 |
Составим диаграмму Du Pont с использованием полученных значений чистой прибыли
|
|
|
|
Расчетные данные:
Таблица 12. Диаграмма Du Pont
| коэффициент чистой рентабельности (NPM) |
| коэффициент оборачиваемости капитала КОА | = | коэффициент доходности (рентабельности) активов (ROA) |
| Рентабельность продаж | Оборачиваемость активов | Рентабельность активов | ||
| 
| 
| ||
| 11,2593 | 1,3832 | 15,57 | ||
| Характеризует рентабельность фирмы с учетом всех издержек, связанных с реализацией продукции и налога на прибыль, представляет собой сумму чистой прибыли на каждый рубль реализованной продукции | Показывает относительную эффективность использования активов фирмы для получения выручки – сумма выручки на рубль вложенного капитала | Показывает общую эффективность использованного вложенного капитала по критерию полученной прибыли, капиталоотдачу вложенного капитала – сумма прибыли на рубль вложенного капитала |
| коэффициент доходности (рентабельности) активов (ROA) |
| Мультипликатор собственного капитала | = | коэффициент доходности собственного капитала ROE |
| Рентабельность активов | Финансовый рычаг | Рентабельность собственного капитала | ||
| 
| 
| ||
| 15,57 | 2,14 | 33,3198 ≈ 33,3 |
| коэффициент чистой рентабельности (NPM) |
| коэффициент оборачиваемости капитала КОА |
| Мультипликатор собственного капитала |
| коэффициент доходности собственного капитала ROE |
| Рентабельность продаж | Оборачиваемость активов | Финансовый рычаг | Рентабельность собственного капитала | |||
| 
| 
| 
| |||
| 11,2593 | 1,3832 | 2,14 | 33,3198 ≈ 33,3 |
Заключение
Финансовый контроль — это совокупность действий по проверке финансовых и связанных с ними вопросов в системе субъектов хозяйствования. Финансовый контроль выступает одним из методов управления деятельностью субъектов хозяйствования. Финансовый контроль отражает движение финансовых ресурсов в экономической системе государства и завершает стадию управления финансами. Финансовый контроль в то же время выступает необходимым условием эффективности управления. Контроль за состоянием экономики, развитие социально-экономических процессов в обществе являются общей системой контроля, важнейшим звеном которой выступает финансовый контроль. Финансы объективно имеют способность выражать все стороны производственной деятельности в любой сфере, следовательно, финансовый контроль должен быть всеобъемлющим и непрерывным. Контрольная функция является свойством финансов, а финансовый контроль является функцией соответствующих финансовых органов. Объектом финансового контроля являются финансовые показатели. Они регламентируют процесс формирования, распределения, перераспределения и использования финансовых ресурсов (показатели себестоимости рентабельности, прибыльности). Назначение финансового контроля состоит в изучении и анализе финансовых показателей, вариантов эффективного использования финансовых ресурсов. Необходимым условием результативности финансового контроля является правильно поставленный бухгалтерский учет. Государственный финансовый контроль распространяется только на звенья системы государственных финансов. Финансовый контроль, который осуществляется в сфере материального производства и частных предприятий, проводится самими владельцами этих предприятий. В данном случае финансовый контроль очень жесткий, т. к. от него зависит результат деятельности самого предприятия. Самостоятельным звеном финансового контроля является аудиторский контроль, который осуществляют квалифицированные бухгалтеры и ревизоры. В РФ аудиторские службы объединены в ассоциацию аудиторов. Различают внутрифирменный и внешний аудит. Внутрифирменный аудит направлен на повышение эффективности принятия управленческих решений по совершенствованию хозяйственной деятельности предприятия. Его целью является повышение прибыли предприятия. Внешний аудит проводят аудиторские службы по договорам с Государственной налоговой инспекцией, банками, страховыми компаниями, иностранными партнерами. Задачи аудиторского контроля состоят в следующем:
|
|
|
|
|
|
- проведение финансовой экспертизы;
- проведение проверок и ревизий финансово-хозяйственной деятельности;
- контроль за доходами, подлежащими налогообложению;
- консультации фирмам по учету.
Цель аудиторского контроля — предотвращение хозяйственных нарушений. Аудиторское обслуживание гарантирует конфиденциальность, сохранение коммерческой тайны. В случае нарушения законодательства, аудитор обязан сообщить об этом в соответствующие службы. Аудиторские фирмы экономически независимы от государства. Аудиторская фирма обязана получить лицензию на проведение своей деятельности, У каждой аудиторской фирмы свой устав, а их деятельность координирует Аудиторская палата России.
