Главная | Обратная связь | Поможем написать вашу работу!
МегаЛекции

Система показателей ликвидности. Цели и этапы анализа банковской ликвидности




Для выполнения обязательств банк использует следующие ликвидные активы:

- денежную наличность, выраженную в остатках денег в кассе и на корреспондентских счетах (в Национальном Банке Республики Беларусь и в других коммерческих банках);

- активы, которые можно быстро превратить в наличность;

- межбанковские кредиты, которые при необходимости можно получить с межбанковского рынка или от Национального Банка Республики Беларусь;

- другие привлеченные средства, например выпуск депозитных сертификатов и банковских векселей.

Различают ликвидность, накопленную банком (денежная наличность, высоколиквидные ценные бумаги), и покупную (вновь приобретенную) (привлеченные межбанковские кредиты, выпуск банковских векселей, депозитных и сберегательных сертификатов). Соблюдение этих признаков ликвидности банка (своевременное и без потерь выполнение обязательств) обусловлено внутренними и внешними факторами, определяющими качество деятельности банка и состояние внешней среды. К числу внутренних факторов относятся: качество активов банка, качество привлеченных средств, сопряженность активов и пассивов по срокам, грамотный менеджмент, имидж банка.

Качество активов банка отражает три свойства: ликвидность, рисковость, доходность.

Ликвидность активов — способность активов без потерь трансформироваться в денежную наличность посредством их реализации или погашения обязательств должником (заемщиком). При этом степень возможных потерь обусловливается рисковостью активов.

С точки зрения ликвидности, т.е. быстроты превращения в денежные средства, в банковской практике различают:

1) высоколиквидные активы, т.е. активы, находящиеся непосредственно в денежной форме (резервы первой очереди), либо легко превращаемые в нее (резервы второй очереди). К первым относятся кассовая наличность, остатки денежных средств на корреспондентских счетах, ко вторым – высоколиквидные государственные ценные бумаги, ценные бумаги Центробанка, первоклассные векселя;

2) сравнительно ликвидные активы – кредиты до востребования, краткосрочные кредиты, ценные бумаги, ликвидные на вторичном рынке:

3) труднореализуемые активы – долгосрочные кредиты, ценные бумаги, не имеющие развитого вторичного рынка (в условиях Беларуси – акции), долевое участие в капиталах других банков и организаций;

4) низколиквидные активы – вложения в основные фонды банка..

Доходность активов — это их способность приносить банку доход. По этому критерию активы подразделяются на приносящие доход (кредиты, вложения в ценные бумаги) и не приносящие дохода (денежные средства на корреспондентском счете в Национальном Банке Республики Беларусь, здания и сооружения).

Ликвидность банка определяется также качеством привлеченных средств, то есть ликвидностью обязательств, стабильностью депозитов и умеренной зависимостью от внешних заимствований. Ликвидность обязательств характеризует быстроту их погашения и степень возобновляемости для банка при поддержании общего объема привлеченных средств на определенном уровне, отражает их срочную структуру.

Серьезное влияние на ликвидность банка оказывает сопряженность активов и пассивов по суммам и срокам. Выполнение банком обязательств перед клиентом предполагает согласование сроков, на которые инвестируются денежные средства, с теми, на которые предоставили их вкладчики. Игнорирование этого правила банком, работающим преимущественно на привлеченных ресурсах, приводит к невозможности своевременного выполнения им обязательств перед кредиторами.

Соотношение активов и пассивов банка, а также его условных обязательств за период (на конкретную дату) определяет состояние ликвидной позиции банка. При оценке влияния состояния ликвидной позиции банка на его ликвидность важно иметь в виду не столько наличие несоответствий в объеме активов и пассивов по срокам, сколько уровень этого несоответствия по отношению к общим обязательствам, а также динамику таких несоответствий.

К внутренним факторам ликвидности банка относится менеджмент, то есть система управления деятельностью банка в целом и ликвидностью в частности. Качество управления банком определяется: содержанием банковской политики; рациональной организационной структурой, позволяющей решать стратегические и текущие задачи; механизмом управления активами и пассивами банка; четкостью процедур, в том числе касающихся принятия ответственных решений.

