Сущность и формы кредита. Структура кредитной системы.

Кредит представляет собой форму движения ссудного капитала, т. е. денежного капитала, предоставляемого в ссуду. Он выражает отношения между кредиторами и заёмщиками, обеспечивая при этом трансформацию свободного денежного капитала в ссудный.

Необходимост ь кредита в рыночной экономике обусловлена самой природой капитала и закономерностями его кругооборота и оборота в процессе воспроизводства.

Современное производство постоянно нуждается в привлечении заёмных денежных средств и переливе их из одних отраслей экономики в другие. Это обусловлено рядом действующих факторов:

ð во-первых, всегда существует разрыв во времени с момента вло­жения до момента возврата авансированных в производство де­нежных средств, вследствие различной длительности производ­ственных циклов,

ð во-вторых, существует объективная необходимость минимизации издержек производства и обращения за счёт оптимального сочетания собственных и заёмных средств предприятий;

ð в-третьих, во многих отраслях экономики существует сезонность производства продукции (сельское хозяйство и др.);

ð в-четвёртых, очень часто возникает необходимость единовре­менного и в больших объёмах инвестирования средств для раз­вития, реконструкции или расширения производства в отдель­ных отраслях экономики.

Необходимость постоянного перераспределения средств в условиях рыночной экономики очевидна, однако капитал, накопленный многими поколениями в виде средств производства, не может физически перели­ваться из одних отраслей производства в другие. Именно по этой причине процесс перелива капиталов осуществляется в денежной форме посредством кредита.

Важнейшими источниками ссудного капитала в современных условиях являются:

1. Средства, возникающие в процессе формирования амортизацион­ного фонда на полное восстановление основного капитала.

2. Исходя из того, что средства производства переносят свою стои­мость на готовый продукт по частям, предприятия начисляют аморти­зационные отчисления ежемесячно или ежеквартально, т. е. процесс этот происходит регулярно и равномерно. Расходование же амортиза­ционного фонда происходит лишь периодически, а нередко и в едино­временном порядке. Поэтому значительная часть амортизационного фонда выступает в качестве временно свободных денежных средств и является источником ссудного капитала.

3. Постоянная часть оборотного капитала предприятий, предназ­наченная для приобретения сырья, топлива, материалов и т.п., приоб­ретает форму временно свободных денежных средств из-за несовпаде­ния времени поступления выручки от реализации продукции с момен­том его использования для оплаты соответствующих материальных ценностей.

4. Переменная часть оборотного капитала, предназначенная для опла­ты труда работников, принимает форму временно свободных денеж­ных средств, поскольку начисления на выплату заработной платы про­исходят равномерно и регулярно, а её фактическая выплата произво­дится периодически в установленные сроки.

5. Часть прибыли предприятий, предназначенная для вложения в раз­витие производства и накапливаемая в течение длительного времени до определённой величины, зависящей от масштабов производства, также принимает форму временно свободных денежных средств и яв­ляется источником ссудного капитала.

6. Денежные доходы и сбережения всех слоев населения, предназ­наченные для приобретения товаров длительного пользования, жилья и других дорогостоящих материальных благ. Эти средства населения аккумулируются до определённого времени на счетах банков и явля­ются источниками ссудного капитала.

7. Денежные накопления и доходы государства от различных видов его коммерческой деятельности, а также положительные сальдо, обра­зующиеся в государственном и местных бюджетах разного уровня, принимают форму временно свободных денежных средств и являются источником ссудного капитала. Свободные денежные средства обра­зуются даже в тех случаях, когда бюджет сводится с дефицитом, по­скольку всегда имеется разрыв во времени с момента поступления до­ходов в бюджет до осуществления расходов.

Наиболее концентрированным выражением сущности кредита являют­ся его функции. В рыночной экономике кредит выполняет следующие основополагающие функции:

ð во-первых, кредит выполняет функцию аккумуляции и мобили­зации денежного капитала, что исторически позволило суще­ственно раздвинуть рамки общественного производства;

ð во-вторых, кредит выполняет функцию перераспределения де­нежного капитала. Благодаря этому свободные денежные сред­ства населения, прибыли предприятий и доходы государства превращаются в ссудный капитал и через кредитный механизм перераспределяются на основе платности и возвратности в наи­более прибыльные сферы производства или наиболее приори­тетные отрасли национальной экономики;

ð в-третьих, кредит содействует сокращению издержек обращения вследствие замещения наличных денег в обращении кредитными деньгами — векселями, чеками и банкнотами;

ð в-четвёртых, кредит является важным средством ускорения про­цесса концентрации и централизации капитала. Он активно ис­пользуется в конкурентной борьбе, содействует процессу погло­щения и слияния фирм, выступая таким образом одним из фак­торов превращения индивидуальных предприятий в акционер­ные общества и товарищества;

ð в-пятых, кредит используется в рыночной экономике как ин­струмент ее регулирования. Кредитное регулирование экономи­ки — это совокупность мероприятий, осуществляемых государ­ством в целях оптимизации объёма и динамики кредита, регули­рования рынка ссудных капиталов и экономики страны в целом. Поскольку на рынке ссудных капиталов товаром являются временно свободные денежные средства, то очевидно, что временный характер вы­свобождения этих средств предполагает и временный характер их пере­дачи. Таким образом, возвратность ссудного капитала является объек­тивным процессом и относится к числу основных свойств кредита. Воз­вратность кредита предполагает его срочность, так как деньги ссужаются на определённый срок.

