 |
Как банки оценивают кредитоспособность клиентов? 2 страница
|
|
|
|
Таким образом, денежная система России – это типичная современная денежная система с использованием кредитных знаков стоимости, не разменных на золото, регулируемая Центральным банком России посредством экономических нормативов и инструментов денежно-кредитной политики.
19. Центральные банки, их функции и операции.
Функции центрального банка на протяжении многих десятилетий достаточно постоянны:
1. Осуществление денежной эмиссии. Центральный банк имеет исключительное право на монопольную эмиссию банкнот и монет (монеты в некоторых странах выпускаются казначейством). Эмиссионная монополия превратила центральный банк в эмиссионно-кассовый центр банковской системы, поскольку обязательства центрального банка (как в форме банкнот, так и в форме депозитов коммерческих банков в центральном банке) служат кассовым резервом любого коммерческого банка.
2. Выполнение функции банка правительства. В качестве банка правительства центральный банк выступает как его кассир, кредитор, финансовый консультант. В центральном банке открыты счета правительства и правительственных ведомств. В большинстве стран центральный банк осуществляет кассовое исполнение государственного бюджета, а также осуществляет управление государственным долгом. Под управлением государственным долгом понимаются операции центрального банка по размещению и погашению займов, организации выплат доходов по ним, проведению конверсии и консолидации.
3. Выполнение функции банка банков. В отличие от коммерческих банков, центральный банк не имеет дела непосредственно с предприятиями и населением. Его основными клиентами являются коммерческие банки. Центральный банк хранит их кассовые резервы, выполняет функции главного регулирующего органа платежной системы страны, является для коммерческих банков кредитором последней инстанции.
|
|
|
4. Денежно-кредитное регулирование. Регулирование экономики путем воздействия на состояние кредита и денежного обращения – составной элемент экономической политики государства, главными целями которой являются достижение стабильного экономического роста, низкого уровня безработицы и инфляции, выравнивание платежного баланса.
5. Хранение и учет национальных золотовалютных резервов.
6. Выполнение функции надзора за банками и финансовыми рынками.
В настоящее время значение функции эмиссионной монополии снижается в связи с модификацией денежного обращения и внедрением электронных денежных систем. Банковский надзор может быть возложен (полностью или частично) на специальные органы, а не на центральный банк. Ключевой же является функция проводника денежно-кредитной политики.
Центральный банк выполняет свои функции через банковские операции – пассивные и активные. Пассивными называются операции, с помощью которых образуются банковские ресурсы, активными – операции по их размещению.
К основным пассивным операциям центрального банка относятся:
- эмиссия банкнот (как правило, является главным источником ресурсов центрального банка);
- прием вкладов коммерческих банков (они должны помещать на беспроцентные счета в центральном банке часть своих кассовых резервов в виде отчислений в фонд обязательных резервов, но могут размещать средства в центральном банке и по своему желанию. Центральный банк может открывать коммерческим банкам и срочные счета с фиксированной процентной ставкой);
- операции по образованию собственного капитала (имеет малый размер – до 5 % пассива).
|
|
|
К основным активным операциямцентрального банка относятся:
- учетно-ссудные операции (учетные операции – это покупка центральным банкомвекселей у государства и банков. Ссудные операции – это предоставление краткосрочных кредитов коммерческим банкам под обеспечение простыми и переводными векселями, ценными бумагами и другими активами).
- вложения в ценные бумаги (цели – кредитование правительства для покрытия бюджетного дефицита, регулирование ликвидности банковской системы, денежной массы и курса государственных облигаций в ходе проведения денежно-кредитной политики).
20. Основные этапы кредитного процесса коммерческого банка.
Организация кредитного процесса основывается на разработанной банком кредитной стратегии и кредитной политике, она определяется особенностями организационной структуры банка, развитостью филиальной сети и спецификой целевых групп его клиентов. Кредитный процесс включает несколько этапов: подготовительный, оценки кредитоспособности заемщиков, заключения кредитного договора, кредитного мониторинга и взыскания кредита.
