 |
Виды денег и денежный оборот
|
|
|
|
Сущность и функции денег
Различают 2 концепции происхождения денег:
1) Р ационалистическая – рассматривает деньги, как продукт соглашения между людьми опесред-й обмен (Самуэльсон)
2) Эволюционная (К.Маркс)
Основные теории денег
1) Металлическая теория – характерна для полноценных денег.
Рассматривали деньги, как продукт общественного богатства: выступали против замены полноценных (металлических) денег бумажными деньгами (кредитные деньги).
Возникла в Англии в XV – XVI вв. Стаффорд.
2) Номиналистическая – считает деньги продуктом деятельности государства, которое назначает определенный номинал с учетом государственнх расходов и получает от выпуска денег (эмиссию).
Государство ориентировано на получение монетного дохода – сениоранг
3) Количественная теория (США, Баден Монтескье) стоимость денег определяется их количеством (монетаризм)
Т.о. Деньги – твар – эквивалент в стоимости, которая отражает стоимость общественно – необходимого труда, затраченного на изготовление конкретного товара.
Происхождение денег тесно связано с эволюцией общественного развития товарного производства и рыночной экономики.
Необходимыми условиями денежной формы экономических отношений выступают:
1) Общественное разделение труда, его специализация и кооперация.
2) Потребность в суммировании результатов труда не только в натуральных, но и в стоимостных показателях.
3) Многообразие форм собственности и соответствующих им производственных отношений.
Основные этапы эволюции форм товарообмена в процессе эволюции понятии денег.
1) Простая или случайная форма стоимости
Обмен носит случайный характер.
2) Полная или развернутая форма, W когда функцию денег стали выполнять много тов- ва.
|
|
|
3) Всеобщая форма W, функция денег закреплена
4) Денежная (металлические деньги) – в качестве денег выделился особый товар, обладающий свойствами редкой ценности, отсутствием порчи, портативности.
Отличительные особенности современных денег:
1) Современные деньги не являются полноценными
2) Декретируется государством
3) Служат средством соизмерения стоимости товаров, не имея собственной стоимости.
4) Их сущность проявляется через их особенности и свойства.
Основные особенности товара – деньги.
- Выступает в качестве всеобщего и непосредственного воплощения стоимости.
- Обладает всеобщей потребительной стоимостью.
- Выступает в качестве всеобщего и непосредственного, абстрактного труда.
Свойства денег:
1) Всеобщая непосредственная обмениваемость
2) Самостоятельная форма меновой W
3) Внешняя вещная мера труда или актив материализации рабочего времени.
Основные функции денег
1) Как мера стоимости 0 основывается на свойстве мат- и рабочего времени.
Стоимость товара определяется путем мысленного приравнивания объема и качества труда на его изг- е к цене.
В связи с демонетизацией золота был отменен официальный масштаб цен, т.е. соотношение номинала денег и содержания золота.
W денег определяется в рыночных условиях на основе спроса и предложения на конкретный товар.
2 лекция
Деньги как средство обращения.
В условиях простого товарного обращения: Т-Д-Т
Деньги выполняют функцию посредника
В условиях капиталистического товарного производства Д-Т-Д
То есть они становятся условием организации самого производства.
Объем товарной массы превышает объем полноценных денег, поэтому возникает потребность в эмиссии неполноценных денег или знаков стоимости (бумажных и кредитных денег).
Деньги как средство платежа.
Исходит из свойства денег, как самостоятельные формы меновой стоимости. Наличие номинала позволяет покрывать любые формы задолженности. Движение денег может быть описано в этой функции (О-Т)-(Т-Д)-(Д-О)
|
|
|
Функция способствует через формирование фиктивного капитала, расширению возможности товарооборота, но одновременно может привести к финансовой неустойчивости всех участников сделки.
Средств накопления и сбережений. В полной мере реализуется в условиях полноценных денег.
В условиях знаков стоимости накопление происходит в процессе оборота
Функция денег как мировых денег.
Реализуется в:
А) В случае международных платежей, когда отрицательное сальдо платежного баланса покрывается чистым золотом (у всех государств, кроме США)
Б)В случае чрезвычайно ситуации служить международным покупательным средством.
В) Служить материализации общественного богатства путем переноса его в государство- победитель.
