 |
Основное (обязательное) обеспечение
|
|
|
|
МИНОБРНАУКИ РОССИИ
Федеральное государственное бюджетное образовательное учреждение
Высшего образования
«Новосибирский государственный университет экономики и управления «НИНХ»
(ФГБОУ ВО «НГУЭУ», НГУЭУ)
Кафедра корпоративного управления и финансов
Рег. №
МЕТОДИЧЕСКИЕ УКАЗАНИЯ ПО ВЫПОЛНЕНИЮ КОНТРОЛЬНОЙ РАБОТЫ
ФИНАНСОВОЕ ПЛАНИРОВАНИЕ
Направление: 38.03.01
Направленность (профиль): Э (ФК, АБ), ФКЭиП
Новосибирск 2017
Методические указания по выполнению контрольной работы разработаны
Улановой Надеждой Климентьевной – канд. экон. наук, доцентом кафедры корпоративного управления и финансов
Доме Ириной Николаевной – ст. преподаватель кафедры корпоративного управления и финансов
Методические указания по выполнению контрольной работы прошли экспертизу УМУ
Утверждено на заседании кафедры корпоративного управления и финансов
(протокол от «» августа 2017 г. № 1).
Заведующего кафедрой
канд. экон. наук М.А. Алексеев
СОДЕРЖАНИЕ
| РАЗДЕЛ 1. ОБЩИЕ ПОЛОЖЕНИЯ | |
| РАЗДЕЛ 2. ИНСТРУКЦИЯ ПО ВЫПОЛНЕНИЮ КОНТРОЛЬНОЙ РАБОТЫ | |
| РАЗДЕЛ 3. ЗАДАНИЯ ДЛЯ ВЫПОЛНЕНИЯ И КОНТРОЛЬНОЙ РАБОТЫ | |
| РАЗДЕЛ 4. БИБЛИОГРАФИЧЕСКИЙ СПИСОК | |
| Приложения |
РАЗДЕЛ 1. ОБЩИЕ ПОЛОЖЕНИЯ
Цель преподавания дисциплины «Методы и модели управления затратами» - дать системные знания и навыки по выполнению аналитических процедур и расчетов плановых затрат, их оптимизации:; объяснить принципы, методы, инструменты, посредством которых принимаются управленческие решения в области обеспечения конкурентных затрат, управленческого учета затрат, их классификации, безубыточности и финансовой прочности организации.
|
|
|
Задачи, решаемые в ходе выполнения контрольной работы состоят в том, чтобы в результате изучения вопросов дисциплиной магистрант(ка) могли:
· оперировать основными понятиями и категориями теоретической составляющей процесса управления затратами;
· использовать теоретическую и методологическую основы для практической реализации управленческих решений по оптимизации затрат на производство и реализацию продукции на стадиях жизненного цикла;
· уметь рассчитывать затраты при различных системах учета затрат;
· быть способными видеть особенности порядка формирования и распределения косвенных затрат ро видам продукции;
· владеть способами выработки оптимальных решений по обеспечению прибыльности в условиях неопределенности и риска;
.
К промежуточной аттестации как форме контроля по дисциплине магистранты допускаются при наличии зачета по контрольной работе.
РАЗДЕЛ 2. ИНСТРУКЦИЯ ПО ВЫПОЛНЕНИЮ КОНТРОЛЬНОЙ РАБОТЫ
2.1. Этапы написания контрольной работы:
1. Внимательно и вдумчиво изучить данное Методическое руководство, получив при необходимости ответы на возникшие вопросы (консультацию) преподавателя.
2. Безошибочно определить свой вариант контрольной работы согласно правилам, в противном случае работа к проверке не допускается.
3. Оценить для себя трудоѐмкость выполнения каждого задания и величину получаемых за него баллов, и сопоставив с минимальной суммой баллов, необходимых для положительной оценки, установить приоритетность выполнения заданий по контрольной работе.
