Цель данной производственной практики – подкрепление теоретических знаний практическими в области управления финансами предприятия, овладение навыками принятия управленческих решений на базе проведенного анализа, сбор материалов и подготовка информационной базы, необходимой в последующем для написания дипломной работы.
Задачи практики в ООО»:
· ознакомление с предприятием, видом деятельности, основными экономическими показателями и т.д;
· изучение нормативно-правой документации, которой предприятие руководствуется в своей деятельности;
· приобретение навыков работы с экономической информацией, ее систематизация и анализ;
· выполнение индивидуального задания.
В настоящее время, с переходом экономики к рыночным отношениям, повышается самостоятельность предприятий, их экономическая и юридическая ответственность. Резко возрастает значения финансовой устойчивости субъектов хозяйствования.
Индивидуальным заданием для прохождения практики в ООО АФ «Павловская» явилось управление финансами предприятий сельского хозяйства.
Основными источниками информации для оформления практической работы служат отчетный бухгалтерский баланс (форма №1), отчет о прибылях и убытках (форма №2), отчет о движении капитала (форма №3) и другие формы отчетности, данные первичного и аналитического бухгалтерского учета, которые расшифровывают и детализируют отдельные статьи баланса.
Основные экономические показатели деятельности
ООО «какое то»
Финансовое состояние предприятия выражает степень сбалансированности отдельных структурных элементов активов и капитала, а также уровень эффективности их использования. Оптимизация финансового состояния хозяйствующего субъекта – ключевое условие его успешного развития в предстоящем периоде. Общую оценку финансового состояния осуществляют на основе данных бухгалтерского баланса (форма № 1).
Первоначально при анализе финансового состояния предприятия целесообразно изучить характер динамики отдельных статей баланса, т.е. осуществить его горизонтальный и вертикальный анализ.
Таблица 1 – Горизонтальный анализ бухгалтерского баланса ООО АФ
Показатели
На начало 2007 г.
На начало 2008 г.
На конец 2008 г.
сумма, тыс.руб.
%
сумма, тыс.руб.
%
сумма, тыс.руб.
%
Актив
Внеоборотные активы
Нематериальные активы
11
100
7
64
5
45
Основные средства
12177
100
15389
126
37915
311
Незавершенное строительство
15618
100
6969
45
8
0,05
Итого по разделу 1
27806
100
22365
80
37928
136
Оборотные активы
Запасы
2255
100
16881
747
29534
1309
НДС по приобретенным ценностям
4142
100
2968
72
2356
57
Дебиторская задолженность
4641
100
1982
43
4602
99
Денежные средства
24
100
238
992
2036
8483
Прочие оборотные активы
-
-
-
-
9281
100
Итого по разделу 2
11062
100
22070
200
47809
432
Баланс
38868
100
44435
114
85737
221
Пассив
Капитал и резервы
УК
5
100
10
200
15
300
Нераспределенная прибыль
12222
100
20425
167
22823
187
Итого по разделу 3
12227
100
20435
167
22838
187
Долгосрочные обязательства
Займы и кредиты
-
-
4303
100
15270
355
Итого по разделу 4
-
-
4303
100
15270
355
Краткосрочные обязательства
Займы и кредиты
18445
100
17984
98
39338
213
Кредиторская задолженность
8196
100
1713
21
8291
101
Итого по разделу 5
26641
100
19697
74
47629
179
Баланс
38868
100
44435
114
85737
221
Из данных таблицы следует, что за последние два года валюта баланса выросла на 121 %, в том числе величина внеоборотных активов - на 36%, а оборотных активов – на 332 %.
Позитивными аспектами в деятельности организации является увеличение основных средств на 25 738 тыс. руб. или 211 %, увеличение раздела 3 «Капитал и резервы» на 10 611 тыс. руб. или 87 % (за счет нераспределенной прибыли).
Не менее важное значение для оценки финансового состояния имеет вертикальный (структурный) анализ актива и пассива баланса, при котором приоритетное внимание уделяют изучению относительных показателей.
Цель подобного анализа состоит в определении удельного веса отдельных статей в итоге баланса и оценки его колебаний.
