Главная | Обратная связь
МегаЛекции

Интегральная балльная оценка финансового состояния МКП «Бытовик»





 

Учитывая многообразие финансовых процессов, множественность показателей финансовой устойчивости и ликвидности, различие в уровне их критических оценок, складывающуюся степень отклонения от них фактических значений коэффициентов и возникающие в связи с этим сложности в общей оценке финансового состояния, отечественные и зарубежные аналитики рекомендуют производить интегральную балльную оценку финансового состояния [19,с.75].

Сущность такой методики заключается в классификации предприятий по уровню риска, т.е. любое предприятие может быть отнесено к определенному классу в зависимости от «набранного» количества баллов, исходя из комплекса фактических значений показателей финансовой устойчивости и ликвидности (табл.3.3).

В качестве исходных данных для интегральной оценки выбраны по три коэффициента ликвидности и финансовой устойчивости с соответствующим весовым значением (рейтингом), которые в итоге дают 100 баллов. При снижении фактического значения коэффициентов от нормального снимается определенное количество баллов. К первому классу относятся предприятия, набравшие 100 баллов, т.е., судя по информации, с полной гарантией возврата кредитов и выполнения обязательств. Предприятия пятого класса, имеющие не более 14 баллов, наоборот, практически неплатежеспособны. Предприятия второго класса еще достаточно устойчивы и не рассматриваются как рискованные. Предприятия третьего класса пока еще не вызывают сомнения в возврате средств, но полное получение процентов представляется сомнительным. Предприятия четвертого класса могут потерять средства и проценты даже после принятия мер к оздоровлению бизнеса.

 

Таблица 3.3

Группировка организаций по критериям оценки финансового состояния

Показатель фин-ого состояния 1-ый класс 2-ой класс 3-ий класс 4-ый класс

Ый класс

1.Кф. абсолютной ликвидности 0,5 и выше 20 бал. 0,4 и выше16 бал. 0,3=12 бал. 0,2=8 бал. 0,1=4 бал. > 0,1=0 бал.
2.Кф. быстрой ликвидности < 1,5= 18 бал. 1,4=15 бал. 1,3=12 бал. 1,2-1,1=9-6 бал. 1.0=3 балла >1=0 бал.
3.Кф. текущей  ликвидности <2=16,5 бал. 1,9-1,7=15-12 бал. 1.6-1.4= 10.5-7.5 балла 1.3-1.1=6-3 бал. 1=1.5 бал. >1=0 бал.
4.Кф. финансовой независимости <0.6=17бал. 0.59-0.54 16.2-12.2балла 0.53-0.4 11.4-7.4 балла 0.47-0.416.6-1.8 балла 0.4=1 балл >0.4=0 бал.
5.Кф. обеспеч-сти собств. источ-ми финансирования <0.5=15 бал. 0.4=12 бал. 0.3=9 бал. 0.2=6 баллов 0.1=3 балла >0.1=0 бал.
6.Кф. фин-ой незав-сти в части формир-я запасов и затрат <1=13.5 балла 0.9=11 баллов 0.8=8.5 баллов 0.7-0.6=6.0-3.5 баллов 0.5=1 балл >0.5=0 бал.
Минимальное значение границы 100 85.2-66 63.4-56.5 41.6-28.3 14 ___

 



Итак, по рассчитанным показателям коэффициентов в главе 2.3, проведем балльную оценку финансового состояния МКП «Бытовик» по этим критериям (табл. 3.4).

Таблица 3.4

Балльная оценка финансового состояния МКП «Бытовик»

Показатели

На начало года

На конец года

Фактическое значение Количество баллов Фактическое значение Количество баллов 1. Кф. Абсолютной ликвидности 0.39 16 0.85 20 2. Кф. быстрой ликвидности 1.04 3 1.22 9 3. Кф. текущей ликвидности 4.72 16.5 6.14 16.5 4. Кф. автономии 0.97 17 0.98 17 5. Кф.обеспеч-сти собственными средствами 0.7 15 0.8 15 Кф. обесп-сти запасов собств. обор. средствами 0.91 11 1.04 13.5 ИТОГО __ 78.5 __ 91

 

По данным таблицы, предприятие можно отнести ко второму классу, т.е. оно достаточно устойчивое и не рассматривается как рискованное. К тому же на конец года балльная оценка увеличилась, вплотную приблизившись к первому классу.