4. Ситуационные (практические) задачи для своего решения требуют знания особенностей планирования и учета затрат, методов оценки запасов, факторов влияющих на политику управления затратами.(см. Библиографический список). Следует внимательно ознакомиться с содержанием рекомендуемых источников литературы, условиями задач и определить, на какую из тем дисциплины «Методы и модели управления затратами» приходится ваша задача, и затем использовать соответствующую формулу и методику расчѐта или принцип для еѐ решения. Точное определение, понимание сути задач - залог успеха в их решении.
|
|
|
5. Успешные ответы на вопросы тестового задания требуют знания основных понятий методов и моделей управления затратами, определений, формулировок, терминологии и основных положений из области управления доходами, расходами, прибылью, рентабельностью между субъектами экономики. Магистранты должны владеть современными методами расчета экономических и финансовых показателей.
6. Выполнить текст контрольной работы в полном соответствии с содержанием и структурой, согласно пункту 2.3, методического руководства (ч.2).
7. Оформить титульный лист в соответствии с Приложением А.:
2.2. Правила выбора варианта работы
Магистрант(ка) осуществляет выбор по следующему правилу: в таблице
2.2.1 по строке смотрит последнюю цифру номера своей зачетной книжки (например 3) номер варианта контрольной работы: № 3, который и следует выполнить. Далее по той же строке, вслед за номером контрольной работы (3) указаны 2 номера практических задач (3 – 1,2) и далее номер текстового задания (3 - 3), которые и надо выполнять.
Внимание! Контрольные работы, выполненные не по своему варианту, к проверке не допускаются.
2.2.1. Таблица выбора варианта контрольной работы
Номер темы в теоретической части задания контрольной работы соответствует последнему номеру зачетной книжки (тема № 10 соответствует последней цифре «0»).
| Номер варианта темы контрольной работы. | Последняя цифра номера зачетной книжки студента (студенческого билета) | Номера ситуационных заданий | Номера расчетных задач |
| Вариант № 1 | 1,3 | ||
| Вариант № 2 | 2,4 | ||
| Вариант № 3 | 3,5 | ||
| Вариант № 4 | 4,6 | ||
| Вариант № 5 | 5,7 | ||
| Вариант № 6 | 6,8 | ||
| Вариант № 7 | 7,9 | ||
| Вариант № 8 | 8,10 | ||
| Вариант № 9 | 9,2 | ||
| Вариант № 10 | 10,3 |
2.3. Структура контрольной работы
Содержание работы выполняется в соответствии со следующей структурой:
|
|
|
1.Ситуационная (практическая) часть:
1.1. Текст ситуационной (практической) задачи № 1;
1.2. Ответ на задачу № 1;
Практическое задание
3. Библиографический список.
Объѐм контрольной работы не должен превышать 10 страниц печатного текста на листе А4 (210х297мм), WORD, Times New Roman 14, интервал 1,5.
Поля: верхнее, левое, нижнее – 20 мм, правое – 10 мм.
При рукописном варианте – 15 стр. формата А4 или 16 тетрадных страниц, заполняемых с обеих сторон разборчивым почерком.
Факторов неопределенности много
Цель плана не задание точных цифр и ориентиров, а идентификация по каждому из важнейших направлений определенного коридора, в границах которого может варьировать тот или иной показатель
Смысл координирующей роли плана состоит в том, что наличие структурированных
Цель плана
РАЗДЕЛ 3. ЗАДАНИЯ ДЛЯ ВЫПОЛНЕНИЯ КОНТРОЛЬНОЙ РАБОТЫ
Содержание ситуационных заданий
Задание № 1 (ситуационное) предполагает изложение мнения студента по конкретной ситуации с приведением примера.
Варианты ситуационных заданий:
1. Поясните, почему прогноз перспективного объема реализации является важным элементом процесса финансового планирования и какие факторы следует учитывать при построении прогноза (покажите на примере отчетности компании)
2. Опишите этапы процесса финансового планирования и основные компоненты финансового плана. Привести практический пример
3. Назовите статьи баланса, изменяющиеся прямо пропорционально увеличению объема реализации. дайте пояснения.