В качестве мировых денег выступают:
1) Ключевые резервные валюты (абсолютно конвертируемые)
2) Специальные счетные единицы (СДР – специальные права заимствования)
3) Золото, используется для покрытия отрицательного сальдо платежного баланса
Производные функции денег:
1) Производительная
2) Семьоражная
3) Информационная (деньги – язык рынка)
4) Регулирующая (через реальную и номинальную стоимость денег)
5) Институциональная
Особенности денег:
1) Не имеет собственной стоимости
2) Их стоимость декретируется государством в виде номинала и определяется доверием к нему
3) В условиях демонетизации золота, т.е. отмены золотого содержания денежных знаков, утратили собственный масштаб цен и выступают линейкой соизмерения стоимости товаров между собой.
4) Их стоимость реализуется через функции (т.е. проявляется функционально природой денег)
Основное назначение денег
1) С помощью денег учитывается и контролируется производство и оборот материальных ценностей
2) По средствам денег происходит перераспределение национального дохода между различными уровнями бюджета через налоги, страховые взносы
3) Благодаря деньгам, разрешается внутреннее противоречие товара между его стоимостью и потребительной стоимостью.
4) Деньги в процессе движения превращаются в капитал.
|
|
|
Виды денег и денежный оборот
Первые деньги появились в государстве Видии (Малайзия)
Первые бумажные деньги появились в Китае из студнеобразной древесной коры
Первые золотые монеты в России появились в 1534 году в период правления Марии Ильинской.
Первые бумажные деньги были введены в 1762 году при Екатерине II
Металлические деньги подразделяются на полноценные или беленную монету. Появление бумажных денег определяется:
1) Ростом потребности в развитии товарного оборота
2) Увеличением государственных расходов
Бумажные деньги не исходят из потребности производства
Потребности производства в развитии коммерческого кредита определили появление кредитных денег – коммерческого векселя. Как ордерные ценные бумаги письменного долгового обязательства со строгими реквизитами.
Основные виды векселей:
1) Коммерческий
2) Простой и переводной вексель
3) Финансовый
В зависимости от обеспечений, векселя подразделяются на:
1) Покрытые
2) Казначейские
3) Дружеские
4) Бронзовые
Основные достоинства векселей:
1) Абстрактность
2) Бесспорность
3) Обращаемость
4) Солидарная ответственность
Недостатки векселя:
1) Формальная состоятельность по реквизитам
2) Ограниченность срока
3) Обслуживание только оптовой торговли
4) Потребность покрытия отрицательного сальдо наличными деньгами
5) Ограниченный круг жирантов (до 10 держателей)
25.02
3 лекция
Чек – безусловный приказ чекодателя своему банку о выдаче, обозначенной в чеке суммы его предъявителю или лицу на которое чек выписан.
Достоинства:
1) Облегчает объем списания денежных сумм, является гарантированным платежом.
Недостатки:
1) Срок действия чека всего 10 дней
2) Большая возможность подделки
Основные виды кредитных денег:
1) Вексель
2) Банкнота
3) Депозитные деньги:
1. Чек
2. Банковский депозит
3. Платежная карточка
4. Электронные или сетевые деньги
Банкнота – это вексель государства.
Банкноты выпускаются центральным банком в порядке кредитования правительства, хозяйства юридических и физических лиц.
|
|
|
Банкноты более привлекательны, чем бумажные деньги, поскольку они идут параллельно с движением производственного капитала.
Итоговая классификация денег может быть осуществлена следующим образом:
1) Исходя из внутреннего содержания деньги подразделяются на полноценные и неполноценные.
2) Исходя из характера движения: наличные и безналичные
3) Исходя из характера обязательств эмитента:
А) Государственные (банкноты, монеты, казначейские билеты)
Б) Частные деньги (депозитные, электронные, финансовые)
4) Исходя из материально- вещественной формы (материальные или вещные, обязательственные)
5) Исходя из характера обеспечения:
А) Золотое содержание
Б) Золотое обеспечение (фидуциарные деньги)
6) Исходя из особенностей выполняемых функций:
А) Идеальные
Б) Реальные
В) Виртуальные
Деньги – это низший актив, поскольку обладает наименьшей доходностью.
В своем развитии деньги превращаются в финансовые деньги, среди которых выделяют:
А) Ценные бумаги рынка денег
Б) Ценные бумаги рынка капитала
К первой группе относятся:
1) Казначейские векселя
2) Депозитные сертификаты – это ценные бумаги коммерческих банков, удостоверяющие денежные накопления юридических лиц.
3) Сберегательные сертификаты – это ценные бумаги коммерческих банков, удостоверяют наличие вклада у физических лиц.
4) Евродоллары – это деньги, вложенные в коммерческие банки вне страны пребывания валюты.