На подготовительном этапе происходит знакомство с потенциальным заемщиком. Изучается сфера деятельности клиента, направления продажи продукта. При обращении в банк за кредитом потенциальный заемщик должен представить в банк следующие документы:
1) заявление – ходатайство на выдачу ссуды, в котором указываются сумма, цель и срок испрашиваемого кредита;
2) анкету, которая должна содержать: наименование организации (фирмы); юридический адрес и фактическое местонахождение; организационно-правовая форма; основные учредители, их доля в уставном капитале; даты государственной регистрации и начала функционирования; наименование банков, где открыты расчетные счета; основные виды деятельности, продуктов, работ, услуг; положение на рынке сбыта по каждому виду работ; результаты деятельности (объем продаж, балансовая и чистая прибыль);
3) бизнес-план на текущий и последующие один-два года;
4) ТЭО потребности в кредите, оно позволяет судить о затратах кредитуемого мероприятия (сделки), реальных сроках окупаемости затрат и, следовательно, сроках возврата кредита;
|
|
|
5) копии контрактов (договоров) на закупку товаров, продукции, услуг, работ, под которые испрашивается кредит;
6) сведения об оборотах по расчетным счетам за последние шесть месяцев и план-прогноз потоков денежных средств на период пользования кредитом;
7) копии контрактов (договоров) на реализацию продукции, работ, услуг;
8) бухгалтерскую отчетность за последний финансовый год, заверенную аудиторской фирмой;
9) баланс на последнюю отчетную дату с приложениями и расшифровками отдельных балансовых статей;
10) справки из других банков, подтверждающие добросовестную кредитную историю заемщика;
11) справки о полученных в других банках кредитах с указанием суммы кредита, срока возврата, формы и размера обеспечения;
12) проекты обеспечительных обязательств по ссуде (договоров залога имущества с краткой характеристикой последнего; договоров поручительства третьих лиц или гарантий банков с документами об их финансовом состоянии);
13) проект кредитного договора с банком.
На основе представленной документации определяются соответствие потребностей клиента текущей кредитной политике банка, цель кредита, его вид, метод кредитования, источники возврата ссуд и уплаты процентов.
Оценка кредитоспособности заемщика, под которой понимают его способность и готовность вернуть в установленный срок и в полном объеме основную сумму долга и проценты, предполагает анализ его репутации и платежеспособности. Платежеспособность в данном случае рассматривается как способность погасить взятую ссуду за счет текущих денежных поступлений или от продажи активов.
Оценка кредитоспособности хозяйственных органов, испрашивающих кредит, проводимая банками до заключения кредитных договоров, дает им возможность подстраховать себя от риска несвоевременного возврата кредита (и связанных с этим для банков убытков) и, следовательно, предвосхитить соблюдение хозяйственными органами принципа срочности кредитования. Исходя из кредитоспособности заемщиков, банки дифференцируют условия кредитования, что препятствует покрытию потерь и убытков за счет кредита и служит необходимым условием его нормального функционирования на основе возвратности и платности.
|
|
|
Способность вернуть кредитный долг определяется исходя из анализа балансовых данных заемщика, его отчетов о прибылях и убытках, движении денежных средств, состоянии имущества и др., а также на основе оценки перспективности его бизнеса, занимаемого положения в нем, предстоящих объемов продаж, денежных потоков, рентабельности производства и т. д.
Готовность (желание) вернуть долг связана с репутацией заемщика в деловом мире. Она формируется под влиянием отношения заемщика к своим обязательствам в прошлом (кредитной истории).
Все факторы, влияющие на способность и готовность заемщика вернуть кредитору заимствованные у него средства, позволяют выстроить их в определенный ряд и ранжировать в зависимости от значимости для оценки реальной кредитоспособности заемщика.
Так, например, в американской практике используется метод балльной оценки ссудозаемщиков, основанный на " правиле пяти си":
С – Capacity – финансовая способность вернуть долг;
С – Character – репутация заемщика (честность, порядочность, прилежание);
С – Capital – капитал или имущество;
С – Collateral – наличие обеспечения, залога;
С – Conditions – экономическая конъюнктура и ее перспективы.
Применительно к банковским системам в странах с развивающейся экономикой американскими аналитиками были разработаны еще два " си":
С – Country – страновый фактор;
С – Currency – национальная валюта, ее устойчивость.
Страновый фактор представляет собой риск изменения текущих либо будущих политических или экономических условий в стране в гой степени, в которой они могут повлиять на способность фирм или других заемщиков отвечать по своим долгам. Он оказывает влияние на заемщиков и кредиторов, совершающих сделки в иностранной валюте.