Список литературы
1. Аникеев И.М., Аникеева И.С. Основы финансового аудита. – Мн.: Белмаркет, 1995 г. – 80 с.
2. Андрюшин С.А. Дадашев А.З. Научные основы организации системы общегосударственного финансового контроля. // Финансы. – М., 2002. - №4. – с. 59-63.
3. Аудит и ревизия: Справочное пособие. Под ред. Белого И.Н. – Мн.: Мисанта, 1994. - 214 с.
4. Балабанов И. Т. Основы финансового менеджмента: Учеб. пособие. - 3-е изд., перераб. и доп. - М.: Финансы и статистика, 2001.
5. Белобжецкий И.А. Финансово-хозяйственный контроль в управлении экономикой. М., 1979. - с. 13.
6. Бригхем Ю., Гапенски Л. Финансовый менеджмент: Полный курс в 2-х томах, перевод с английского под ред. В. В. Кавалева, Спб.; Экономическая школа, 2001.
7. Лабынцев Н.П. Аудит: теория, методология и практика. – М.: Финансы и статистика, 1998. - 268 с.
8. Миляков Н.В. Финансы: Учебник. — М.: ИНФРА_М, 2004. — 543 с.
9. Нелюбова Н.Н., Сазонов С.П. Финансы.-Волгоград: Изд. ВолГУ, 2001.-96с.
10. Терехов А.А., Терехов М.А. Контроль и аудит: Основные методологические приемы и технология. – М.: Финансы и статистика, 1998. - 318 с.
|
|
|
11. Управление организацией: Учебник. Под ред. А.Г. Поршнева, З.П. Румянцевой, Н.А. Саломатина. - М.: ИНФРА-М, 1999. - 669 с.
12. Финансовый контроль в РФ: проблемы организации и управления. Материалы «Круглого стола» от 26 декабря 2001 г. - М.: Институт экономики РАН, 2002 - 250 с.
13. Шидловская М.С. Финансовый контроль и аудит: Учебное пособие. Мн.: Высшая школа, 2001 – 459с.
Приложение 1
Агрегированный баланс ОАО «Олимпия» (Бюджет по балансовому листу)
| Активы, капитал, обязательства | Сумма млн. руб. | |
| 01.01.200Х | 01.07.200Х | |
| Актив | ||
| Внеоборотные активы (постоянные, долгосрочные), | 55 | 54 |
| в том числе: | ||
| основные средства | 40 | 36 |
| долгосрочные финансовые вложения | 15 | 18 |
| Оборотные (текущие) активы, | 136 | 145 |
| в том числе: | ||
| запасы (сырье и материалы) | 37 | 33 |
| незавершенное производство | 8 | 9 |
| готовая продукция и товары | 25 | 20 |
| дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев) | 38 | 41 |
| краткосрочные финансовые вложения | 7 | 10 |
| денежные средства | 21 | 32 |
| Итого (валюта баланса) | 191 | 199 |
| Пассив | ||
| Капитал и резервы: | 76 | 106 |
| в том числе: | ||
| уставный (акционерный) капитал | 61 | 61 |
| нераспределенная прибыль | 15 | 45 |
| Краткосрочные (текущие обязательства) пассивы, | 115 | 93 |
| в том числе: | ||
| кредиты и займы | 38 | 25 |
| кредиторская задолженность | 77 | 68 |
| Итого (валюта баланса) | 191 | 199 |
Приложение 2
Отчет о прибылях и убытках ОАО «Олимпия» (бюджет доходов и расходов)
| Показатель хозяйственной деятельности за период 01.01.200Х-01.07.200Х | Сумма, млн. руб. |
| Выручка (доход) от реализации продукции (работ, услуг) | 270 |
| Себестоимость реализованной продукции (работ, услуг), | (175) |
| в том числе: | |
| – амортизация основных средств производственного назначения | 11 |
| Валовая прибыль от реализации продукции (работ, услуг) | 95 |
| Коммерческие расходы | (22) |
| Управленческие расходы, | (35) |
| в том числе: | |
| – амортизация основных средств, используемых в процессе управления | 6 |
| Прибыль от реализации продукции (работ, услуг) | 38 |
|
|
|
Валовая прибыль от реализации продукции (работ, услуг):
ПВ = Выручка - Себестоимость = 270 - 175 = 95 млн. руб.