4. Что показывает темп устойчивого роста бизнеса и основные правила его расчета. каковы финансовые последствия того, что темп прироста объема реализации превышает приемлемый темп роста для данной фирмы. Привести пример
5. Опишите, как можно использовать метод пропорциональной зависимости показателей от объема реализации для построения прогнозного варианта баланса. Привести пример
6. Опишите, как можно использовать метод пропорциональной зависимости показателей от объема реализации для построения прогнозного варианта отчета о доходах и расходах. Привести пример
|
|
|
7. Пояснить каким образом нижеприведенные факторы влияют на потребность фирмы в привлечении внешних источников финансирования (привести пример):
темп прироста объема реализации; использование мощностей; капиталоемкость; рентабельность продаж, дивидендная политика.
8. Что показывает темп устойчивого роста бизнеса и основные правила его расчета. каковы финансовые последствия того, что темп прироста объема реализации ниже приемлемого темпа роста для данной фирмы. Привести пример
9. Кратко опишите сущность и условия применения следующих методов прогнозирования:
1.простая линейная регрессия
2.криволинейная регрессия.
В каких ситуациях можно использовать метод пропорциональной зависимости показателей от объема реализации.
10. Фирма планирует внесение изменений в финансовую политику в следующем году:
-переходит на продажу продукции с отсрочкой платежа на месяц
-увеличивает расходы на рекламу
-воспользоваться скидками, предоставляемые поставщиком, при оплате сырья в момент его поставки.
Какое влияние (увеличение или уменьшение) окажет каждое изменение на потребность во внешнем финансировании при любом значении темпа роста реализации. Дать пояснение.
Содержание практического задания
Варианты практических задач:
Задача1
Для обеспечения платежеспособности составить бюджет денежных средств. Шаг планирования – месяц (январь, февраль и март) и объем привлечения денежных средств для поддержания ежемесячно остатка денежных средств на уровне 50 тыс. усл.ед.
Фирма для привлечения покупателей и увеличения объема продаж определила следующий порядок платежей при реализации продукции: инкассирует 20% объема продаж в месяц продажи, 70% - в течение следующего месяца и 10% - во второй месяц со времени продажи.
Закупки сырья для производства совершаются в течение месяца, предшествующего продаже, и составляют 60% объема продаж в следующем месяце. Платежи поставщикам осуществляются в течение месяца после покупки.
Прогноз расходов на оплату труда:
январь - 150 тыс. усл.ед., февраль – 200 тыс. усл. ед.., март – 160 тыс. усл.ед.
Прогноз коммерческих и административных расходов: ежемесячно 100 тыс. усл.ед.
Объем продаж, тыс. усл.ед..
| Ноябрь | Февраль | ||
| Декабрь | Март | ||
| Январь | Апрель |
Задача 2
Составить прогнозный бюджет доходов и расходов и дать предложения по увеличению прибыли (представить вариант расчета) на основании следующих данных.
|
|
|
Данные для расчета
| Наименование операций | Продукт 1 | Продукт 2 | Продукт 3 | Итого |
| Физический объем продаж ед месяц | ||||
| Цена за ед. тыс. руб. | ||||
| Переменные затраты, тыс.руб на ед. | ||||
| Постоянные затраты, тыс.руб. месяц | ||||
| Прибыль |
Задача 3
Фирма планирует в следующем году увеличить выручку на 20% (с 50 млн.)
Активы фирмы составят, как и в отчетном году, 50% величины выручки.
Внеоборотные активы – 40%
В плановом периоде рост выручки потребует увеличение только оборотных активов.
Рентабельность активов по прогнозу 15%
Амортизационные отчисления составляют 25% в год
Рассчитать прогнозный денежный поток от операционной деятельности и сделать выводы по полученным результатам
Задача 4
Компания прогнозирует увеличение выручки с 500 млн.руб. до 650 млн. руб.
Рентабельность продаж 15%
Составить прогнозный отчет о прибылях и убытках (млн.руб.)
| Отчет о прибылях и убытках | На конце текущего года | Прогнозируемые значения |
| Выручка от реализации | ||
| Себестоимость реализованной продукции | ||
| Коммерческие и административные расходы | ||
| Прибыль до вычета % и налогов | ||
| Проценты к уплате | ||
| Прибыль до вычета налогов | ||
| Налоги (30%) | ||
| Чистая прибыль | ||
| Дивиденды (норма выплаты -30%) | 27,3 | |
| Приращение нераспределенной прибыли | 63,7 |
Задача 5
Компания прогнозирует увеличение выручки с 500 млн.руб. до 650 млн. руб. Для обеспечения объема реализации 650 млн.руб компании не требуется увеличение основных средств, т.к. мощности в полной мере не использовались. Величина балансовых остатков запасов и денежных средств соответствует объему реализации
500 млн.руб.