Таблица 2 – Вертикальный анализ бухгалтерского баланса ООО АФ
Показатели
На конец 2007 года
На конец 2008 года
Отклонение в удельном весе, в %
тыс. руб.
% к итогу
тыс. руб.
% к итогу
Актив
Внеоборотные активы
Нематериальные активы
7
0,016
5
0,006
-0,01
Основные средства
15389
34,6
37915
44,2
+9,6
Незавершенное строительство
6969
15,7
8
0,009
-15,7
Итого по разделу 1
22365
50,3
37928
44,2
-6,1
Оборотные активы
Запасы
16881
37,9
29534
34,4
-3,5
НДС по приобретенным ценностям
2969
6,7
2356
2,7
-4
Дебиторская задолженность
1982
4,5
4602
5,4
+0,9
Денежные средства
238
0,5
2036
2,4
+1,9
Прочие оборотные активы
-
-
9281
10,8
+10,8
Итого по разделу 2
22070
49,7
47809
55,7
+6
Баланс
44435
100
85737
100
Пассив
Капитал и резервы
УК
10
0,02
15
0,017
-0,003
Нераспределенная прибыль
20425
45,9
22823
26,6
-19,3
Итого по разделу 3
20435
45,9
22838
26,6
-19,3
Долгосрочные обязательства
Займы и кредиты
4303
9,7
15270
17,8
+8,1
Итого по разделу 4
4303
9,7
15270
17,8
+8,1
Краткосрочные обязательства
Займы и кредиты
17984
40,5
39338
45,9
+5,4
Кредиторская задолженность
1713
3,9
8291
9,7
+5,8
Итого по разделу 5
19697
44,3
47629
55,6
+11,3
Баланс
44435
100
85737
100
Из данных таблицы следует, что доля оборотных средств составляет приблизительно половину активов компании, причем на конец 2008 года она возросла на 6%. Доля внеоборотных активов сократилась на 6,1%, несмотря на увеличение доли основных средств на 9,6%.
Незначительное увеличение доли дебиторской задолженности в активе баланса свидетельствует о том, что предприятие продолжает использовать для авансирования своих покупателей коммерческий (товарный) кредит.
Изучение структуры пассива баланса позволяет установить возможные причины финансовой неустойчивости предприятия, что может привести к его неплатежеспособности. Такой причиной является увеличение доли заемных средств в структуре источников финансирования хозяйственной деятельности ООО АФ «».
Анализируя структура пассива баланса общества, необходимо отметить как отрицательный аспект его финансовой устойчивости сокращение доли капитала и резервов (собственных источников) в валюте баланса с 46% до 27%, а также увеличение удельного веса кредиторской задолженности.
При оценки финансового состояния более детальным является анализ платежеспособности и ликвидности при помощи финансовых коэффициентов, а также расчет обеспеченности организации собственными оборотными средствами.
Собственные оборотные средства (СОС) — рабочий, функционирующий капитал — абсолютный показатель, показывающий какая сумма оборотных средств остается, в распоряжении организации после расчетов по краткосрочным обязательствам.
Таблица 3. Показатели оценки финансового состояния на краткосрочную перспективу
Таблица 4. Обеспеченность ООО АФ «» собственными оборотными средствами.
Показатель
На конец 2007
На конец 2008
Оборотные активы, тыс. руб.
22070
47809
Краткосрочные обязательства, тыс. руб.
19697
47629
Денежные средства, тыс. руб.
238
2036
Собственные оборотные средства, тыс. руб.
2373
180
К-т обеспеченности СОС
0,1
0,004
Мобильность рабочего капитала
0,1
11,3
Проанализировав таблицу можно сделать вывод о том, что в 2008 году значение коэффициента обеспеченности СОС крайне низкое. Наиболее благоприятная ситуация наблюдалась на конец 2007 года, т.к. значения рассчитанных показателей наиболее приближены к рекомендуемым.
Далее рассчитаем показатели ликвидности предприятия.