Прибыль от реализации продукции (работ, услуг):
ПР = ПВ - (Коммерческие расходы + Управленческие расходы) =
= 95 - (22 + 35) = 38 млн. руб.
Приложение 3
Баланс (бюджет по балансовому листу)
| Активы, капитал, обязательства | Сумма, млн. руб.
| |
| 01.01.200Х СНi | 01.07.200Х СКi | |
| Актив | ||
| Внеоборотные активы (постоянные, долгосрочные), | 55 | |
| в том числе: | ||
| - основные средства | 40 | |
| - долгосрочные финансовые вложения | 15 | 18 |
| Оборотные (текущие) активы, | 136 | |
| в том числе: | ||
| - запасы (сырье и материалы) | 37 | |
| - незавершенное производство | 8 | |
| - готовая продукция и товары | 25 | |
| - дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев) | 38 | |
| - краткосрочные финансовые вложения | 7 | |
| - денежные средства | 21 | |
| Итого (валюта баланса) | 191 | |
| Пассив | ||
| Капитал и резервы: | 76 | |
| в том числе: | ||
| - уставный (акционерный) капитал | 61 | 61 |
| - нераспределенная прибыль | 15 | |
| Краткосрочные (текущие обязательства) пассивы, | 115 | |
| в том числе: | ||
| - кредиты и займы | 38 | 25 |
| - кредиторская задолженность | 77 | 68 |
| Итого (валюта баланса) | 191 | |
Приложение 4
Прогнозный бюджет доходов и расходов по операционной деятельности на период 01.01.200Х-01.07.200Х
| Показатель хозяйственной деятельности | Сумма, млн. руб. |
| Выручка (доход) от реализации продукции (работ, услуг), ВХ | 270 |
| Себестоимость реализованной продукции (работ, услуг), СРПХ | (175) |
| в том числе: | |
| – амортизация основных средств производственного назначения | 11 |
| Валовая прибыль от реализации продукции (работ, услуг) | 95 |
| Коммерческие расходы | (22) |
| Управленческие расходы, | (35) |
| в том числе: | |
| – амортизация основных средств, используемых в процессе управления | 6 |
| Прибыль от реализации продукции (работ, услуг) | 38 |
Приложение 5
Исходные данные по текущим активам для прогноза ББЛ
| i | Активы, обязательства | 01.07.200(Х-1) СНi | 01.01.200Х СКi |
| 1 | запасы (сырье и материалы) | 33 | 37 |
| 2 | незавершенное производство | 9 | 8 |
| 3 | готовая продукция и товары | 20 | 25 |
| 4 | дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев) | 41 | 38 |
Приложение 6
Бюджет доходов и расходов за прошлый период 01.07.200(Х-1)-01.01.200Х
| Показатель хозяйственной деятельности | Сумма, млн. руб. |
| Выручка (доход) от реализации продукции (работ, услуг), ВХ-1 | 270 |
| Себестоимость реализованной продукции (работ, услуг), СРПХ-1 | (175) |
|
|
|
[1] Миляков Н.В. Финансы: Учебник. — М.: ИНФРА_М, 2004. — С. 46.
[2] Нелюбова Н.Н., Сазонов С.П. Финансы. - Волгоград: Изд. ВолГУ, 2001. - С. 18.
[3] Шидловская М.С. Финансовый контроль и аудит: Учебное пособие. Мн.: Высшая школа, 2001 – С. 142.
[4] Аудит и ревизия. Под ред. Белого И.Н. – Минск: МИСАНТА, 1994. - С. 195.
[5] Миляков Н.В. Финансы: Учебник. — М.: ИНФРА_М, 2004. — С. 49.
[6] Миляков Н.В. Финансы: Учебник. — М.: ИНФРА_М, 2004. — С. 56.
[7] Терехов А.А., Терехов М.А. Контроль и аудит: Основные методологические приемы и техноло-гия. – М.: Финансы и статистика, 1998. - С. 244.
[8] Миляков Н.В. Финансы: Учебник. — М.: ИНФРА_М, 2004. — С. 57.
[9] Аникеев И.М., Аникеева И.С. Основы финансового аудита. – Мн.: Белмаркет, 1995 г. – С. 14.
[10] Лабынцев Н.П. Аудит: теория, методология и практика. – М.: Финансы и статистика, 1998. - 244 с.
[11] Миляков Н.В. Финансы: Учебник. — М.: ИНФРА_М, 2004. — С. 58.
|
|
|