Планирование финансовых показателей МКП «Бытовик» на 2006 год

Для полноценной комплексной оценки финансовых показателей и прогнозирования возможности утраты предприятием платежеспособности, необходимо произвести расчет прогнозного баланса.

Опыт составления прогнозных расчетов в отечественной бухгалтерии минимален. Традиционно эту работу в той или иной степени выполняли планово – экономические отделы. Сейчас ситуация меняется, и сотрудникам финансовых служб на предприятиях необходимо делать такие прогнозные расчеты, основанные на вероятностных оценках.

В прогнозных расчетах может быть сделано много допущений, и очевидно, что какого то одного, заранее предопределенного и однозначно исчисляемого результата быть не может, а качество прогноза зависит от количества прогнозируемых показателей, точности экспертных оценок, количества вариантов моделирования, имеющегося программного обеспечения.

Анализируя финансовое состояние Шербакульского МКП «Бытовик, во второй главе, можно сделать вывод, что предприятие можно считать платежеспособным с устойчивым финансовым состоянием.

Для улучшения финансового состояния в новом финансовом году необходимо разработать план на основные показатели деятельности предприятия. Главной целью предприятия является получение прибыли. Увеличение прибыли в следующем отчетном периоде способствует улучшению финансового состояния предприятия.

Прибыль рассматриваемого предприятия в новом финансовом году планируется на основе планируемых показателей розничного товарооборота, доходов от реализации и издержек обращения.

Одним из важных источников получения прибыли является розничный товарооборот. Розничный товарооборот в 2005 году по МКП «Бытовик» составил 20810 тыс. рублей, доля в товарообороте района составила 2.92% (таб.2.1). Статистические данные района показали, что цены на розничную торговлю и услуги в планируемом году возрастут на 1,3 раза. На основе результата анализа необходимо в планируемом году увеличить долю в обороте района до 3.1%, то есть увеличить ее по сравнению с прошлым годом на 0.18 пункта (3.1% - 2.92%) или примерно на 6.16 % ((3.1%*100)/2.92%) = 106.16% Следовательно можно сделать вывод, розничный товарооборот в планируемом году по предприятию планируется в сумме 25491 тыс. рублей (20810 т.р. * 1,3 * 1,061).

Планируя товарооборот торгового предприятия, необходимо не забывать о том, что при повышении товарооборота соответственно увеличиваются и издержки обращения. Планирование издержек обращения является составной частью финансового управления торговым предприятием. В процессе планирования следует исходить из необходимости определения такой суммы затрат, которая позволяла бы предприятию бесперебойно и на высоком уровне осуществлять свою хозяйственную деятельность при соблюдении разумной экономии издержек обращения.

При планировании издержек обращения необходимо определение общего уровня издержек на планируемый год исходя из данных анализа за предшествующий год. При этом должны быть учтены факторы, которые могут в дальнейшем повлиять на изменение уровня расходов (в сторону увеличения и снижения).

Уровень издержек в 2005 году составил 98.3%, или 20460 тыс. рублей. Для расчета плановой суммы издержек необходимо использовать товарооборот в планируемый и за предшествующий годы.

Расчет издержек по Шербакульскому МКП «Бытовик» на планируемый год:

Среднегодовой темп роста составил:(20810т.р./18540 т.р. * 100 %)=112.2 %

Темп роста определяется как отношение планового к базисному товарообороту (25491 т.р. /20810 т.р. *100 %)=122.4 %.

Темп роста издержек обращения составляют:(20460/18430*100)=111.0 %.

Для расчета плановой суммы издержек обращения необходимо рассчитать коэффициент соотношения среднегодовых темпов прироста издержек обращения и розничного товарооборота в долях единиц

К = 11.0/12.2=0,90.

Исходя из этого мы можем рассчитать плановую сумму издержек обращения:

Издержки обращения плановые-20460 (1 + (0,224 *0,90) = 24584 тыс. руб.

Уровень издержек обращения в плановом году составит(24584 т.р. / 25491 т.р. * 100)=96.4 %;плановую сумму по каждой статье расходов рассчитывают исходя из методики расчета общей суммы.

Плановая сумма товарооборота увеличилась, следовательно увеличились и издержки, но уровень издержек обращения к товарообороту уменьшился на 1.85 %. Уменьшилась сумма затрат на 100 рублей розничного товарооборота.