Ликвидность банка обусловливает такой фактор, как имидж. Положительный имидж банка дает ему преимущество перед другими банками в привлечении ресурсов, обеспечивает стабильность депозитной базы и развитие связей с иностранными партнерами.

К внешним факторам ликвидности банков относятся: политическая и экономическая обстановка в стране, развитие рынка ценных бумаг и межбанковского рынка, система рефинансирования Национального Банка Республики Беларусь, эффективность его надзорных функций.

Можно выделить следующие основные цели анализа банковской ликвидности:

1) определение факторов, вызывающих отрицательные тенденции в ликвидности банка, и сведение их воздействия к минимуму;

2) уточнение рассчитываемой системы оценочных коэффициентов, выявление возможных недочетов при расчетах и устранение данных проблем;

3) выявление реальных или потенциальных отрицательных тенденций ухудшения ликвидности баланса банка и принятие соответствующих мер по их изменению;

4) формирование аналитических материалов о состоянии ликвидности банка;

5) выработка рекомендаций относительно управления банком и определение стратегии развития с учетом результатов анализа.

Основным источником информации для анализа банковской деятельности, наиболее комплексно ее характеризующим, является баланс банка. [24]

С помощью анализа балансовых данных финансовый аналитик может сделать выводы о реализации основных целевых установок, показателях доходности и рискованности его операций, сбалансированности активных и пассивных операций, а также о выполнении законодательно установленных нормативов деятельности банка. Несмотря на различия в конкретных методиках, основные направления и этапы анализа ликвидности едины, и могут быть сформулированы следующим образом (рис.14.6).

Рисунок 14.6. Основные этапы анализа ликвидности банка

Заключительным и наиболее важным этапом анализа ликвидности банка является подведение итогов по всем вышеупомянутым этажам анализа, подготовка аналитических материалов о положительных и отрицательных сторонах деятельности банка, структуре и сбалансированности его активов и пассивов, количественных и качественных показателях ликвидности, выработка рекомендаций для дальнейшего управления ликвидностью и составление прогнозов развития банка.

 

Успех деятельности банка обеспечивают три взаимосвязанные фактора – высокая доходность (прибыльность), ликвидность как возможность быстрого превращения своих активов в платежные средства для погашения своих обязательств и платежеспособность, т.е. способность в должные сроки в полной мере отвечать по своим обязательствам перед вкладчиками. Потеря банком ликвидности приводит в итоге к его неплатежеспособности и,далее, к банкротству. Следовательно, в обеспечении финансовой устойчивости, надежности банка ликвидность – первична, а платежеспособность – вторична.

Как отмечалось, ликвидность банка определяется сбалансированностью активов и пассивов баланса банка, степенью соответствия сроков размещенных активов и привлеченных банком пассивов. Банк считается ликвидным, если сумма его наличных средств и других ликвидных активов, а также возможности быстро мобилизовать средства из иных источников достаточны для своевременного погашения долговых и финансовых обязательств.

Чем выше доля высоколиквидных средств в общей сумме активов, тем выше ликвидность баланса банка..

Принцип расчета ликвидности по запасу заключается в сопоставлении ликвидных активов с определенными пассивами, т.е. фактической ликвидности с требуемой. Фактическая ликвидность – это имеющиеся ликвидные активы для оплаты обязательств в срок их погашения. Требуемая ликвидность – это сумма ликвидных активов, которую необходимо иметь банку, чтобы он мог оплачивать свои обязательства. В целях контроля за состоянием ликвидности банка устанавливаются нормативы по следующим видам ликвидности:

а)краткосрочная;

б)текущая;

в)мгновенная.

Краткосрочная ликвидность характеризует соотношение активов со сроками погашения до 12 месяцев (фактическая ликвидность) и обязательств (пассивов) со сроками исполнения до 12 месяцев (требуемая ликвидность). При этом различным активам присваиваются так называемые коэффициенты (проценты), отражающие кредитный риск, т.е. риск не возврата средств. Например, касса – 1,0; средства в Центробанке –1,0; средства в банках-резидентах – 0,5. Чем выше риск, тем меньше коэффициент. Пассивы корректируются коэффициентами на риск одновременного снятия средств: остатки на расчетных счетах клиентов – 0,2; вклады населения и депозиты предприятий – 0,2; депозиты и кредиты других банков – 0,6. Причем, чем выше коэффициент, тем выше риск одновременного снятия денег. Следовательно, чем выше доля кредитов в активе баланса банка (значит больший риск не возврата средств), от которых, кстати, он получает наибольшие процентные доходы, тем меньше значение числителя показателя краткосрочной ликвидности, тем меньше значение самой ликвидности. Соответственно, благодаря коэффициентам, чем выше доля депозитов населения и предприятий в пассиве баланса, тем меньше знаменатель показателя ликвидности и тем больше значение самой ликвидности.