Чистая прибыль 97,5
Дивиденды (норма выплаты -30%)
Составить прогнозный баланс (млн.руб) и потребность в привлечении заемного капитала
| баланс | На конце текущего года | Прогнозируемые значения |
| Денежные средства | ||
| Дебиторская задолженность | ||
| Запасы | ||
| Всего оборотных средств | ||
| Основные средства (остаточная стоимость) | ||
| Всего активов | ||
| Кредиторская задолженность | ||
| Задолженность по заработной плате и налогам | ||
| Краткосрочные кредиты | ||
| Всего краткосрочных пассивов | ||
| Долгосрочные кредиты | ||
| Обыкновенные акции | ||
| Нераспределенная прибыль | ||
| Всего источников |
Задача 6
Определить потребность во внешнем финансировании (EFN) для увеличения объема продаж С 500 млн.руб. до 650 млн.руб.
Капиталоемкость - A/ S 0,69
Коэффициент L/ S) 13%
(L –кредиторская задолженность; S –выручка) относительный прирост пассивов, изменяющейся пропорционально увеличению объема реализации или потребность в дополнительной кредиторской задолженности)
Рентабельность продаж 15%
Дивиденды (норма выплаты -30%)
Сделать выводы
Задача 7
Для обеспечения конкурентоспособности, наращивания объемов производства и снижения себестоимости компания приняла решения о переходе на новую технологию производства.
На момент принятия решения стоимость сырья и прямого труда составляла 77% выручки от продаж (совпадало со средним по отрасли).
Новые технологии позволяют снизить этот показатель до 45%. Внедрение требует увеличения административно-управленческих расходов, привлечение дополнительных кредитных ресурсов (рост тела долга и % по нему).
Отчет о прибылях и убытках (тыс. ден.ед.)
| Показатели | Год n | Год n + 1(с увеличением продаж) |
| Выручка от продаж | ||
| себестоимость | ||
| Валовая прибыль | ||
| Административные и коммерческие расходы | ||
| амортизация | ||
| Другие постоянные расходы | ||
| EBIT (операционная прибыль до вычета % по ЗК и налога на прибыль | ||
| проценты | ||
| EBT (прибыль до налогообложения) | ||
| Налоги | ||
| Чистый доход |
Подготовить прогноз прибылей и убытков при увеличении объема продаж на 10% и оценить возможность погашения долга и % по нему.
Рассчитать точку финансовой безубыточности для EBT (с учетом погашения долга и %) Задача 8
При сохранении основных показателей финансового состояния (рентабельность продаж; финансовый рычаг; капиталоемкость; доля реинвестируемой прибыли) на уровне текущего года
Определить устойчивый темп роста объема продаж для компании в сравнении с запланированным и сделать выводы
| Отчет о прибылях и убытках | На конце текущего года | Прогнозируемые значения |
| Выручка от реализации | ||
| Себестоимость реализованной продукции | ||
| Коммерческие и административные расходы | ||
| Прибыль до вычета % и налогов | ||
| Проценты к уплате | ||
| Прибыль до вычета налогов | ||
| Налоги (30%) | ||
| Чистая прибыль | ||
| Приращение нераспределенной прибыли |
| баланс | На конце текущего года | Прогнозируемые значения |
| Денежные средства | ||
| Дебиторская задолженность | ||
| Запасы | ||
| Всего оборотных средств | ||
| Основные средства (остаточная стоимость) | ||
| Всего активов | ||
| Кредиторская задолженность | ||
| Задолженность по заработной плате и налогам | ||
| Краткосрочные кредиты | ||
| Всего краткосрочных пассивов | ||
| Долгосрочные кредиты | ||
| Обыкновенные акции | ||
| Нераспределенная прибыль | ||
| Всего источников |
Задача 9
Объем продаж компанииXY в отчетном году составил 570 млн. руб.