Повышая товарооборот и уменьшив затраты, происходит увеличение дохода от реализации, а следовательно и чистой прибыли.

Планируемая сумма доходов от реализации товаров рассчитывается на основе планируемой суммы розничного товарооборота и установленного размера торговой надбавки. Средняя торговая надбавка на цены в планируемом году по предприятию составляет 30% .

Оборот в отпускных ценах по МКП в планируемом периоде

(25491*100)/130=19608 тыс. руб.

Сумма доходов от реализациисоставляет-(19608*30%)=5882.40 тыс. руб.

Уровень дохода от реализации к розничному товарообороту

(5882.40 т.р. / 25491 * 100)=23 %.

Планируемая прибыль до налогообложения

(25491 тыс. руб. – 24584 тыс. руб.)=907 тыс. руб.

Так как предприятие находится на спец.режиме и не платит налог на добавленную стоимость, а находится на упрощенной системе налогообложения, и налоговые затраты уже учтены в общих издержках, то чистая прибыль будет также равна 907 тыс.руб:

Чистая прибыль-(907-(907*0%)=907 тыс. руб.

Рентабельность продаж увеличится более чем в два раза:

R = (907/25491)*100 = 3.6 %, в 2005 году рентабельность продаж составляла 1.7%.

Увеличивая прибыль в планируемом году по МКП «Бытовик», предприятие будет наиболее финансово устойчивым.

После проведения планирования основных показателей деятельности (товарооборот, издержки обращения, прибыль) необходимо составить прогнозный баланс на плановый период (приложение 3) и рассчитать коэффициенты характеризующие финансовое состояние предприятия .

1. Показатели платежеспособности (ликвидности).

- Коэффициент платежеспособности -К = 3095:1026=3;     

- Коэффициент текущей ликвидности- К = 3095:1026=3,01;

- Коэффициент быстрой ликвидности - К = 494+712/ 1026=1,17;

- Коэффициент абсолютной ликвидности - К = 712:1026=0,69;

- Соотношение деб. и кредит. задолженности-К= 543:494=1,09.

2. Показатели финансовой устойчивости.

- Коэффициент автономии - К= 41423:42449=0,98;

- Коэффициент независимости - К= 41423:1026=40,3.

 - Коэффициент маневренности - К = 3069/41423 = 0.07

Для расчета коэффициента маневренности необходимо было рассчитать собственные оборотные средства:

1. Уставной капитал - 33845;2. Добавочный капитал - 6671;

3. Резервный капитал - 0; 4. Фонд накопления - 0;

5. Нераспределенная прибыль - 907.;Всего источников собственных средств - 41423.Подлежит исключению: 1. Нематериальные активы - 0;

2. Основные средства - 38354;Собственные оборотные средства 3069.

3.Показатели деловой активности.

- Коэффициент оборачиваемости активов - К= 25491: 42087=0,6;

- Коэффициент обор-сти собственного капитала -К= 25491/41299 = 0,5;

- Скорость оборота - К = 25491:2793=9,12;

- Время обращения запасов - К= 2793:70=40.

3. Показатели прибыльности.

- Рентабельность продаж -R1 = 907:25491=0,03;

- Рентабельность вложенного капитала -R2 = 907:42087=0,02;

- Рентабельность собственного капитала - R3= 907:41299=0,02;

- Рентабельность оборотного капитала - R4 = 907:3233=0,28.

Согласно проведенных расчетов составим таблицу для сравнения отчетного года и планируемого (табл. 3.5).

Таблица 3.5

Основные показатели деятельности МКП «Бытовик» В планируемом 2006 году (тыс. руб.)

Основные показатели

Отчетный год Планируемый год Отклонение 1

Розничный товарооборот

20810 25491 +4681 2

Доход от реализации

350 907 +557 3

Чистая прибыль (спец.режим, налог на прибыль не платят, ЕНВД и налог по упрощенной системе налогообложения уже учтены в затратах)

350 907 +557

4

Затраты 20460 24584 +4124            

 

Из таблицы видно, что увеличение прибыли в планируемом году произошло более чем на 60%, при увеличении товарооборота лишь на 19%.Это произошло благодаря снижению затрат и повышению коэффициента рентабельности в 2 раза .То есть, если в отчетном 2005 году со 100 рублей выручки 98,30р. уходило на все возможные затраты , 1,70р оставалось на чистую прибыль, то в планируемом 2006 году со 100р выручки 96,44р уйдет на все возможные затраты, а 3,54 на чистую прибыль.