Особенностью кредита является также и то, что кредитная сделка •—• это всегда операция, основанная на доверии, так как один из двух участвующих в ней должен ждать возврата долга. Поэтому кредитор впра­ве требовать в меру степени своего доверия более или менее значительных гарантий. Это ставит материальную обеспеченность кредита в ряд основных его свойств.

В связи с тем что заёмщики используют в своих интересах не принад­лежащий им капитал, т. е. чужие деньги, они в условиях рыночной эко­номики неизбежно должны заплатить за право пользования предостав­ленной им ссудой. Отсюда вытекает ещё одно важнейшее свойство кре­дита - его платность. Платность кредита реализуется через ссудный про­цент, т. е. ту часть прибыли, которую заёмщик выплачивает кредитору. Ссудный процент проявляется в качестве эквивалента потребительской стоимости кредита, порождающего движение средств на рынке ссудных капиталов.

Любая сделка на любом рынке предполагает какую-то выгоду. Выгод­ность сделки по ссуде денежных средств определяется нормой процента, которая представляет собой отношение суммы ссудного процента к ве­личине ссудного капитала. Норма процента зависит от соотношения спроса и предложения на рынке ссудных капиталов, является дина­мичной величиной и определяется конкретной экономической ситуацией.

В настоящее время понятие кредитная система включает два аспекта:

1.Кредитная система как совокупность кредитных отношений, форм и методов кредитования ( функциональный аспект);

2.Кредитная система как совокупность кредитно-финансовых орга­низаций, аккумулирующих свободные денежные средства на рынке ссудных капиталов и предоставляющих их в ссуду (институциональный аспект).

В первом аспекте кредитная система представлена банковским, ком­мерческим, потребительским и другими видами кредитования. Всем этим формам кредита присущи свои специфические черты кредитных отношений и свойственные им методы кредитования.

Реализуются отношения по поводу кредита специализированными кредитными организациями, образующими второй аспект понимания кредитной системы. В этом аспекте кредитная система представляет со­бой совокупность финансовых посредников, осуществляющих свою дея­тельность на рынке ссудных капиталов.

Главными действующими лицами кредитной системы в условиях ры­ночной экономики являются банки. При этом необходимо отметить, что кредитная система — более широкое и ёмкое понятие, чем банковская система, представляющая собой лишь совокупность банков, действующих в рамках определённой кредитной системы.

Современная кредитная система является основным звеном рынка ссудных капиталов и состоит в свою очередь из следующих основных институциональных групп (ярусов):

1.Центральный (эмиссионный) банк;

2.Банковская система:

- коммерческие банки; сберегательные банки; инвестиционные банки; ипотечные банки;

- другие специализированные банки.

3.Страховой сектор:

- страховые компании; пенсионные фонды.

4.Специализированные небанковские кредитно-финансовые институты:

- инвестиционные компании; финансовые компании; -благотворительные фонды и др.

Четырехъярусная структура кредитной системы (трехъярусная, если третий и четвёртый ярусы объединяются под общим названием специали­зированных небанковских кредитно-финансовых институтов) характерна для большинства развитых стран Западной Европы, США и Японии. Од­нако кредитные системы стран с рыночной экономикой организованы далеко не одинаковым образом. По степени развитости тех или иных зве­ньев или ярусов кредитные системы этих стран существенно отличаются друг от друга. Это связано с тем, что формирование кредитных систем происходило в разные периоды становления национальных экономик, а приоритеты их развития неоднократно сменялись в зависимости от кон­кретных исторических условий.

В Республике Казахстан как и в большинстве стран СНГ существует двухуровневая банковская система: первый уровень составляет Центральный банк – Национальный банк Республики Казахстан, а второй уровень – сеть коммерческих банков.

Коммерческий банк - это кредитная организация, предназначенная для привлечения средств и размещения их от своего имени на условиях воз­вратности, срочности и платности.

Основное назначение банка - посредничество в перемещении денеж­ных средств от кредиторов к заёмщикам и от продавцов к покупателям. Характерная особенность коммерческих банков заключается в том, что основной целью их деятельности является получение прибыли (в этом собственно и состоит «коммерческая» основа их существования в услови­ях рыночной экономики).

Национальный банк - это банк, возглавляющий кредитную систему страны, имеющий монопольное право эмиссии банкнот и осуществляю­щий кредитно-денежную политику в интересах национальной экономики.

Рассмотрим взаимоотношения между этими субъектами. Национальный банк определяет денежную базу. Изменять величину данного показателя Национальный банк может путем проведения операций на открытом рынке. Операции на открытом рынке представляют собой покупку или продажу Национальным банком ценных бумаг правительства на финансовых рынках страны. Покупка их увеличивает объем денежной массы, а продажа – уменьшает. Национальный банк определяет норму обязательных банковских резервов. Соотношение обязательных резервов и банковских депозитов влияет на объем денежной массы. На объем денежной массы влияет также та пропорция, в которой население делит свои деньги на наличность и банковские депозиты.

⇐ Предыдущая25262728293031323334Следующая ⇒

Поделиться:

Воспользуйтесь поиском по сайту: