычно с уплатой процента, при движении которой между кредитором и заёмщиком складываются определённые экономические отношения.
Кредит выполняет важные функции в рыночной экономике:
1. Исторически кредит позволил существенной раздвинуть рамки общественного производства по сравнению с теми, которые устанавливались наличным количеством имеющегося в стране предложения денег.
2. Перераспределительная: частные сбережения, прибыль предприятия, доходы государства превращаются в ссудный капитал и направляются в прибыльные сферы экономики.
3. Экономия трансакционных издержек.
4. Ускорение концентраций и централизации капитала.
Кредит активно используется в конкурентной борьбе, содействуя процессу поглощения и слияния фирм.
Источники кредита:
1. Средства предприятия:
а. Основной капитал. В процессе его кругооборота накапливается фонд амортизации и до приобретения новых средств труда (станков, машин) его можно отдать в кредит.
б. Часть оборотного капитала. Может высвобождаться в денежной форме в связи с несовпадением времени продажи изготовленной продукции и покупкой новых сырья и материалов.
в. Заработная плата. Пока срок следующей заработной платы не наступил.
г. Капитализация прибыли. Для расширенного воспроизводства нужно накопить её в достаточном объёме. До этого момента часть прибыли может быть отдана в кредит.
2. Привлечённые средства: выпуск акций, облигаций и других ценных бумаг.
В процессе исторического развития появлялись новые формы кредита. Основные это:
1. Коммерческий.
2. Банковский кредит.
Коммерческий кредит – это кредит, предоставляемый предприятиями друг другу в товарной форме чаще с отсрочкой платежа. Зачастую оформляется векселем. Так как он предоставляется в товарной форме его нельзя использовать для выплаты заработной платы. Кроме того предоставляется тем предприятиям, которые производят средства производства. В этом его недостатки.
|
|
|
Банковский кредит – это кредит, предоставляемый кредитно-финансовыми учреждениями (банками, ассоциациями и т.д.) в виде денежных ссуд. Банковские кредиты бывают краткосрочными (до 1 года), среднесрочные (от года до 5) и долгосрочные (свыше 5 лет). Кредиты обслуживают как обращение товаров, так и накопление капитала. В настоящее время именно банковский - это основная форма кредитных отношений.
Ипотечный кредит – это долгосрочные ссуды под залог недвижимости (здания, сооружения, земля). Инструментом данных ссуд является ипотечные облигации, выпускаются банками и предприятиями.
Потребительский кредит предоставляется частным лицам. Срок до 3 лет, зачастую при покупке потребительских товаров длительного пользования. Как правило, процент по этим кредитам достаточно высокий.
Государственный кредит. При этой форме кредита государство выступает в роли заёмщика, а населения и частный бизнес кредиторами. Источник средств - облигации государственных займов. Используется зачастую для покрытия дефицита государственного бюджета.
Международный кредит – это движение ссудного капитала в сфере внешнеэкономической деятельности. Предоставляется в товарной или денежной форме кредитором и заёмщиком: банки, государство, фирмы, международные и региональные организации.
Вопрос 4) Структура современной кредитно-денежной системы.
Современная кредитно-денежная система - это комплекс валютно-финансовых институтов, призванных регулировать экономику, путём изменения количества находящихся в обращении денег.
|
|
|
Кредитно-денежная система включает в себя три звена:
1. Центральный Банк.
2. Коммерческие банки.
3. Специализированные кредитно-финансовые институты.
Каждый из трёх уровней выполняет такие функции:
1. Денежно-хозяйственная функция – это работа с деньгами вкладчиков, предоставление кредитов, информации, консультирование. Осуществляется кредитными институтами.
2. Регулирующая – установление учётной ставки, норматива обязательного резервирования и т.д. осуществляется Центральным Банком.
3. Регламентирующая – контроль над частными банками. Осуществляется Центральным Банком.
ЦБ именуется банком банков. Выполняет ряд основных функций:
1. Эмиссия банкнот.
2. Хранение государственных золотовалютных резервов.
3. Хранение резервного фонда других кредитных учреждений.
4. Денежно-кредитное регулирование экономики (уравнение Фишера: MV=PQ, M=PQ/V).
5. Кредитование коммерческих банков и осуществление кассового обслуживания государственных учреждений.
6. Проведение расчётов и переводных операций.
7. Контроль за деятельностью кредитных учреждений.
Коммерческие банки.
В настоящее время перечень банковских продуктов у КБ огромен. По характеру операций они выполняют пассивные функции – это привлечение денежных ресурсов (приём депозитов, продажа акций, облигаций и других ценных бумаг). Пассивные повышают сумму задолженности. Активные функции – это размещение денежных ресурсов: предоставление кредитов, покупка акций, облигаций и других ценных бумаг. Активные повышают сумму требования.
1. Прямое кредитование – это выдачи ссуды на условиях срочности, платности, возвратности, дифференцирования, материального обеспечения, целевой направленности.
2. Банковские инвестиции – это приобретение банком акций и облигаций.
3. Лизинг – это когда банк-посредник при аренде различного вида имущества, оборудования.
4. Факторинг – это передача компанией управление своей дебиторской задолженностью банку, который берёт на себя обязательство финансировать, по мере необходимости, при помощи кредита, выполнение всех финансовых обязательств данной фирмы.
5. Трастовые операции – операции по управлению капиталом клиента.
Прибыль банков формируется как разница между суммой процентов, получаемых ими по выданным кредитам, и суммой процентов, уплачиваемых ими по депозитам.
|
|
|
Специализированные кредитно-финансовые учреждения.
Это пенсионные фонды, страховые компании, ссудно-сберегательные ассоциации, инвестиционные, ипотечные банки и т.д. В них аккумулируются большие суммы денежных средств, поэтому данные институты активно участвуют в процессе накопления и эффективного размещения денежного капитала.
ЦБ играет ведущую роль в кредитной системе, относительно независим, но согласует с правительством проводимую кредитно-денежную политику. Является монополистом по поводу эмиссии денег и регулирует деятельность институтов второго и третьего уровня в структуре современной кредитно-денежной системы.
|
|
|