Из расчетов основных показателей (Приложение 10) видно, что в планируемом периоде происходит увеличение таких коэффициентов характеризующих финансовое состояние, как рентабельность. Все рассмотренные коэффициенты рентабельности повысились практически в 2 раза. Сократилось время обращения запасов на 5 дней, также увеличились коэффициенты оборачиваемости, а скорость оборота (раз в год) увеличилась почти на треть.

Можно заметить, что произошло снижение коэффициента независимости и всех коэффициентов ликвидности. Однако это не говорит о ухудшении показателей финансового состояния предприятия. Скорее, наоборот, в отчетном году эти показатели были неоправданно завышены, и их снижение в планируемом году просто приблизило их к нормальным значениям, что говорит о целесообразном изменении структуры баланса в планируемом году.

Можно сделать вывод, что при выполнении предприятием всех плановых заданий, оно повысит свою производительность и улучшит финансовое состояние.


Заключение

В данной дипломной работе рассмотрен анализ финансового состояния предприятия на примере Шербакульского МКП «Бытовик».

Главная цель предприятия в современных условиях – получение максимальной прибыли, что невозможно без эффективного управления капиталом. Поиски резервов для увеличения прибыльности предприятия составляют основную задачу управленца.

От эффективности управления финансовыми ресурсами и предприятием целиком и полностью зависит результат деятельности предприятия в целом. Если дела на предприятии идут самотеком, а стиль управления в новых рыночных условиях не меняется, то борьба за выживание становится непрерывной.

В первой главе данной работы были рассмотрены теоретические вопросы анализа финансового состояния. Дана оценка и характеристика основным показателям финансового состояния предприятия:

- структура баланса;

- ликвидность и платежеспособность предприятия;

- финансовая устойчивость;

- деловая активность;

- рентабельность.

Была проанализирована методика анализа. Дано определение финансам предприятиям и финансовому состоянию. Описана цель, последовательность и задачи анализа. Основным документом для анализа финансового состояния был бухгалтерский баланс и отчет о прибылях и убытках за 2002-2004 годы.

Во второй главе данной работы произведен анализ финансово-экономического состояния Шербакульского МКП «Бытовик». Проанализированы показатели основной деятельности предприятия: товарооборот, издержки обращения и прибыли, рассчитаны коэффициенты определяющие финансовое состояние предприятия. Было установлено реальное положение дел на предприятии, выявлены изменения в финансовом состоянии и факторы, вызвавшие эти изменения.

Путем исследований и анализа было определено, что товарооборот на предприятии в 2005 году увеличился на 12,24% и составил 20810 тыс.руб. против 18540 тыс.руб. в 2004 году, или в денежном выражении на 2270 тыс.руб.

Установлен процент товарооборота предприятия в товарообороте района. Он составляет 2.92 %, и это говорит о том, что предприятие имеет свою нишу на рынке товаров и услуг. Кроме того этот процент постепенно увеличивается . Происходит увеличение продажи товаров и услуг на каждого жителя района. В 2005 году увеличение составило 1,57%, или в денежном выражении на 104 рубля, с общей суммой 1082 рубля. Большая часть в товарообороте предприятия лежит на розничной торговле, так как предприятие кроме оказания фактических услуг, через свой магазин активно реализует самостоятельно произведенные товары, непосредственно связанные с оказанием этих услуг.

Из 18540 тыс.руб. выручки в 2004 году на затраты по себестоимости израсходовано 18430 тыс.руб. или 99%, а в 2005 году при выручке в 20810 тыс.руб. затраты составили 20460 тыс.руб. или 98%. Темп прироста издержек в 2005 году составил 11%, что связано с ростом товарооборота. Очевидно, что предприятие несет большие расходы для получения имеющейся прибыли. Однако, нужно учитывать, что в себестоимость включены все возможные виды затрат и прибыль в 110 тыс.руб в 2004 году и 350 тыс.руб. является чистой, кроме того прибыль в 2005 году увеличилась в 3 раза. Это связано с уменьшением уровня издержек обращения на 0,7 % по отношению к предшествующему 2004 году. На конец отчетного периода размер затрат составил 20460 тыс.руб., по сравнению с предшествующим годом произошло увеличение на 2030 тыс.руб., но к плановому значению происходит экономия на 540 тыс.руб. Уровень издержек обращения уменьшился на 0,7% к товарообороту. Темп прироста товарооборота в 2005 году по сравнению с 2004 годом составил 12,24%, и это превышает темп прироста издержек, который составил 11%.

