Главная | Обратная связь | Поможем написать вашу работу!
МегаЛекции

Порядок ежедневной проверки




Для получения торговых сигналов ежедневно предпринимайте следу­ющие шаги:

1. Проверяйте, может ли торговый день, отстоящий от текущего
на N1 предшествующих дней, быть определен как день с верх­-
ним или нижним ускорением*.

2. Если вы в короткой позиции, проверяйте, превышает ли сегод­-
няшняя цена закрытия наибольший истинный максимум прошед­-
ших N2 дней с нижним ускорением. Если это так, проверяйте,
был ли последний из дней с ускорением днем с верхним уско­-
рением. Если был, то закрывайте короткую позицию и откры­-
вайте длинную.

3. Если вы в длинной позиции, проверяйте, оказывается ли сегод­-
няшняя цена закрытия ниже, чем наименьший истинный мини­-
мум прошедших N2 дней с верхним ускорением. Если это так,
проверяйте, был ли последний из дней с ускорением днем с

Иногда торговый день может одновременно отвечать определению шля с верхним и нижним ускорением. Эта необычная ситуация возникает, если днев­ной истинный максимум превосходит истинные максимумы предшествующих и последующих N1 дней и его истинный минимум меньше, чем истинные ми­нимумы предшествующих и последующих N1 дней. Дни, которые удовлетво­ряют определениям дня с верхним и нижним ускорением одновременно, не рассматриваются в качестве дней с ускорением. (Вспомните, что день с уско­рением не может быть определен, пока не будет цен закрытия N1 дней после дня с ускорением.) Продолжайте следить за всеми днями с ускорением и их истинными максимумами и минимумами.


ГЛАВА 18. примеры оригинальных торговых систем 663

нижним ускорением. Если был, то закрывайте длинную позицию и открывайте короткую.

Параметры

N1. Параметр, используемый для определения дней с ускорением. Например, при N = 3 день будет определен как день с верхним ускорением, если его истинный максимум выше, чем наиболь­ший истинный максимум предыдущих трех дней, и его истинный минимум ниже, чем наименьший истинный минимум следующих трех дней.

N2. Количество предшествующих дней с нижним ускорением, ис­пользуемое для вычисления наибольшего истинного максимума, который должен быть превышен при закрытии, чтобы возник сигнал к покупке. (Кроме того, это количество предыдущих дней с верхним ускорением, используемое для вычисления наимень­шего истинного минимума, который должен быть пробит ценой закрытия для формирования сигнала к продаже.)

Список наборов параметров

В табл. 18.2 приведен пример списка наборов параметров. Читатели могут использовать этот список в том виде, в котором он представлен, или изменить его по своему желанию.

Таблица 18.2. СПИСОК НАБОРОВ ПАРАМЕТРОВ

 

  N1 N2
     
     
     
     
     
     
     
     
     
     

ГЛАВА 18. примеры оригинальных торговых систем 663

нижним ускорением. Если был, то закрывайте длинную позицию и открывайте короткую.

Параметры

N1. Параметр, используемый для определения дней с ускорением. Например, при N = 3 день будет определен как день с верхним ускорением, если его истинный максимум выше, чем наиболь­ший истинный максимум предыдущих трех дней, и его истинный минимум ниже, чем наименьший истинный минимум следующих трех дней.

N2. Количество предшествующих дней с нижним ускорением, ис­пользуемое для вычисления наибольшего истинного максимума, который должен быть превышен при закрытии, чтобы возник сигнал к покупке. (Кроме того, это количество предыдущих дней с верхним ускорением, используемое для вычисления наимень­шего истинного минимума, который должен быть пробит ценой закрытия для формирования сигнала к продаже.)

Список наборов параметров

В табл. 18.2 приведен пример списка наборов параметров. Читатели могут использовать этот список в том виде, в котором он представлен, или изменить его по своему желанию.