Следовательно, активные операции дифференцированы на активы, не имеющие риска и поэтому освобожденные от требований платежеспособности, и на активы, имеющие риск возможного невозврата. По степени риска вложений и возможной потери части стоимости активы классифицируются следующим образом (таблица 14.1)

Таблица 14.1 - Классификация активов по риску возможного невозврата

 

Степень риска, % Статьи
1 2
0 % Средства на корреспондентском и на резервном счетах в Национальномбанке; ценные бумаги Правительства; ценные бумаги Национального банка; кредиты, выданные под гарантии или залог ценных бумаг Правительства, Национального банка, под мобилизационные резервы; долгосрочные кредиты на пополнение собственных оборотных средств предприятий и организаций, выданные Национальным банком; касса и приравненные к ней средства; рублевые кредиты под залог валюты или рублевых и валютных депозитов
20 % Средства на корсчетах у других банков; кредиты, выданные под гарантию банков; межбанковские кредиты до востребования и с договорными сроками погашения; активные остатки на контокоррентных счетах; пролонгированные межбанковские кредиты. Гарантиями поручительства, выданные банком в погашение обязательств других юридических лиц
50 % Активные остатки на контокорентных счетах; пролонгированные межбанковские кредиты;
70 % Кредиты, выданные под залог имущества и других товарно-материальных ценностей
100 % Кредиты, ранее выданные под договора страхования; поручительства физических лиц, гарантии или поручительства юридических лиц; пролонгированные (кроме межбанковских) и все просроченные кредиты.

Поскольку, как отмечалось выше, принцип расчета ликвидности состоит в сопоставлении ликвидных активов с определенными пассивами, то есть фактической ликвидности с требуемой, то фактическая ликвидность — это имеющиеся ликвидные активы для оплаты долговых обязательств в срок погашения или до востребования в зависимости от обстоятельств.

К ликвидным активам относятся (таблица 14.2).

Таблица 14.2 - Классификация активов по степени ликвидности

Статьи % от балансовой суммы
1 2
Касса и приравненные к ней средства 100 %
Остатки на корреспондентских счетах -
в Национальном банке 100 %
в других банках 80 %
Межбанковские кредиты: -
до востребования 80 %
пролонгированные 50 %
просроченные 0 %
Ценные бумаги Правительства 100 % в соответствии с графиком погашения
Ценные бумаги Национального банка 100 % в соответствии с графиком погашения
Межбанковские кредиты с договорными сроками погашения 100 %

Требуемая ликвидность — это сумма ликвидных активов, которую необходимо хранить банку, чтобы он мог оплачивать свои долговые обязательства при их востребовании. Она определяется по сумме пассивов до востребования, взвешенных на риск возможного одновременного снятия средств по ним. Национальным банком Республики Беларусь установлены два требования или риски в 20 и 60 процентов одновременного снятия по пассивам до востребования (таблица 14.3)

Таблица 14.3 - Классификация пассивов по рискам одновременного снятия по пассивам до востребования

Статьи % от балансовой суммы
1 2
Остатки на расчетных и текущих счетах юридических лиц  
Вклады и депозиты до востребования  
Средства на корреспондентских счетах других банков  
Кредиты до востребования, купленные у других банков  
Депозиты других банков до востребования  

На пассивное сальдо по корсчету банка в Национальном банке, а также на привлеченные межбанковские ресурсы с просроченными сроками возврата, установлен риск возможного снятия 100 %.