Наибольшее распространение получили методики PARSER и CAMPARI.
PARSER:
Р – person – информация о потенциальном заемщике, его репутации;
А – amount – обоснование суммы испрашиваемого кредита;
R – repayment – возможности (условия) погашения кредита;
S – security – оценка обеспечения кредита;
Е – expediency – целесообразность кредита;
R – remuneration – вознаграждение банка (процентная ставка).
CAMPARI:
С – character – репутация, характеристика (личные качества) заемщика;
А – ability – способность возвратить кредит (оценка бизнеса заемщика);
|
|
|
М – means – необходимость обращения за кредитом, или marge – маржа, доходность;
Р – purpose – цель кредита;
А – amount – размер кредита;
R – repayment – условия погашения кредита;
I – insurance – обеспечение, страхование риска непогашения кредита.
Они применяются как европейскими, так и американскими банками для комплексной оценки кредитоспособности заемщиков.
Российские банки широко используют как зарубежный опыт оценки кредитоспособности, так и отечественный. Например, АРБ предлагает коммерческим банкам свою методику по оценке кредитоспособности ссудополучателей, которая основывается на следующих составляющих:
– солидность – ответственность руководства, своевременность расчетов по ранее полученным кредитам;
– способность – производство и реализация продукции, поддержание ее конкурентоспособности;
– доходность – предпочтительность вложения в данного заемщика;
– реальность – достижение результатов проекта (сделки);
– обоснованность запрашиваемой суммы кредита;
– возвратность за счет реализации продукции, работ, услуг;
– обеспеченность кредита юридическими правами заемщика.
Определенный интерес для российских коммерческих банков представляет методика по оценке кредитоспособности заемщиков Банка России, которую он рекомендует им использовать для оценки кредитных рисков в целях формирования резерва на возможные потери по ссудам (см. параграф 6. 3).
В оценке кредитоспособности заемщиков по любой методике принципиальное значение имеет финансовый анализ. Он может проводиться двумя способами:
1) на основе системы финансовых коэффициентов (показателей);
2) путем анализа денежных потоков, т. е. сопоставления притока и оттока денежных средств предприятия-заемщика. При этом превышение притока средств над их оттоком свидетельствует о хорошем финансовом положении заемщика и наоборот.
Традиционно отечественные банки в основном используют метод коэффициентов. Их можно разбить на пять групп:
• коэффициенты ликвидности;
• коэффициенты оборачиваемости капитала;
• коэффициенты финансовой устойчивости;
• коэффициенты прибыльности (рентабельности);
• коэффициенты обеспечения долга.
На основании значений этих показателей строится кредитный рейтинг заемщика, который выражается в баллах и позволяет отнести каждого заемщика к определенному классу по кредитоспособности, а соответственно и определить режим его кредитования.
Сумма баллов по рейтингу рассчитывается по следующей формуле:
где Б – сумма баллов по рейтингу; Реi – рейтинг i-го показателя; Клi – классность i-го показателя; п – количество показателей; i – показатель.
При оценке кредитоспособности анализу подвергаются также качество и стоимость предлагаемого обеспечения. С этой целью используются все доступные материалы, как полученные от клиента, так и имеющиеся в кредитном архиве.
Залог, предлагаемый в качестве обеспечения возвратности кредита, должен быть приемлемым и достаточным.
Приемлемость залога характеризует возможность банка обратить взыскание на заложенное имущество и реализовать его для возмещения своих убытков. Достаточность залога характеризует его количественную сторону, он должен обеспечить не только возврат ссуды, но и уплату соответствующих процентов и неустоек по договору, предусмотренных в случае его невыполнения.
Для оценки приемлемости залога анализируют его юридическую исковую силу – наличие достаточных юридических оснований для обращения взыскания на заложенное имущество, сохраняемость его стоимости и ликвидность, т. е. возможность реализации этого имущества без существенных потерь. Для банка дополнительным фактором приемлемости залога является возможность осуществлять регулярный контроль заложенного имущества.
При оценке достаточности залога необходимо исходить из рыночной стоимости заложенного имущества, а также учитывать, что в период действия договора залога она может снизиться.
В связи с этим стоимость обеспечения должна регулярно переоцениваться, при необходимости к оценке заложенного имущества следует привлекать специалистов.