Прогноз объема продаж на следующий год - 650 млн. руб. Известно, что потребность в оборотных активах, меняющихся пропорционально объему продаж, составляла ранее 50 млн. руб., а по остальным статьям оборотного капитала -25 млн. руб.
Определить потребность в оборотном капитале на плановый период и назвать виды оборотных активов, изменяющихся с изменением объема продаж
Задача 10
Определить пороговый объем производства (точку безубыточности) и запас финансовой прочности на основе прогноза о продажах:
Прогноз продаж – 10 тыс. шт. продукции
Цена за единицу – 4,5 тыс.руб.
Переменные издержки (VC) -27млн.руб.
Постоянные издержки(FC) -13,5 млн.руб.
Общие издержки (MC) -40,5 млн.руб.
Дать комментарии по полученным данным и рекомендации по увеличению прибыли
Процедура оценки контрольной работы
Установленный срок для проверки контрольных работ – 10 (десять) календарных дней. Начало срока - дата регистрации в журнале учѐта контрольных работ электронного ресурса вуза.
В случае неудовлетворительной оценки по контрольной работе преподаватель пишет рецензию, которая содержит следующие элементы:
· общая характеристика работы в целом и выполненных элементов заданий;
· перечисление невыполненных или выполненных не верно элементов заданий;
· степень самостоятельности студента при написании работы
Указание на характер ошибок, выявленных при проверке работы. Рецензия фиксируется и отображается в электронном ресурсе вуза.
РАЗДЕЛ 4. БИБЛИОГРАФИЧЕСКИЙ СПИСОК
Основное (обязательное) обеспечение
Учебники:
1. Корпоративные финансы: учебник / А.И. Самылин. – М.: НИЦ ИНФРА-М, 2014. – 472 с.: Режим доступа: http://znanium.com. (ЭБС)
2. Корпоративные финансы: Финансовые расчеты: учебник / А.И. Самылин – М.: НИЦ ИНФРА-М, 2016. – 304 с.: Режим доступа: http://znanium.com. (ЭБС)
3. Корпоративное управление: учебник / И.Ю. Бочарова. – М.: НИЦ Инфра-М, 2014. – 368 с.: Режим доступа: http://znanium.com. (ЭБС)
4. Корпоративные финансы: учебник и практикум для академического бакалавриата /В.Е.Леонтьев, В.В. Бочаров, Н.П. Радковская – М.:Юрайт, 2015.345 с.
5 Разработка управленческих решений [Электронный ресурс]: учебник для студентов вузов, обучающихся по специальности «Антикризисное управление» и другим экономическим специальностям, специальности «Менеджмент организации» / Ю. Г. Учитель, А. И. Терновой, К. И. Терновой. - 2-е изд., перераб. и доп. - М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2012. - 383 с.
1.
Учебные пособия:
| 1.Управление затратами предприятия (организации) учеб. пособие для вузов по направлению "Экономика" (квалификация (степень) - бакалавр), профиль "Экономика предприятий и организаций" / М. С. Кузьмина, Б. Ж. Акимова М. КноРус 2015. http://virtua.nsuem.ru:8001/mm/2015/000211318.pdf |
| 2.Елиферов, В. Г. Бизнес-процессы регламентация и управление: учеб. пособие для образоват. учреждений по прогр. МВА и др. прогр. подгот. управлен. кадров / В. Г. Елиферов, В. В. Репин; Ин-т экономики и финансов "Синергия" М. ИНФРА-М 2014 |
| http://znanium.com/bookread.php?book=489829 |
| http://virtua.nsuem.ru:8001/mm/2015/000207257.pdf |
3.Орехов, С. А. Корпоративный менеджмент: учебное пособие / С. А. Орехов, В. А. Селезнев, Н. В. Тихомирова; под общ. ред. д.э.н., проф. С. А. Орехова. - 3-е изд. – М.: Издательско-торговая корпорация «Дашков и К°», 2013. – 440 с.: Режим доступа: http://znanium.com. (ЭБС)
|
|
|
