 |
Исходные данные для анализа затрат на 1 рубль товарной продукции
|
|
|
|
| Показатель | План | Факт |
| 1. Выпуск электродов, тонн в том числе диаметром 3 мм | 117 | 109,67 |
| диаметром 4 мм | 546 | 641,975 |
| диаметром 5 мм | 189 | 182,355 |
| 2. Себестоимость электродов, руб. диаметром 3 мм | 13700 | 13604,1 |
| диаметром 4 мм | 12580 | 12491,9 |
| диаметром 5 мм | 12570 | 12482 |
| Плановая себестоимость товарной продукции, тыс. руб. | 10847,3 | |
| Отчетная себестоимость товарной продукции, тыс. руб. | 11787,6 | |
| Себестоимость выпуска товарной продукции по отчету по плановой себестоимости, тыс. руб. | 11870,7 | |
Перед выполнением аналитических расчетов полученная информация сводится в аналитическую табл.3.10.
Таблица 3.10
Анализ выполнения плана по затратам на 1 рубль товарной продукции
| № п/п | Показатели | Формула для расчета | За отчетный период | ||
| 1 | 2 | 3 | 4 | ||
| 1 | Плановая себестоимость всей товарной продукции, тыс. руб. | ∑Впл*Спл | 10847,3 | ||
| 2 2.1 2.2 | Себестоимость всей товарной продукции по отчету, тыс. руб. по плановой себестоимости по отчетной себестоимости в ценах отчетного периода | ∑Вотч*Спл ∑Вотч*Сотч | 11870,7 11787,6 | ||
| 3 3.1 3.2 3.3 | Товарная продукция в оптовых ценах предприятия (без НДС), тыс. руб. по плану по отчету в плановых ценах по отчету в фактических ценах | ∑Впл*Цпл ∑Вотч*Цпл ∑Вотч*Цотч | 11078,8 12146,7 12148,7 | ||
| 1 | 2 |
| 4 | ||
| 4 4.1 4.2 4.3 | Затраты на один рубль товарной продукции по плану, в коп. по плану, пересчитанному на фактический выпуск фактически в ценах, действовавших в отчетном году фактически в ценах, принятых в плане (стр.2.2 ± изменение цен на сырье, материалы, топливо) / стр.3.2 | ∑Впл*Спл/∑Впл*Цпл ∑Вотч*Спл/∑Вотч*Цпл ∑Вотч*С′отч/∑Вотч*Цпл | 97,9 97,7 91,1 96,1 |
|
|
|
Общее отклонение затрат на 1 рубль товарной продукции от плановых определяется сопоставлением данных по стр.4.2 и 4:
∆З=96,1 – 97,9 = – 1,8 коп.
Влияние изменения сортамента (структуры) определяем по формуле (1.36):
∆Зсорт=97,7 – 97,9= – 0,2 коп.
Влияние изменения себестоимости отдельных видов товарной продукции рассчитывается на основе формулы (1.37):
∆Зсеб= 96,1 – 97,7 = – 1,6 коп.
По формуле (1.38) найдем влияние собственно оптовых цен на продукцию:
∆Зц= 96,1 – 96,1= 0.
Результаты выполненных расчетов по информации табл.3.10 сводятся в табл.3.11.
Основным фактором, вызвавшим уменьшение затрат на 1 рубль товарной продукции стало снижение себестоимости отдельных видов продукции на 1,6 коп., также понижению показателя способствовало изменение структуры выпускаемой продукции (уменьшение на 0,2 коп.). Изменение отпускных цен было незначительным, поэтому не оказало влияния на величину затрат на рубль товарной продукции.
Таблица 3.11
Влияние факторов на величину затрат на один рубль и на весь
выпуск товарной продукции
| Факторы | Изменение затрат | |
| на 1 рубль товарной продукции | на всю товарную продукцию | |
| 1.Изменение структуры (сортамента) товарной продукции | – 0,2 | 1022,7 |
| 2. Изменение себестоимости отдельных видов товарной продукции | – 1,6 | - 197,3 |
| 3. Изменение отпускных цен на продукцию | 0 | 114,2 |
| Итого | – 1,6 | 942,3 |
3.5.Анализ прибыли и рентабельности
Анализ прибыли и рентабельности производится на основе средневзвешенных фактических затратах на производство сварочных электродов за 9 месяцев 2002 и 2003 гг. В первую очередь рассчитывается общее отклонение по прибыли по сравниваемым периодам по формуле (1.39).