 

Таким образом, система коэффициентов (процентов) риска и одновременного снятия средств выстроена так, что банк, выдающий большое количество кредитов, более рискующий с целью получения высоких доходов (проводящий агрессивную политику), может иметь предельно низкую краткосрочную ликвидность, минимально допустимое значение которой установлено в размере 1,0. И, напротив, банк, выдающий меньше кредитов (проводящий консервативную политику), размещающий свои ресурсы в менее доходные чем кредиты депозиты, в правительственные ценные бумаги, т.е. меньше рискующий, может иметь высокую краткосрочную ликвидность, но невысокую рентабельность. Поэтому показатели ликвидности и рентабельности (прибыльности) банков могут иметь разнонаправленную динамику и находится в обратной зависимости. Во многих случаях желание достижения высокой ликвидности противоречит необходимости обеспечения высокой прибыльности. Наиболее рациональная политика коммерческого банка в области управления ликвидностью состоит в обеспечении оптимального сочетания ликвидности и прибыльности. Следовательно, анализ ликвидности, прибыльности, уровня риска и эффективности деятельности банка в целом требуется проводить в комплексе.

Текущая ликвидность характеризует соотношение балансовой суммы активов с оставшимся сроком погашения до 1 месяца (в том числе до востребования) и пассивов с оставшимся сроком возврата до 1 месяца (в том числе до востребования и с просроченными сроками). В расчет текущей ликвидности активы и пассивы включаются в сумме по балансу без учета соответственно степени ликвидности и риска одновременного снятия. Минимально допустимое значение норматива текущей ликвидности установлено в размере 0,7.

Мгновенная ликвидность характеризует соотношение балансовой суммы активов по счетам до востребования и суммы обязательств (пассивов) по счетам до востребования, не погашенных в срок, пассивного сальдо по корсчету, прочих пассивов до востребования и с просроченными сроками. В расчет мгновенной ликвидности активы и пассивы включаются в сумме по балансу также без учета соответственно степени ликвидности и риска одновременного снятия. Минимально допустимое значение норматива мгновенной ликвидности установлено в размере 0,2.

С ликвидностью связано понятие достаточности собственного капитала. Норматив достаточности капитала – это установленное предельное соотношение размера собственного капитала банка и общей суммы активов и внебалансовых обязательств, оцененных по уровню риска, операционного риска. Достаточность капитала рассчитывается по формуле:

 

где: ДК – достаточность собственного капитала банка;

СК – собственный капитал банка;

А – общая сумма активов и внебалансовых обязательств за минусом суммы созданных резервов, оцененных по уровню кредитного риска (величина кредитного риска);

Ч – число, равное 8,3 для банков, осуществляющих деятельность первые два года после регистрации, и равное 12,5 для банков в последующие годы деятельности;

ОР – величина операционного риска;

АР – общая сумма активов и внебалансовых обязательств за минусом суммы резервов, оцененных по уровню рыночного риска (величина рыночного риска);

 

В целях контроля за достаточностью капитала устанавливаются следующие нормативы: в первые два года после регистрации банка – 12%, в последующем – 8%.

К активам, не имеющим риска, относятся касса, средства в центробанке, государственные ценные бумаги. Они имеют нулевую степень риска и отнесенные к 1-й группе риска. Всего выделено пять групп (категорий) риска, которым присвоены соответствующие коэффициенты – 0; 0,2; 0,5; 0,7; 1,0. Поэтому, чем больший удельный вес наиболее рисковых активов (кредитов) в балансе банка, которые дают наиболее высокие доходы, тем ниже, аналогично ликвидности, и значение достаточности капитала.

Необходимость определения достаточности капитала связана с тем, что современные коммерческие банки имеют в своем пассиве не только собственный капитал, но и значительную долю заемных средств. Кроме того, они имеют довольно большие обязательства, не представленные в финансовой отчетности и называемые забалансовыми обязательствами.

Ранее, вместо достаточности капитала фигурировало понятие платежеспособности коммерческого банка. Как ликвидность, так и достаточность капитала (платежеспособность) банка выполняют в своих нормативах важную функцию – предохранить банки от чрезмерного риска в стремлении получить как можно больше доходов.

 

Вопросы для самопроверки

Поделиться:





Воспользуйтесь поиском по сайту:



©2015 - 2024 megalektsii.ru Все авторские права принадлежат авторам лекционных материалов. Обратная связь с нами...