Стабилизация форм и методов регулирования денежного и кредитного хозяйства

Европа стала центром устойчивого проникновения денежных опе­раций. свойственных для возникновения банков, в экономическую дея­тельность создаваемых государств. Истинное значение банковского дела прояснялось в процессе развития торговых связей между государства­ми. Итальянский опыт ведения банковского дела становится лишь стимулирующим фактором создания собственных банков. Предпри­нимательский слой, служивший источником появления специалистов банковского дела, постепенно расширяется. Купцы первые расширяют свое дело не только за счет собственных денежных средств, но и чужих, им доверенных. Рост товарооборота позволял позднее рассчитаться тор­говцу с участвовавшими в его деле лицами товарами и деньгами. В той же степени и другие предприниматели (ремесленники, продающие свою продукцию на рынок, и крестьяне, вырастившие свой урожай и пуска­ющие его в товарный оборот) сначала нерегулярно, а затем все чаще и постоянно начинают выполнять нужные денежные операции, прибега­ют к ссудам или выдают их сами. Сезонный характер отдельных видов предпринимательства, наличие текущих временных затруднений, необ­ходимость иметь денежные запасы в ликвидной форме и другие факто­ры - все это приводило к усиленной потребности в платежных сред­ствах в развитии денежных операций.

Появившиеся в платежном обороте европейских городов и стран кредитные деньги (векселя), даже при распространении вексельных яр­марок, осуществлении переводных операций, когда собиравшиеся вме­сте торговцы и другие предприниматели взаимно засчитывали свои требования, не ускоряли процесс денежного обращения.

Вексель имел относительно ограниченную сферу обращения, кото­рая охватывала, как правило, оптовую торговлю. Посредством векселя невозможно было приобрести розничный товар в кредит. Рост вексель­ного оборота зависел от уровня развития кредитных отношений, кото­рые, в свою очередь, были опосредованы расширением товарооборота. Сжатие объема вексельного обращения определялось как сокращени­ем размеров кредитного обращения, так и сроком погашения векселей.

По мере развития кредитных отношений наблюдается все большее несоответствие между товарным оборотом, которое компенсируется расширением вексельного обращения, и объемом обращающихся пол­ноценных металлических денег. Монетизация денежного обращения европейскими городами и государствами позволяла лишь засвидетель­ствовать право на определенное количество денег. Денежное хозяйство оставалось слабым по ряду причин, к которым относились: быстрое стирание находившихся в обращении металлических денег; ограничен­ные объемы необходимого металла в распоряжении государств; рост количества монетных дворов для поддержания денежного обращения; отсутствие надлежащих технических средств, обеспечивающих чекан­ку монет и т.д. Поэтому учреждаемые в европейских государствах ассо­циации или товарищества объективно становились инструментом ста­билизации денежного обращения, укрепления зарождавшихся денежных систем отдельных стран.

Наиболее наглядно этот процесс прослеживается в центре Нидерландов - АМСТЕРДАМЕ. В результате конкурентной борьбы действо­вавшего в городе института самостоятельных кассиров и учрежденно­го городскими властями разменного банка в течение нескольких веков удалось упрочить голландскую денежную систему (с конца XVIII в. на протяжении более чем века основной стандартной монетой стала моне­та достоинством в три гульдена).

В условиях международной торговли, принявшей широкие масшта­бы в Амстердаме, постоянное наличие при крупных торговых сделках значительного количества различной пробы и достоинства металличес­ких денег потребовало создания системы кассиров, которые должны были заменить менял. Кассиры, получая от купцов, пользующихся их услугами, известные суммы денег, открывали на эти суммы «кредит» в своих книгах. Затем они посылали долговые требования купцам, по которым получались деньги и происходило кредитование. Кассиры производили платежи по распоряжениям купцов, уменьшая на соответ­ствующую сумму их текущие счета. Поскольку система кассиров была задействована в огромных оборотах международной торговли, дохо­ды приобрели предпринимательскую основу. Кассиры, обслуживая пла­тежи многих купцов, балансировали, регулировали их взаимные тре­бования. Полученные от купцов металлические деньги использовались кассирами для обменных операций.

Городские власти Амстердама усмотрели опасность в соединении профессий кассиров и менял и приняли решение об учреждении орга­низации, которая заменяла кассиров и действовала бы открыто по ус­таву. В 1609 г. был создан разменный банк для удовлетворения постоянной потребности в размене металлических денег, который стал крупным центром банковского предпринимательства. Попытка упраз­днить деятельность кассиров не имела успеха.

Банк осуществлял размен монет с установлением официального лажа (ажио), создав прецедент монополизма. Он открывал у себя кредит на внесенные в различной монете деньги. Под металлическое обеспечение принятых вкладов выдавались банком расписки. Но цель превратить банк в единого кассира не была достигнута, поскольку к распискам стали также приплачивать лаж. Это противоречило целям, преследуемым уч­реждением банка (ажио до 5%). Проведя резкое отличие между полно­ценными и порчеными металлическими деньгами, банк оказывал поло­жительное влияние на товарооборот города. Расписки придавали торговле твердую предпринимательскую основу. В 1621 г. была восста­новлена в полном объеме прежняя система кассиров, усилилась конку­ренция между ней и банком.

Для приближения стоимости обращавшихся денег к установленной законом цене в 1641 г. некоторые виды монет были объявлены «хоро­шими банковскими деньгами». Банк в качестве кредитора принимал «хорошие» виды монет, а в качестве менялы оперировал мелкой моне­той, получившей название «кассовых денег». Разделение функций бан­ка в качестве кредитора и менялы объяснялось недостаточностью соб­ственных денег, что чрезмерно повышало ажио. Банку приходилось изучать конъюнктуру спроса на различные виды денег, что позволило на практике снизить ажио.

Урегулирование городскими властями в 1659 г. монетной системы, установившей твердый тариф мелкой монеты, способствовало чеканке собственной городской монеты - гульденов, начиная с 1681 г. В связи с этим разменный банк был преобразован в депозитный и переводной (жиро) банк, основная задача которого сводилась к определению каче­ства видов монет для отбора в ранг «хороших».

Постепенно ссуды банка расширяются в обмен на хранившиеся в монете вклады, получатель квитанции (рецеписсы) мог по предъявле­нии ее в течение определенного срока забрать обратно монеты. Повы­шение курса квитанций привело к тому, что без них нельзя было полу­чить необходимые металлические деньги. Несмотря на высокую репутацию банка, доверие к нему со стороны купцов, квитанции оказа­лись ненадежными и их курс держался на авторитете банка (счетная монета, по которой определялись «хорошие деньги», не имела твердо­го содержания металла, постоянно находилась в состоянии колебаний в сторону обесценения). Для ограничения подобного влияния в каче­стве залога за предоставленные ссуды банком практиковался прием бла­городных металлов (золота и серебра). Имея счета не более 2900 куп­цов, банк постепенно из депозитного превращается в ссудный. Все виды монет, представленных квитанциями, постоянно находились в наличии, и выдача ссуд осуществлялась под запасы металлического обеспечения.

Перейдя к активным спекулятивным действиям, скупая и продавая в периоды резкого колебания курса собственные квитанции, банк од­новременно использовал их в вексельном обороте. Банк превращался в центр европейского вексельного обращения.