∆П=884,5 – 908,6= -24,1 тыс. руб.
Далее, используя формулы (1.41 – 1.43), определим влияние следующих факторов на величину полученной прибыли:
|
|
|
· влияние отпускных цен
∆Пц=(816,39*13,01 – 816,39*10,25) - 908,6=2251,6 - 908,6= 1342,9 тыс. руб.;
· влияние изменений в объеме продукции
∆Пв=(934*13,01 – 934*10,25) – 2251,6=2575,9 – 2251,6= 324,4 тыс. руб.;
· влияние изменения себестоимости продукции
∆Пс=884,4 – 2575,9= -1691,4 тыс. руб.
Общая величина прибыли по сравнению с 2002 годом уменьшилась. В первую очередь это было вызвано увеличением себестоимости.
Масса прибыли характеризует величину эффекта, но не определяет эффективность производства. Для этого используют показатели рентабельности.
Рентабельность производства товарной продукции в базовом и анализируемом периоде определяется по формуле (1.44).
Rтпб= 908,6/(10,25*816,39)*100= 10,86 %;
Rтпан=884,5/(12,06*934)*100=7,85 %.
Анализ выполняется методом цепных подстановок. Используя формулы (1.45– 1.47) получаем:
∆Rтп общ= 7,85 – 10,86= - 3,01 %;
∆Rтп с=7,85 – 884,5/9573,5*100= 7,85 – 9,24= -1,39 %;
∆Rтп приб.=9,24– 10,86= -1,62 %.
Таким образом, рентабельность производства товарной продукции в 2003 году снизилась за счет негативного влияния увеличения себестоимости, даже увеличение прибыли от её производства не перекрыло этого влияния.
На основе проведенного технико-экономического анализа электродного производства выявлено следующее:
1. оборудование физически и морально устарело. Средний возраст оборудования составил на конец 2003 года 19, 2 года.
2. фактическое использование плановой мощности – 42%.
3. несоответствие темпов роста производительности труда и средней заработной платы: рост заработной платы опережает темп роста производительности труда. Этот фактор вызвал повышение общей себестоимости продукции на 1,21 %.
4. затраты на 1 рубль товарной продукции снизились на 1,8 копейки, в основном за счет снижения себестоимости отдельных видов продукции.
5. себестоимость выросла на 17,7 %, что было вызвано ростом цен на сырьё.
6. прибыль от производства товарной продукции снизилась на 24,1 тыс. руб., что обусловлено ростом себестоимости продукции.
7. рентабельность производства товарной продукции уменьшилась на 3,1 %. Уровень рентабельности ниже среднего для аналогичных производств.
|
|
|
В соответствие с этим необходимо осуществить некое мероприятие, направленное на повышение эффективности производства электродной мастерской.
Во-первых, необходимо заменить оборудование; во-вторых, следует найти заменители основных видов сырья, которые не уступают по качеству, но менее дорогостоящие (например, можно использовать местное сырье); в- третьих, нужно обновить выпускаемую продукцию на основе последних разработок в области сварочных электродов.
4. 4.1 Оценка эффективности инвестиционного проекта
Оценка эффективности производится на основе системы показателей, изложенных в п.1.2 курсового проекта.
Как было отмечено ранее, для определения срока окупаемости инвестиционного проекта необходимо построение его финансового профиля, которое в свою очередь включает ряд последовательных действий.
В первую очередь необходимо вычислить чистый дисконтированный доход по шагам расчета и нарастающим итогом. Расчет представлен в табл.4.22.
В таблице 4.21 на первом шаге (второе полугодие) притоком наличности показывается банковский кредит, необходимый для приобретения и монтажа оборудования и других капитальных вложений.
Величина операционных издержек, за вычетом амортизации, определяется по табл.4.20 (п.5), налог на прибыль также берется из этой таблицы (п.7). Размер погашения кредита не отражается, так как заемные средства не привлекаются.
Чистая прибыль рассчитывается как разность притока и оттока наличности.
Коэффициент дисконтирования определяем по формуле (1.6). Причем ставку приведения принимаем равной 5 %.