Таблица 18.2. СПИСОК НАБОРОВ ПАРАМЕТРОВ

 

  N1 N2
     
     
     
     
     
     
     
     
     
     

664 ЧАСТЬ 4. торговые системы и измерение эффективности торговли

Иллюстрированный пример

Чтобы проиллюстрировать механику системы пробоя дня с ускорени­ем, мы указали на рис. 18.5-18.9 сигналы к покупке и продаже, сгене­рированные системой при наборе параметров N1 = 5 и N2 = 4. Дни с нижним ускорением отмечены стрелками, указывающими вниз, а дни с верхним ускорением — стрелками, указывающими вверх. Цена закры­тия, превышающая наибольший истинный максимум четырех последних дней с нижним ускорением, генерирует сигналы к покупке в декабре 1992 г. (рис. 18.5). Обратите внимание на то, что второе условие для сигнала к покупке также выполняется (последний из дней с ускорени­ем является днем с верхним ускорением).

На первый взгляд может показаться, что должен быть сигнал к про­даже при низком закрытии в середине мая 1993 г. (рис. 18.5). В конце концов эта цена закрытия ниже наименьшего истинного минимума че­тырех последних дней с верхним ускорением, и последний из дней с ускорением является днем с нижним ускорением. Ловушка заключает­ся в том, что последнее утверждение может быть воспринято как пра­вильное только задним числом. В тот момент, когда было зафиксиро­вано это низкое закрытие рынка, последний определенный день с ус­корением был все еще 4 мая 1993 г., а это день с верхним ускорени­ем. Помните о том, что день с ускорением не может быть определен прежде, чем пройдет N1 день, или спустя пять дней для нашего приме­ра. К тому моменту, когда определен первый из трех майских 1993 г. дней с нижним ускорением, все закрытия рынка оказываются выше наи­меньшего истинного минимума четырех последних дней с верхним ус­корением.

Фактически сигналы к продаже не возникают до 2 ноября 1993 г. (рис. 18.6) — свыше 10 месяцев и 16 пунктов цены казначейских об­лигаций ($16 000 на контракт) после сигнала к покупке! В этом част­ном примере (рынок, период и набор параметров) система работала великолепно, выловив почти две трети громадного роста цен и не со­вершив убыточных сделок. Однако следует заметить, что выбор более низкого значения для N2 (например, 1, 2 или 3) привел бы по крайней мере к одному ложному сигналу во время сильного «бычьего» рынка конца 1992 г. — конца 1993 г.

Короткая позиция, открытая в ноябре 1993 г., ликвидирована прак­тически по той же цене в январе 1994 г. (рис. 18.7). Может показать­ся, что сигнал к покупке в январе 1993 г. появился позже и при более низкой цене, чем можно было бы предположить при первом беглом взгляде на график. И снова объяснение связано с тем фактом, что дни с верхним ускорением определены лишь после того, как установлен начальный январский пик. Указанная на графике точка покупки была


ГЛАВА 18. примеры оригинальных торговых систем 665

Рисунок 18.5.

СИСТЕМА ПРОБОЯ ДНЯ С УСКОРЕНИЕМ (N2 = 4), ГРАФИК 1: НЕПРЕРЫВНЫЕ ФЬЮЧЕРСЫ НА КАЗНАЧЕЙСКИЕ ОБЛИГАЦИИ

первым днем января 1994 г., в который цена закрытия превысила наи­больший истинный максимум предшествующих четырех дней с нижним ускорением, и при этом последний определенный день с ускорением был днем с верхним ускорением.

Длинная позиция была заменена на противоположную примерно месяц спустя при умеренных потерях (рис. 18.7). Заметьте, что в этом случае последние четыре дня с верхним ускорением, использованные для вычисления точки продажи, охватывают почти полгода, предшество­вавших сигналу к продаже, и чередуются с многочисленными днями нижнего ускорения (рис. 18.6 и 18.7). Этот сигнал к продаже снова приводит к громадной прибыли, поскольку система остается в корот-


666 ЧАСТЬ 4. торговые системы и измерение эффективности торговли

Рисунок 18.6.

Поделиться:





Воспользуйтесь поиском по сайту:



©2015 - 2024 megalektsii.ru Все авторские права принадлежат авторам лекционных материалов. Обратная связь с нами...