5) Операции РЕПО и краткосрочные муниципальные облигации. РЕПО – способ продажи ценных бумаг собственникам для обеспечения временной ликвидности, но с обязательством последующего выкупа ценных бумаг.
Ко второй группе бумаг рынка капитала относятся:
1) Активы со сроком более 1 года, а в Германии более 2 лет:
1.1 Казначейские ноты (бонды)
2) Муниципальные облигации
3) Корпоративные облигации
4) Закладные ценные бумаги – имитируются на ипотечном рынке для секъюритизации долга.
5) Долевые ценные бумаги - рынок капитала (акции, облигации)
6) Производные ценные бумаги (срочные контракты на покупку или продажу базисного актива по фиксированной в контракте цене через определенный промежуток времени) – форвардные, фьючерстные и опционные контракты.
Фьючерс – биржевая сделка.
Особенности денежного оборота в рыночных условиях хозяйствования:
1) Служит объектом прогнозного планирования
2) Функционирует в условиях многообразия форм собственности
3) Децентрализация денежного оборота в связи с многообразием форм собственности
4) Эмиссия безналичных и наличных денег разделена
5) Действует механизм банковского мультипликатора.
|
|
|
1.03
4 лекция
Превышение объемов эмиссии денежных знаков потребностей сферы обращения приводит к обесценению денег и провоцирует развитие инфляции.
Инфляция от лат. «вздутие».
Первопричина инфляции – экономические диспропорции.
Классификация видов инфляции:
1) По характеру проявления:
1. Явная
2. Скрытая
2) По уровню проявления:
1. Ползучая, рост цен 3-4%
2. Умеренная, до 10 % в год
3. Галопирующая, от 10 до 100% в год
4. Гиперинфляция, рост более 100% в месяц
Инфляция спроса определяется в основном финансовыми факторами
Инфляция издержек определяется производственными факторами.
Инфляцию спроса вызывают:
1) Рост внешней государственной задолженности
2) Дефицит государственного бюджета
3) Сальдо положительное
4) Импортируемая инфляция:
5) Кредитная экспансия
Инфляция издержек формируется в результате действия следующих факторов:
1) Снижение объемов производства
2) Снижение производительности труда
3) Милитаризация экономики
4) Рост косвенных расходов
5) Увеличение монополизации экономики и рост тарифов естественных монополий
6) Неценовая конкуренция
Показатели, характеризующие инфляцию:
1) Уровень инфляции (как отношение прироста цен к базовому уровню цен)
2) Индекс инфляции (1+ уровень инфляции в долях единицы) I=1+R/100
3) Соотношение между базисными и цепными индексами инфляции
4) Индекс базисный = произведение индексв цепных
5) Среднегодовой индекс цен корень n-ной степени от индекса базисного
6) Реальная процентная ставка доходности r= m-1/1+I, m= r+i+i*r,
где m – номинальная ставка процента
I – уровень инфляции
r- реальная ставка процента или доходности.
Основные финансовые инструменты управления инфляцией:
1) Антиинфляционная политика, как процесс постепенного эволюционного уровня преобразования денежной системы в рамках управляемого и допустимого уровня инфляции.
2) Денежная реформа – коренное революционное преобразование денежной системы.
Внутри антиинфляционной политики инфляция регулируется с помощью:
Дефляционной политики, т.е. ограничение платежеспособного населения и юридических лиц как на товары, так и на деньги.
Путем:
А) повышения тарифов естественных монополий
Б) увеличения налогового бремени
В) повышения процентных ставок по кредиту
Г) Протекционизм государства, стимулирующий отдельные виды отраслей в ущерб другим.
Д) Ограничение объемов денежной массы
В рамках политики доходов ограничивается платежеспособный спрос населения путем снижения доходов,
А)в следствии, замораживание выплат заработной платы или снижение ее реальных объемов.
Б) Введение налогового варианта контроля за доходами населения
Денежная реформа осуществляется:
1. В случае смены государственного устройства
2. В случае смены регулятивного аппарата, как эмитенты денежных знаков и органа денежно-кредитного регулирования.
3. В случае замены денег новыми деньгами
4. При изменении денежной системы
Основные методы денежной реформы:
1) Нуллификация – отказ от прежних денежных знаков.
2) Девальвация – снижение золотого содержания денежных знаков, в условиях неполноценных это снижение курса национальной валюты.
3) Ревальвация – укрепление курса валют
4) Деноминация – укрупнение денежных знаков путем зачеркивания нулей.
5) Дефляция – сокращение объема денежной массы в обращении путем частичного ее изъятия.
|
|
|