ν 1= 1/(1+0,05/2)1= 0,975;
ν 2=1/(1+0,05/2)2=0,951;
ν 3= 1/(1+0,05/2)3=0,928;
ν 4=1/(1+0,05/2)4=0,906;
ν 5= 1/(1+0,05/2)5=0,884;
ν 6=1/(1+0,05/2)6=0,862.
На следующем этапе определяем величину ЧДД с учетом коэффициента дисконтирования, а также размер ЧДД нарастающим итогом [10].
Таблица 4.21
Чистый дисконтированный доход, тыс. руб.
| Показатель | Базовый период | Шаг расчета | |||||
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | ||
| 1.Приток наличности: выручка от реализации | 15843,1 | – | 11970 | 15461,3 | 15461,3 | 15461,3 | 15461,3 |
| 2. Отток наличности, итого | 14940,9 | 740 | 9904,5 | 12801,6 | 12801,6 | 12801,6 | 12801,6 |
| 2.1.Активы, созданные за счет собственных средств | – | 740 | – | – | – | – | – |
| 2.2.Операционные издержки (без амортизации) | 14664,1 | – | 9261,3 | 11970,8 | 11970,8 | 11970,8 | 11970,8 |
| 2.3.Налог на прибыль | 276,8 | – | 643,2 | 830,8 | 830,8 | 830,8 | 830,8 |
| 2.4.Финансовые издержки из чистой прибыли | – | – | – | – | – | – | – |
| 2.5.Гашение кредита | – | – | – | – | – | – | – |
| 3.Чистый доход | 902,2 | -740 | 2065,5 | 2659,7 | 2659,7 | 2659,7 | 2659,7 |
| 4.Прирост чистого дохода (по сравнению с базовым периодом) | – | -1642,2 | 1163,3 | 1757,5 | 1757,5 | 1757,5 | 1757,5 |
| 5.Коэффициент дисконтирования | – | 0,975 | 0,951 | 0,928 | 0,906 | 0,884 | 0,862 |
| 6.Чистый дисконтированный доход (ЧДД) | – | -1604,1 | 1106,3 | 1630,9 | 1592,3 | 1553,6 | 1514,9 |
| 7. ЧДД нарастающим итогом | – | -1604,1 | -497,8 | 1133,1 | 2725,4 | 4279 | 5793,9 |
|
|
|
Полученное значение ЧДД нарастающим итогом неотрицательное и составило 5793,9 тыс. руб.
На основе произведенных расчетов построим финансовый профиль проекта (рис.4.1).
Индекс доходности определяем по формуле (1.8) на основе данных табл.4.21:
ИД=(0+11970*0,951+15461,3*0,928+15461,3*0,906+15461,3*0,884+15461,3*
0,862)/ (740*0,975+9904,5*0,951+12801,6*0,928+12801,6*0,906+12801,6*0,884+
+12801,6*0,862)= 66734,9/55970,4=1,19
Рассчитанное значение индекса доходности превышает единицу.
Следующий показатель эффективности инвестиционного проекта, который необходимо рассмотреть, - внутренняя норма доходности (ВНД). Нахождение ВНД является трудоемким процессом, поэтому определим её с помощью подбора (табл. 4.22). Подбор осуществляется на основе условия равенства чистого дисконтированного дохода нарастающим итогом нулю.
Таблица 4.22
Определение внутренней нормы доходности
| Расчетный шаг | Прирост чистого дохода, тыс. руб. | Ставка дисконта, % | |||||||||||
| 40 | 60 | 70 | 80 | 90 | 85,5 | ||||||||
| Коэффициент дисконтирования | Чистый дискон-тированный доход | Коэффициент дисконтирования | Чистый дискон-тированный доход | Коэффициент дисконтирования | Чистый дискон-тированный доход | Коэффициент дисконтирования | Чистый дискон-тированный доход | Коэффициент дисконтирования | Чистый дискон-тированный доход | Коэффициент дисконтирования | Чистый дискон-тированный доход | ||
| 1 | -1642,2 | 0,71 | -1173 | 0,62 | -1026,3 | 0,58 | -966 | 0,55 | -912,3 | 0,52 | -864,3 | 0,54 | -885,3 |
| 2 | 1163,3 | 0,51 | 593,5 | 0,39 | 454,4 | 0,34 | 402,5 | 0,31 | 359,0 | 0,27 | 322,2 | 0,29 | 338,1 |
| 3 | 1757,5 | 0,36 | 640,5 | 0,24 | 429,1 | 0,20 | 357,7 | 0,17 | 301,4 | 0,14 | 256,2 | 0,15 | 275,3 |
| 4 | 1757,5 | 0,26 | 457,4 | 0,15 | 268,2 | 0,12 | 210,4 | 0,09 | 167,4 | 0,08 | 134,8 | 0,08 | 148,4 |
| 5 | 1757,5 | 0,18 | 326,7 | 0,09 | 167,6 | 0,07 | 123,7 | 0,05 | 93,0 | 0,04 | 70,9 | 0,05 | 80,0 |
| 6 | 1757,5 | 0,13 | 233,4 | 0,05 | 104,7 | 0,04 | 72,8 | 0,02 | 51,6 | 0,02 | 37,3 | 0,02 | 43,1 |
| ЧДД нарасающим итогом
| 1078,5 | 397,7 | 201,1 | 60,1 | -42,9 | -0,4 | |||||||
|
По данным табл. 4.23 наиболее полно удовлетворяет требованию ставка дисконта равная 85,5 % - это и будет внутренней нормой доходности.