Рыночная стоимость – это самая высокая цена, за которую имущество может быть реализовано при наличии потенциального покупателя и достаточного времени на совершение сделки. Для расчета стоимости имущества, являющейся обеспечением кредита, из рыночной стоимости вычитают затраты на реализацию, маржу вынужденной продажи, сумму любых приоритетных претензий на имущество, а также требуемую маржу безопасности.
Поручительство, предоставленное в обеспечение кредита, должно быть выдано финансово устойчивой организацией. Банк должен самостоятельно оценить финансовое положение поручителя. Кроме того, он должен понять характер отношений между поручителем и заемщиком по кредиту и причины, побудившие поручителя взять па себя обязательство перед банком отвечать за погашение заемщиком кредита и уплату процентов по нему. Банк проверяет также юридическую состоятельность заключенного договора поручительства.
Платежеспособность поручителя устанавливается банком- кредитором па основании представленной им финансовой отчетности за истекший год, заверенной аудитором, бухгалтерского баланса на последнюю дату, а также данных о состоянии и движении средств по его расчетному счету за последние три-шесть месяцев, наличии у него ссудной задолженности (в разрезе банков-кредиторов с указанием сроков погашения) и выданных поручительствах в адрес других третьих лиц. При наличии у поручителя нескольких расчетных счетов в разных банках сведения о движении средств должны представляться но всем открытым счетам.
Банковская гарантия[1] в случае ее использования для обеспечения возвратности кредита должна подвергаться особенно тщательной юридической экспертизе, чтобы исключить риски, связанные с неисполнением банком-заемщиком взятых на себя обязательств.
Банковская гарантия должна включать следующие обязательные реквизиты:
– ссылку на основной договор (контракт), в обеспечение которого она выдается;
– указание на характер гарантии (отзывная она или безотзывная);
– срок действия;
– гарантийную сумму и валюту, в которой она будет выплачиваться;
– размер вознаграждения за выдачу гарантии;
– механизм платежа но гарантии;
– место осуществления платежа;
– порядок разрешения споров.
В договоре о банковской гарантии также указываются, с какого момента она вступает в силу (со дня ее выдачи или со дня зачисления суммы кредита на расчетный счет принципала либо при других обстоятельствах) и условия, на основании которых прекращается действие банковской гарантии и договора о ней.
До принятия гарантии в обеспечение выдаваемого заемщику кредита бенефициар должен оценить по существующим методикам финансовое состояние, устойчивость и надежность банка-гаранта.
В соответствии с рекомендациями Банка России обеспечение в зависимости от его качества подразделяется на три категории.
К первой категории качества относятся такие обеспечительные обязательства, как высоколиквидные ценные бумаги и поручительства, а также гарантии особо надежных юридических лиц и особого рода депозиты.
К высоколиквидным ценным бумагам Банк России относит:
• котируемые ценные бумаги государств, имеющих инвестиционный рейтинг не ниже " ВВВ" по классификации S& P (Standard & Poor's) и (или) нс ниже аналогичного по классификациям Fitch IBCA, Moody's, а также ценные бумаги центральных банков этих государств;
• облигации Банка России;
• ценные бумаги, эмитированные Минфином России;
• векселя Минфина России;
• котируемые ценные бумаги, эмитированные третьими юридическими лицами с инвестиционным рейтингом не ниже " ВВВ> > по классификации S& P и (или) не ниже аналогичного по классификациям Fitch IBCA, Moody's;
• собственные долговые ценные бумаги кредитной организации, т. е. ценные бумаги, не относящиеся к акциям, срок предъявления которых к платежу превышает срок погашения обязательств заемщика по ссуде, либо сроком по предъявлении, если указанные бумаги находятся в закладе у кредитной организации;
• векселя, авалированные и (или) акцептованные Российской Федерацией, Банком России, центральными банками группы развитых стран, в части суммы, обеспеченной авалем (акцептом);
• драгоценные металлы в слитках (золото, серебро, платина и палладий);
• недвижимое имущество, являющееся обеспечением исполнения обязательств заемщика по договору ипотечного жилищного кредитования, если этот кредит выдан с учетом требований АИЖК.