При анализе структуры баланса МКП «Бытовик» за отчетный и предшествующий годы, выявляется рост суммы активов за отчетный год на 3,88%. Этот рост произошел за счет увеличения стоимости мобильных средств- их доля в структуре активов возросла на 0,22% и составила 8,07%. Влияние на рост этого показателя оказало увеличение доли запасов, которое связано с ростом объемов деятельности предприятия. Увеличение доли мобильных активов в целом оценивается положительно.

Источники финансовых ресурсов в МКП «Бытовик» представлены собственными средствами. Их доля на конец отчетного периода в составе ресурсов составила 98,68%, увеличилась при этом на 0,97%, в денежном выражении составив 1932 тыс.руб. Этот рост произошел за счет роста доли фондов накопления, нераспределенной прибыли, и увеличении уставного капитала. Заемные средства уменьшились на 250 тыс.руб. или на 0,62%. Также произошло и уменьшение привлеченных средств на 120 тыс.руб. или на 0,35%. Уменьшение доли привлеченных средств на фоне увеличения удельного веса собственных источников в формировании ресурсной базы благоприятно сказывается на общем финансовом состоянии предприятия.

На предприятии присутствует превышение собственных средств над заемными. Это превышение свидетельствует о достаточном запасе финансовой устойчивости и относительной независимости от внешнего финансирования. В отчетном году этот показатель увеличился, и на 2005год он составляет 98%.

Собственные оборотные средства на предприятии выросли на 586 тыс.руб.Собственные оборотные средства вложенные в запасы составили на 2005 год 79,7%, т.е. все запасы предприятия полностью обеспечиваются собственным оборотным капиталом, и организация не зависит от внешних кредиторов. Все показатели финансовой устойчивости в норме, следовательно, организация является финансово устойчивым предприятием.

Динамика коэффициентов, характеризующих платежеспособность предприятия положительная. В сравнении с рекомендуемыми значениями, полученные коэффициенты превышают нормативные значения. Это говорит о том, что на предприятии образовался запас финансовых ресурсов, с помощью которого организация всегда может расплатиться по своим обязательствам.

По анализу показателей деловой активности в 2005 году произошел некоторый рост, в частности время обращения запасов в днях уменьшилось на 1 день и составило 45 дней. А вот показатели рентабельности показывают низкие значения, хотя и отмечается их рост.

Получается, что предприятие в сравнении с высокой стоимостью активов, собственного капитала, оборотного капитала имеет полученный низкий результат прибыли. Это связано с огромными затратами на оказание низкорентабельных и даже убыточных услуг, которые МКП «Бытовик» обязан предостаставлять населению по роду своей уставной деятельности.

В целом финансовое состояние предприятия оценивается как положительное, тем не менее, предприятие вполне способно работать еще эффективнее. Для этого предлагается ряд следующих мер:

- осваивать новые методы и технику управления,

- усовершенствовать структуру управления,

- обучать персонал,

- совершенствовать кадровую политику,

- продумывать и тщательно планировать политику ценообразования,

- изыскивать резервы по снижению затрат на производство,

- активно заниматься планированием и прогнозированием управления финансов предприятия.

В третьей главе рассмотрены вопросы финансового состояния предприятия на перспективу. В частности, произведены расчеты по двум методикам диагностики вероятности банкротства. Полученные результаты подтверждают хорошее финансовое положение предприятия, т. к. ему в ближайший период времени не грозит потеря платежеспособности.

Также произведено планирование финансовых показателей на 2006 год. Полученный сравнительно большой итог чистой прибыли, говорит о том, что у предприятия есть ресурсы и возможность улучшить свои финансовые показатели.





Рекомендуемые страницы:

Воспользуйтесь поиском по сайту:
©2015- 2020 megalektsii.ru Все материалы представленные на сайте исключительно с целью ознакомления читателями и не преследуют коммерческих целей или нарушение авторских прав.