|
|
|
Срок окупаемости проекта определяется на основе финансового профиля проекта (рис.4.1).
Срок окупаемости составил 2,4 расчетных шага или 1.25 года.
Характеристикой инвестиционного проекта является и максимальный денежный отток. Максимальный денежный отток – это наибольшее отрицательное значение ЧДД, рассчитанного нарастающим итогом [10]. Этот показатель отражает максимально необходимые размеры финансирования, он может быть определен также, как и срок окупаемости, по графику финансового профиля проекта. Максимальный денежный отток для рассматриваемого проекта составит 1563,4 тыс. руб.
Последний показатель, который необходимо рассмотреть в целях оценки эффективности инвестиционного проекта – точка безубыточности.
Точка (норма) безубыточности – минимальный критический объем производства продукции в натуральном выражении, при котором обеспечивается нулевая прибыль, то есть доход от продаж равен издержкам производства при 100-м освоении мощностей. Она определяется аналитически по выражению [10]:
Qкр=Ипост/(Ц-В), (4.6)
где Ипост – общая сумма постоянных издержек, руб.;
В –удельные (на единицу продукции) переменные издержки, руб.
Для определения постоянных и переменных издержек используем данные табл.4.19 и сводим их в табл.4.23.
Таблица 4.23
Удельные переменные и постоянные издержки, руб.
| № п/п | Статья затрат | Переменные издержки | Постоянные издержки | |||
| 1 | 2 | 3 | 4 | |||
| 1 | Сырьё и основные материалы | 5353,2 | – | |||
| 1.1 | Проволока | 4014 | – | |||
| 1 |
| 3 | 4 | |||
| 1.2 | Восстановленный ильменит (рутиловый концентрат) | 727,5 | – | |||
| 1.3 | Ферросиликомарганец | 317,6 | – | |||
| 1.4 | Связующее из опалкристобалитовой породы | 124,7 | – | |||
| 1.5 | Марганцевый шлак | 76,1 | – | |||
| 1.6 | Другие компоненты (мрамор, каолин, тальк, слюда, целлюлоза и др.) | 66,3 | – | |||
| 2 | Вспомогательные материалы | 161,6 | – | |||
| 3 | Энергия технологическая | 385,4 | 49,9 | |||
| 3.1 | Электроэнергия, МгВт | 380,2 | 42,2 | |||
| 3.2 | Пар, Гкал | 5,2 | 7,7 | |||
| Итого задано в производство | 5738,6 | 49,9 | ||||
| 4 | Заработная плата основных рабочих | 267,4 | 267,4 | |||
| 5. | Единый социальный налог | 97,6 | 97,6 | |||
| 6. | Производственные расходы | 125,4 | 501,7 | |||
| 7 | Себестоимость по переделу | 6229 | 916,6 |
| ||
| 7 | Общехозяйственные расходы | – | 83 | |||
| Производственная себестоимость | 6229 | 999,6 | ||||
| 8. | Расходы на продажу | 144,1 | 216,2 | |||
| Полная себестоимость | 6373,1 | 1215,8 | ||||
| Общая сумма, тыс. руб. | 19756,6 | 3768,9 |
На основе полученных в табл.4.23 значений рассчитаем точку безубыточности по формуле (4.6):
Qкр=3768980 /(9975-6373,1)=1046,4 т.