К поручительствам и гарантиям особо надежных юридических лиц отнесены:
• гарантии РФ, банковская гарантия Банка России, поручительства (гарантии) правительств и банковские гарантии центральных банков стран, входящих в группу развитых стран;
• поручительства (гарантии) юридических лиц с инвестиционным рейтингом не ниже " ВВВ" по классификации S& P и (или) не ниже аналогичного по классификациям Fitch IBCA, Moody's, что должно быть подтверждено соответствующими документами и профессиональным суждением.
К депозитам особого рода относятся:
• гарантийный депозит (вклад) – размещенный в кредитной организации-кредиторе депозит (вклад) юридического лица, которое имеет перед кредитной организацией неисполненные денежные обязательства;
• компенсационный депозит Банка России – денежные средства, предоставленные Банком России в соответствии с нормами Федерального закона от 13 октября 2008 г. Ха 173-Φ 3 " О дополнительных мерах по поддержке финансовой системы Российской Федерации" и направляемые на компенсацию части убытков, возникших у кредитных организаций по сделкам, совершенным с 14. 10. 2008 г. по 31. 12. 2009 г. с другими кредитными организациями, у которых после совершения указанных сделок была отозвана банковская лицензия.
К обеспечению второй категории качества могут быть отнесены:
• залог паев ПИФов и ценных бумаг эмитентов, допущенных к обращению на открытых организованных рынках ценных бумаг РФ и группы развитых стран;
• залог ценных бумаг, эмитированных субъектами РФ и третьими лицами, имеющими рейтинг не ниже " ССС" но классификации S& P и (или) не ниже аналогичного по классификациям Fitch IBCA, Moody's;
• залог векселей, авалированных и (или) акцептованных, в части суммы, обеспеченной авалем (акцептом);
• залог ценных бумаг, эмитированных кредитными организациями – резидентами РФ и банками развитых стран, если указанные ценные бумаги не могут быть отнесены к обеспечению первой категории качества, а финансовое положение эмитента оценивается как хорошее;
• эмиссионные ценные бумаги юридических лиц, принятые в обеспечение ссуды, если рентабельность их капитала за последний год составляет не менее 5%, а финансовое положение оценивается как хорошее и отсутствуют какие-либо признаки его ухудшения, – в размере до 50% подтвержденной аудиторской проверкой величины капитала (чистых активов) этих юридических лиц;
• залог вещи при наличии устойчивого рынка предметов залога и (или) иных достаточных оснований считать, что соответствующий предмет залога может быть реализован в срок, не превышающий 180 календарных дней с момента возникновения основания для обращения взыскания на залог. При этом должны соблюдаться следующие условия:
– вся юридическая документация в отношении залоговых прав кредитной организации оформлена таким образом, что в ней не содержится условий, препятствующих реализации залоговых прав;
– предмет залога застрахован залогодателем в пользу кредитной организации, принявшей его в качестве залога по ссуде (ссудам);
– финансовое положение страховой компании, предоставляющей страховой полис, оценивается как хорошее;
• залог имущественных прав (требований на недвижимое имущество) при наличии достаточных оснований, что соответствующие права могут быть реализованы в срок, не превышающий 180 календарных дней с момента возникновения основания для обращения взыскания на залог;
• гарантии (банковские гарантии) и поручительства (применительно к векселям – авали и (или) акцепты) лиц, в пределах 50% чистых активов (собственных средств) гаранта (поручителя), подтвержденных аудиторской проверкой за последний отчетный год, при условии, что финансовое положение гаранта (поручителя) оценивается как хорошее;
• поручительства (гарантии) субъектов РФ, имеющих рейтинг не ниже " ССС" по классификации S& P и (или) не ниже аналогичного по классификации Fitch IBCA, Moody's;
• поручительства фондов поддержки предпринимательства и фондов содействия кредитованию субъектов малого и среднего предпринимательства.
К третьей категории качества относится все остальное обеспечение.
Результатом работы на этом этапе кредитного процесса является составление специалистом кредитного отдела банка заключения на выдачу кредита, в котором дается развернутая характеристика самого заемщика (его статус, репутация в деловых кругах, наличие положительной кредитной истории); оценки его бизнеса, финансового положения, плана доходов и расходов и платежного календаря на период кредитования, самого объекта кредитования, способов обеспечения кредита и основных источников его погашения, реальности сроков возврата основного долга и процентов но ссуде, а также кредитного риска банка по данной ссуде[2].