1. Коэффициент текущей ликвидности:
2. Коэффициент быстрой (срочной) ликвидности:
3. Коэффициент абсолютной ликвидности:
Таблица 5. Показатели ликвидности ООО АФ «»
Показатель
На конец 2007
На конец 2008
Рекомендуемый
критерий
Коэффициент текущей ликвидности
1,1
1
1,5 –2,0
Коэффициент быстрой ликвидности
0,26
0,38
0,6-1
Коэффициент абсолютной ликвидности
0,012
0,04
0,2 – 0,25
На основании вышеуказанной таблицы можно сделать следующие выводы: значение коэффициента текущей ликвидности крайне низкое. Это свидетельствует о том, что у предприятия недостаточно оборотных средств, которые могут быть использованы им для погашения своих краткосрочных обязательств.
Низкое значение коэффициента быстрой ликвидности указывает на необходимость постоянной работы с дебиторами, чтобы обеспечить возможность обращения наиболее ликвидной части оборотных средств в денежную форму для расчетов с кредиторами. На конец 2008 года значение показателя таково, что если у предприятия потребуют погашения обязательств оно не сможет их погасить и в результате будет вынуждено либо продать часть своего имущества, либо объявить себя банкротом и уже в судебном порядке будет назначена либо реорганизация, либо ликвидация предприятия. Однако при этом наблюдается положительная динамика значений коэффициента.
Низкое значение коэффициента абсолютной ликвидности указывает на неудовлетворительную платежеспособность предприятия. Это может свидетельствовать о не правильной кредитной и финансовой политике предприятия. Предприятию необходимо пересмотреть политику расчета с кредиторами, а так же ускорить оборачиваемость средств предприятия.
Анализ финансового состояния на краткосрочную перспективу выявил проблемы предприятия с ликвидностью и платежеспособностью (значения показателей ниже рекомендуемых), т.е. предприятие не в состоянии в полном объеме погасить свои обязательства в срочном порядке.
Обязательным условием нормализации финансового состояния на краткосрочную перспективу должны выступать мероприятия по совершенствованию кредитной политики предприятия, в частности сокращение сроков оборота дебиторской задолженности.
Далее рассчитаем показатели финансовой устойчивости ООО АФ «» и проанализируем их.
1. Коэффициент автономии:
2. Показатель зависимости предприятия от внешних кредиторов — коэффициент концентрации заемного капитала, дополняет предыдущий показатель и характеризует долю заемного капитала, находящегося в обороте организации.
3. Коэффициент соотношения заемных и собственных средств дает наиболее общую оценку финансовой устойчивости предприятия и показывает, сколько заемных средств приходится на каждый рубль собственного капитала.
Таблица 6. Показатели финансовой устойчивости ООО АФ «
Показатель
На конец 2007
На конец 2008
Рекомендуемый
критерий
Коэффициент автономии
0,45
0,26
0,5 – 0,7
Коэффициент финансовой зависимости
0,54
0,73
0,3 – 0,5
Коэффициент соотношения заемных и собственных средств
1,2
2,8
0,5 - 1
Изменение коэффициента автономии с 0,45 до 0,26 характеризует ухудшение финансовой устойчивости предприятия. Особенное внимание необходимо уделить значению 2008г –0,26. Очевидно, что доля собственных средств в общей сумме всех средств предприятия ниже допустимого значения (<0,5). Это говорит о том, что предприятие значительно зависит от своих кредиторов, и большая часть деятельности основывается на заемных средствах.
Кроме того, из данной таблицы видно, что у предприятия доля заемного капитала выше нормы, следовательно, высокая степень зависимости от внешних кредиторов.
Коэффициент соотношения заемных и собственных средств позволяет наглядно оценить сколько заемных средств привлекло предприятие на 1 руб. вложенных в активы собственных средств. Если в 2007 г. на рубль собственных средств приходилось 1,2руб., то в 2008г. это 2,8 руб. (нормативным является значение 0,7). Это подтверждает увеличение зависимости предприятия от внешних источников средств и еще большую потерю финансовой устойчивости (автономности).
Таким образом, расчеты показали, что в настоящее время предприятие является финансово неустойчивым. Наилучшая ситуация наблюдалась в конце 2007 года, когда рассчитанные показатели были наиболее приближены к рекомендуемым значениям.