Точка безубыточности может быть отражена графическим способом (рис.4.2). Безубыточный объем производства составит 33,75 % от проектной мощности.
Основные технико-экономические показатели проекта приведены в табл.4.24.
Таблица 4.24
Технико-экономические показатели проекта
| Показатель | Значение показателей | Отклонение | |||
| Базовые | Проектные | ||||
| 1 | 2 | 3 | 4 | ||
| 1. Объем производства, т | 1218 | 3100 | 1882 | ||
| 1 |
| 3 | 4 | ||
| 2. Себестоимость, руб./т | 12060,5 | 7741,5 | -4319 | ||
| 3. Численность основных рабочих, чел. | 14 | 27 | 13 | ||
| 4. Выработка на одного рабочего, тыс. руб. | 950,3 | 1145,3 | 195 | ||
| 5. Рентабельность продукции, % | 6 | 21,9 | 15,9 | ||
| 6. Общая сумма инвестиций, тыс. руб. | – | 740 | – | ||
| 7. Срок окупаемости, годы | – | 1,25 | – | ||
| 8. Максимальный денежный отток, тыс. руб. | – | 1563,4 | – | ||
| 9. Справочно: точка безубыточности, т ставка дисконтирования, % | – | 1046,4 5 | – | ||
Заключение
В Курсовой работе произведено обоснование замены оборудования и перехода к производству новой марки сварочных электродов ЭЛУР. Согласно проекту будут производиться высококачественные электроды с себестоимостью ниже, чем электроды старых марок, что обусловлено заменой компонентов при производстве электродов и использовании местного Уральского сырья. Покрытие ЭЛУР сохраняя сварочно-технологические свойства электродов марок МР-3 и ОЗС-4, обеспечивает высокую технологичность изготовления и снижает затраты на компоненты в размере 25 – 30 %.
Таким образом, достигнутое снижение себестоимости сварочных электродов позволит составить достойную конкуренцию предприятиям производящим аналогичную продукцию.
Для оценки эффективности предлагаемого мероприятия был произведен расчет ряда показателей. Следует отметить, что все рассмотренные показатели свидетельствуют о его эффективности и реализуемости:
1. ЧДД положителен;
2. срок окупаемости не превышает длительности инвестиционного процесса;
3. внутренняя норма доходности значительно выше принятой ставки дисконтирования;
4. индекс доходности больше единицы;
5. безубыточный объем производства (точка безубыточности) составляет 33,7 % от проектируемого объема производства.
Из вышеизложенного следует, что рассмотренный переход на новый вид продукции с заменой оборудования, представляет собой реальное направление повышения эффективности производства и может быть принят к реализации.
Список используемых источников
Мелкумов Я. С. Экономическая оценка эффективности инвестиций и финансирование инвестиционных проектов. М.: ИКЦ «ДИС», 1997. 253 с.
Методические рекомендации по оценке эффективности инвестиционных проектов и их отбору для финансирования. Официальное издание. Утверждено: Госстрой РФ, Министерство экономики РФ, Министерство финансов РФ, Госкомпром России № 7 – 12/47, 31 марта 1994 г. М.,1994.
Игошин Н.В. Инвестиции. Организация управления и финансирования: учебник для вузов. 2-е изд., перераб. и доп. – М.: ЮНИТИ – ДАНА, 2002. – 542 с.
Пястолов С.М. Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия. Учебник. – М.: Мастерство, 2001. 336 с.
Технико-экономический анализ хозяйственной деятельности металлургического производства: Методические указания к выполнению курсового проекта по дисциплине «Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности» для студентов всех форм обучения специальности 060800 – Экономика и управление на предприятии (металлургия) /Л. П. Гроссман, И. Ю. Ходоровская. Екатеринбург: ГОУ ВПО УГТУ – УПИ, 2003. 40 с.
Савицкая Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: 4-е изд., перераб. и доп. – Минск: «Новое знание», 1999. 688 с.
Тархов Н.А., Сидлин З.А., Рахманов А.Д. Производство металлических электродов: Учеб. пособие для проф. обучения рабочих на производстве. – М.: Высш.шк., 1986. 288 с.
Важнейшие законченные работы. Эффективные технологии: сварочные материалы. http://www.uralweb.ru/hits/ural9/go.
|
|
|