Кредитный риск банка зависит от качества выдаваемой ссуды. На качество отдельно выдаваемой ссуды влияет совокупность факторов: вид кредита, его размер, срок, порядок погашения, отраслевая принадлежность и форма собственности заемщика, его кредитоспособность (в соответствии с рейтинговой оценкой), способы обеспечения кредита, характер взаимоотношений клиента с банком (акционер, клиент, наличие или отсутствии расчетного счета и т. п. ), степень информированности банка о клиенте (его руководителях, бизнесе, партнерах и конкурентах). Своевременный и детальный анализ выдаваемых ссуд с учетом факторов риска позволяет снизить вероятность невозврата кредита и принять адекватные меры по минимизации влияния этих факторов в ходе осуществления процесса кредитования.
В заключении специалиста банка по результатам проведенного кредитного анализа определяются возможные параметры ссуды заемщика (объем, срок, процентная ставка), а также способ выдачи и погашения.
На этапе заключения кредитного договора происходят структурирование ссуды и разработка условий кредитования. Определяется позиция банка в отношении основных параметров ссуды: вид, сумма, срок, обеспечение, стоимость для заемщика, условия погашения и др. При этом учитываются результаты проведенной на предыдущем этапе оценки кредитоспособности клиентов и качества предоставленного обеспечения и заключение специалиста.
Клиентам первого класса кредитоспособности банки могут открывать возобновляемые кредитные линии, предоставлять кредит в форме овердрафта, выдавать необеспеченные (бланковые) ссуды, устанавливать процентные ставки ниже среднего уровня и т. д.
Клиентам второго класса кредитоспособности кредиты предоставляются при наличии соответствующих форм обеспечительных обязательств, под средние процентные ставки, им выдаются разовые ссуды и открываются кредитные линии под лимит выдач, т. е. невозобновляемые.
Клиентам третьего класса кредитоспособности банки предоставляют ссуды на более жестких, чем обычно, условиях (двойное обеспечение, требование поддержания на расчетном счете неснижаемого остатка или определенного денежного потока средств и т. д. ).
Клиентам, чья кредитоспособность ниже третьего класса, банк должен отказать в кредитовании.
Решение о выдаче кредита и его параметрах в зависимости от принятого в кредитной политике банка порядка санкционирования ссуд выносят либо начальник кредитного отдела, либо кредитный комитет филиала банка (или головного банка), либо правление банка. Эти же органы выносят решение и о характере обеспечительных обязательств по ссуде.
Согласованные с заемщиком параметры ссуды закрепляются в кредитном договоре. Отношения кредитного договора в Российской Федерации устанавливаются § 2 гл. 42 ГК РФ.
По кредитному договору банк или иная кредитная организация (кредитор) обязуются предоставить денежные средства (кредит) заемщику в размере и на условиях, предусмотренных договором, а заемщик обязуется возвратить полученную денежную сумму и уплатить проценты на нее.
Специфика кредитного договора и его отличия от обычного договора займа, который может быть заключен между любыми юридическими и физическими лицами, состоят в следующем.
1. Банк-кредитор предоставляет кредит заемщику только в денежной форме.
2. Кредит предоставляется только под проценты, размер которых устанавливается кредитным договором. При отсутствии в договоре условия о размере процентов, ставка определяется ставкой рефинансирования на день уплаты заемщиком суммы долга.
3. Кредитный договор должен быть заключен в письменной форме. Несоблюдение письменной формы влечет недействительность кредитного договора.
Во всем остальном к отношениям по кредитному договору применяются правила, предусмотренные для договора займа, которые заключаются в следующем.
1. Денежные средства, передаваемые банком по кредитному договору, поступают заемщику во временное пользование.
2. Проценты по кредиту выплачиваются ежемесячно до дня возврата его суммы (при отсутствии иного соглашения).
3. Заемщик обязан возвратить полученную сумму в срок в порядке, который предусмотрен договором. Если конкретный срок
возврата не установлен или определен моментом востребования, то в течение 30 дней со дня предъявления банком-кредитором требования об этом. Однако договором могут быть предусмотрены и другие условия.
4. Досрочный возврат кредита возможен только с согласия банка-кредитора.
5. Договором может быть предусмотрено возвращение кредита по частям, т. е. в рассрочку. При нарушении заемщиком срока возврата очередной части кредита кредитор вправе потребовать досрочного возврата всей оставшейся суммы вместе с причитающимися процентами.
|
|
|
