 |
Анализ финансовой устойчивости СПК (колхоз) «ЛУЧ» Дебесского района, УР
|
|
|
|
Колхоз «ЛУЧ», в связи с принятием постановления Правительства РФ №86 от 29.12.1991 года «О порядке реорганизации колхозов и совхозов», прошел перерегистрацию 23 августа 2000 г.
Колхоз «ЛУЧ» разделил своё имущество на паи, каждый колхозник получил в свою собственность часть имущества. Затем собственники объединили свои паи и создали частное предприятие на основе учредительного договора и устава, реорганизовался в СПК. Это сделано с целью приведения структуры хозяйства в соответствие с гражданским кодексом РФ и ФЗ «О сельскохозяйственной кооперации».
СПК является юридическим лицом и осуществляет свою деятельность на основании Устава и действующего законодательства РФ.
Предметом деятельности СПК (колхоз) «ЛУЧ» является:
· производство продукции сельского хозяйства;
· реализация продукции;
· торгово-закупочные операции на территории Удмуртской Республики.
Сельскохозяйственный производственный кооператив (колхоз) «ЛУЧ» расположен на востоке от села Дебесы Удмуртской Республики, на расстоянии 7 км. Связь с районным центром осуществляется по дороге с асфальтобетонным покрытием.
Обеспеченность запасов и затрат источниками их формирования является сущностью финансовой устойчивости. В ходе анализа необходимо определить показатели, характеризующие наличие различных видов источников формирования запасов и затрат. Затем сравнив эти показатели с величиной запасов, следует рассчитать показатели обеспеченности запасов и затрат источниками их формирования, это позволит классифицировать финансовую ситуацию по степени её устойчивости.
Таблица 4
Показатели финансовой устойчивости предприятия
| Показатели | 2008 год | 2009 год | 2010 год | Изменения за период |
| Собственный капитал | 15613 | 13488 | 11244 | -4369 |
| Внеоборотные активы | 16928 | 15755 | 13948 | -2980 |
| Наличие собственных источников формирования запасов и затрат | -1315 | -2267 | -2704 | -1389 |
| Долгосрочные заёмные средства | 240 | 201 | 69 | -171 |
| Наличие собственных и долгосрочных заёмных источников формирования запасов и затрат | -1075 | -2066 | -2635 | -1560 |
| Краткосрочные кредиты и займы | 56 | 56 | 30 | -26 |
| Общая величина источников формирования запасов и затрат | -1019 | -2010 | -2605 | -1586 |
| Общая величина запасов и затрат | 1482 | 1108 | 1081 | -401 |
| Излишек (+) или недостаток (-) собственных источников формирования запасов и затрат | -2797 | -3375 | -3785 | -988 |
| Излишек (+) или недостаток (-) собственных и долгосрочных заёмных источников формирования запасов и затрат | -2557 | -3174 | -3716 | -1159 |
| Излишек (+) или недостаток (-) общей величины источников формирования запасов и затрат | -2501 | -3118 | -3686 | -1185 |
| Тип финансовой ситуации | (0,0,0) | (0,0,0) | (0,0,0) | - |
|
|
|
Предприятие полностью неплатежеспособно и находится на грани банкротства, поскольку в данной ситуации у него не наблюдается даже собственных источников формирования запасов и затрат. Общая величина запасов и затрат превышает источники их формирования в 2010 году на 3686 тыс. руб. За анализируемый период с 2008 по 2010 год финансовое состояние предприятия только ухудшилось, недостаток общей величины источников формирования запасов и затрат увеличился на 1185 тыс. руб.
По типу финансовой устойчивости предприятие относится к 4 типу предприятий, характеризующихся кризисным финансовым состоянием.
После определения типа финансовой устойчивости необходимо рассчитать относительные показатели финансовой устойчивости, сравнить их с оптимальными значениями в случае их отклонения выявить причины их отклонений.
Таблица 5
Относительные показатели финансовой устойчивости
| Показатели | Оптимальное значение | 2008 | 2009 | 2010 | Изменения за период |
| Коэффициент автономии | ≥ 0,5 | 0,83 | 0,78 | 0,74 | -0,09 |
| Коэффициент финансовой устойчивости | ≥ 0,7 | 0,85 | 0,79 | 0,74 | -0,11 |
| Коэффициент капитализации | < 1 | 0,2 | 0,27 | 0,35 | 0,15 |
| Коэффициент задолженности | ≤ 0,7 | 0,18 | 0,26 | 0,34 | 0,16 |
| Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами | ≥0,1 | -0,7 | -1,6 | -2,1 | -1,4 |
| Коэффициент иммобилизации | ≤ 0,6 | 0,9 | 0,92 | 0,92 | 0,02 |
| Коэффициент модернизации | 0,3 - 0,5 | 0,8 | 0,89 | 1,1 | 0,3 |
|
|
|
Большинство показателей относительной финансовой устойчивости не отклоняются от оптимальных значений, но на основе этого нельзя сделать вывод о том, что предприятие финансово устойчиво. Низкое значение коэффициента задолженности 0,26 говорит о том, что предприятие в ходе своей хозяйственной деятельности не привлекает заёмных средств, о том же свидетельствует и коэффициент капитализации (0,35), характеризующий соотношение собственных и заёмных источников. Коэффициент автономии показывает удельный вес собственного капитала в общей сумме капитала, но в структуре капитала предприятия наибольший удельный вес занимает добавочный капитал, который формируется за счет переоценки основных средств, поэтому в данном случае коэффициент автономии не может свидетельствовать о финансовой устойчивости хозяйства.
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами в хозяйстве имеет отрицательное значение, в 2010 году оно составило -2,1, а данный показатель является одним из критериев оценки вероятности банкротства предприятия и показывает степень достаточности собственных средств для текущей деятельности.
Для дальнейшего анализа выясним причины отклонения коэффициентов модернизации и иммобилизации.
Таблица 6
Показатели, рассчитываемые при отклонении коэффициента модернизации
| Показатели | 2008 год | 2009 год | 2010 год |
| Коэффициент обновления | 0,007 | 0 | 0,002 |
| Коэффициент выбытия | 0,005 | 0,019 | 0,012 |
| Коэффициент годности | 0,55 | 0,53 | 0,47 |
В хозяйстве не происходит обновления основных средств, коэффициент годности на конец 2010 года составил 0,47, это говорит о том, что основные средства предприятия устарели и требуют замены.
Таблица 7
Причины отклонения коэффициента иммобилизации
| Показатели | 2008 год | 2009 год | 2010 год |
| Фондовооруженность | 561,9 | 536,9 | 616,98 |
| Фондоотдача | 0,048 | 0,047 | 0,041 |
| Фондоемкость | 20,73 | 21,25 | 24,18 |
| Фондооснащенность | 12,93 | 12,81 | 12,62 |
| Производительность труда | 27,11 | 25,27 | 25,52 |
|
|
|
Анализируя эти показатели, в динамике за три года видим, что фондовооруженность возросла на 9,8% это связано с сокращением численности работников на 11%. Значения фондоотдачи и фондооснащенности снизились, что связано со снижением выручки предприятия, стоимости основных средств. Увеличилась на 16,6% Фондоемкость, это также отрицательно отражается на результатах хозяйственной деятельности предприятия и его финансовой устойчивости.
При бальной оценке финансовой устойчивости предприятия так же, как и при определении типа финансовой устойчивости делятся на классы, в зависимости от полученного результата и определяется финансовое положение предприятия.
Таблица 8
Интегральная (бальная) оценка финансовой устойчивости
| Показатели | 2008 год | 2009 год | 2010 год | 2008 год | 2009 год | 2010 год |
| Коэффициент абсолютной ликвидности | 0,0007 | 0,0005 | 0,0005 | 0 | 0 | 0 |
| Коэффициент критической оценки | 0,1 | 0,2 | 0,05 | 0 | 0 | 0 |
| Коэффициент текущей ликвидности | 0,63 | 0,41 | 0,33 | 0 | 0 | 0 |
| Доля оборотных средств в активах | 0,095 | 0,083 | 0,083 | 0 | 0 | 0 |
| Обеспеченности собственными оборотными средствами | -0,7 | -1,6 | -2,1 | 0 | 0 | 0 |
| Коэффициент капитализации | 0,2 | 0,27 | 0,35 | 17,5 | 17,5 | 17,5 |
| Коэффициент финансовой независимости | 0,83 | 0,78 | 0,74 | 10 | 10 | 10 |
| Коэффициент финансовой устойчивости | 0,85 | 0,79 | 0,74 | 5 | 4 | 4 |
| Количество баллов | Х | Х | Х | 32,5 | 31,5 | 31,5 |
По набранным в ходе анализа баллам предприятие можно отнести к 4 классу, куда входят предприятия с неустойчивым финансовым положением. При взаимоотношении с ним имеется финансовый риск, структура капитала неудовлетворительная, платежеспособность находится на нижней границе допустимых значений, прибыль отсутствует.
При рейтинговой оценке финансовой устойчивости убыточные предприятия не рассматриваются, поэтому для анализируемого предприятия она не подходит.
В ходе анализа финансовой устойчивости СПК «ЛУЧ» всеми рассмотренными методиками можно прийти к однозначному выводу о том, что состояние предприятия неустойчивое, оно относится к очень рискованным предприятиям и балансирует на грани банкротства.
|
|
|
Необходимо повышать финансовую устойчивость предприятия.
|
|
|
